Создаём инвестиционный портфель из компаний роста (1 выпуск)
Всем привет! Сейчас инвестиции в России становятся всё более популярными, появляются различные стратегии вложения средств, и поэтому я решил провести следующий эксперимент: собрать более-менее пассивный (то есть не спекулятивный) инвестиционный демо-портфель из акций крупных растущих компаний и посмотреть, как он себя покажет на долгосрочной дистанции.
При этом, эмитенты будут добавляться в портфель исключительно по фундаментальным показателям, несмотря на их рыночную оценку и текущее состояние котировок. Таким образом, я постараюсь проверить, можно ли добиться хороших инвестиционных результатов просто покупая и держа акции эффективных компаний с растущим бизнесом.
Поскольку портфель является виртуальным, то я буду вести его в сервисе TipRanks.com, где можно отслеживать динамику по портфелю в целом и получать информацию про отдельные акций. Вы также можете посмотреть текущие состояние портфеля по данной ссылке и увидеть доходность вложений по сравнению с индексом S&P 500. Ещё я создал общедоступную Google таблицу, в которой располагаются все эмитенты из портфеля и их краткое описание (с таблицей вы можете ознакомится по этой ссылке).
Критерии отбора акций в портфель
Как я уже говорил выше, в портфель попали компании с большой капитализацией, обладающие растущими денежными потоками и надёжным финансовым положением. Первичный отбор проходил на скринере сайта Finviz.com, где были установлены следующие параметры:
- Средний рост EPS (прибыли на акцию) за последние 5 лет > 10%
- Средний рост продаж (Sales)за последние 5 лет > 5%
- Чистая и операционная маржинальность > 5%
- Current Ratio и Quick Ratio (показатели покрытия процентов по долгу ликвидными активами) > 1
- Отношение Долг / Собственный капитал < 1
Благодаря им удалось значительно уменьшить количество кандидатов в портфель и избавится от компаний со слабыми показателями бизнеса. Теперь оставалось только отобрать перспективные на мой взгляд организации, которые работают в различных секторах экономики (должны же мы придерживаться определённой диверсификации).
Давайте посмотрим, что получилось в итоге.
Компании, попавшие в портфель
На данный момент в портфеле находится 27 компаний, все из который соответствуют вышеперечисленным требованиям. Для большей наглядности начальная стоимость всех бумаг в портфеле составляет $100 000, на одного эмитента приходится порядка 3-4% от этой суммы. В дальнейшем я скорее всего буду проводить ребалансировки, а также исключать старых и добавлять новых эмитентов, руководствуясь фундаментальными показателями их бизнеса. На данный же момент в портфель входят следующие бумаги (в скобках указан тикер на бирже):
- Microsoft (MSFT)
- Alphabet (GOOGL)
- Facebook (FB)
- Visa (V)
- Mastercard (MA)
- Nvidia (NVDA)
- Thermo Fisher (TMO)
- Accenture (ACN)
- JD.com (JD)
- Intuit (INTU)
- Intuitive Surgical (ISRG)
- Automatic Data Processing (ADP)
- NetEase (NTES)
- Lam Research (LRCX)
- CME Group (CME)
- Equinix (EQIX)
- Regeneron (REGN)
- Newmont Mining (NEM)
- Lululemon Athletica (LULU)
- Illumina (ILMN)
- Monster Beverage (MNST)
- Veeva Systems (VEEV)
- CoStar Group (CSGP)
- Fastenal Company (FAST)
- Copart (CPRT)
- Take-Two (TTWO)
- Brown & Brown (BRP)
Вот основной набор бумаг за которыми я и собираюсь вести наблюдение. Про каждую из них я постараюсь рассказать более подробно в следующих выпусках, а вы можете прочитать их краткое описание в ранее упомянутой Google таблице (там представлен грубый перевод из Gurufocus), а также в любых других информационных источниках.
Портфель был создан 23 ноября 2020 года и на данный момент его состояние не сильно изменилось: текущая доходность составляет +0,37% (+$551). Но тем интереснее узнать что будет дальше.
Это был в некотором роде пилотный выпуск, так что более подробно про саму структуру портфеля и входящие в него акции я постараюсь рассказать в следующих постах, а сейчас мне было бы интересно услышать ваше мнение в комментариях. Спасибо за прочтение и до скорых встреч!
О, боже, примените свою энергию в развлекательных целях в другой области, не финансовой.
Просто мне лично интересна финансовая сфера, и поэтому решил провести вот-такой эксперимент. А чтобы не было совсем скучно придумал идею с инвестиционным портфелем, может быть кому-нибудь также будет полезно. Буду благодарен за обратный отзыв, что Вас конкретно не устраивает в самой идее "проекта")
виртуальность. Не теряйте зря время. Его, увы вернуть нальзя
Время, потраченное на интересное занятие, нельзя считать потерянным. Создавая инвестиционный портфель, пусть даже и виртуальный, человек развивается и изучает новые темы. К тому же, эти знания потом можно применить и в своём реальном портфеле.
Это психологическая ошибка. вы остаетесь в комфортной для себя зоне. Из которой выбраться очень тяжело. Портфели с выбранными фундаментальными критериями, тоже очередное заблуждение, обычно тестируют на истории, благо есть возможность. Гораздо полезнее будет открыть счет и начать реальные инвестиции. Только не ориентируйтесь на пестрый интернет. Лучше почитайте хорошие пару книг.
У меня есть реальный инвестиционный портфель, но он не очень большой, да и показывать я его пока ещё не готов. А что касается фундаментальных показателей, то для этого я и начал вести виртуальный портфель, проверить работает ли такой подход.
Не поленюсь написать притчу. Может поможет - Вы в самом начале, если не ошибаюсь, долгого пути. Если коротко. Один молодой человек захотел просветления и обратился за советом к гуру, жившему в горах в деревне, где жили одни гуру. О, великий, подскажи - как мне понять себя, достичь просветления и перейти на уровень выше? Это очень просто, - ответил гуру, иди садись перед зеркалом, и задавай себе один вопрос - кто я. Это все? - засомневался молодой человек. Конечно, - последовал ответ. Не веришь, можешь спросить любого другого гуру из нашей деревне. Юноша задал аналогичный вопрос другому гуру. Тот внимательно посмотрел на него и сказал - это не просто, следует много работать. О, да - не найдется ли место у вас, окрыленно уточнил юноша. -Да, есть место уборщика в конюшне, иди и работай. Юноша добросовестно начал это делать. И год, и два, но просветления почему-то не наступало. На третий год, он скромно спросил - О, великий, я работаю к Вас уже несколько лет, но еще не достиг просветления, что мне делать дальше? -Дальше иди садись перед зеркалом, и задавай себе вопрос - кто я. - Но, ведь, это сказал мне сразу первый гуру, удивленно уточнил молодой человек. - Да, он был прав, последовал ответ.
VKM, бери его в команду. Вы на одной волне.