Зачем дебиторам факторинг

В классическом понимании, факторинг — это инструмент финансирования дебиторской задолженности, который помогает поставщикам поддерживать активность при недостатке оборотных средств. Однако, все чаще преимущества этой финансовой услуги видят не только подрядчики, но и их клиенты — дебиторы.

Чем для них полезен факторинг, расскажет Артем Дуров, генеральный директор Открытие Факторинг.

Между поставщиками и дебиторами идет вечная «борьба» в коммерческих расчетах. Исполнители хотят получить деньги сразу после поставки, а заказчики желают, как можно больше удлинить период отсрочки платежа за полученные товары или выполненные работы. Используя в расчетах отсрочку платежа, покупатель получает преимущество: возможность управления качеством работ или товаров. Поставщик, напротив, оказывается в незавидных условиях. Отсрочка платежа для него повышает риск возникновения кассовых разрывов. Так зачем же финансовая поддержка дебитору, который и так находится в выигрышном положении?

Обеспечить еще более выгодные условия

Поставщик, работающий на условиях отсрочки платежа, зачастую вынужден прибегать к не самым выгодным срочным кредитам, чтобы обеспечить непрерывность производства. Естественно, работать себе в убыток никому не выгодно, так что процент займа зашивается в конечную цену партии товара для торговых сетей. Порой такая наценка достигает 20%.

Заменяя дорогое финансирование поставщика доступом к факторинговому финансированию, покупатель может снизить себестоимость закупок. В конечном счете это выражается в виде скидок от поставщиков за раннюю оплату и снижения доли расчетов с авансами. Также при использовании факторинга торговая сеть может получить увеличение отсрочки платежа за счет использования льготного периода ожидания или дополнительной отсрочки, финансируемой факторинговой компанией.

Наладить отношения с поставщиками

Факторинг может быть полезен дебитору, когда перед ним стоит задача сформировать сеть квалифицированных и ответственных поставщиков, выполняющих работы или поставляющих товары собственными силами по прямым договорам. В этой ситуации факторинг предоставляет подрядчикам возможность своевременного пополнения оборотных средств от факторинговой компании, а дебитор, в свою очередь, получает возможность кратного роста количества и частоты поставок.

Кроме того, факторинг может помочь преодолеть ограничения по длине отсрочки оплаты. С момента принятия Федерального закона от 28.12.2009 № 381-ФЗ «Об основах государственного регулирования торговой деятельности в Российской Федерации» допустимый срок оплаты поставки уменьшился, но использование услуг фактора позволяет его увеличить, что невозможно при работе с обычными кредитами.

Снизить долговую нагрузку

Ряд компаний используют факторинг в качестве инструмента выполнения KPI финансовых отделов компаний. Факторинговые решения позволяют эффективно управлять денежным потоком и показателем Free Cash Flow. Используя услугу, можно снизить долговую нагрузку. Например, агентский факторинг – это не кредитный инструмент, а значит задолженность перед фактором в большинстве случаев, в зависимости от политики дебитора, учитывается на бухгалтерском балансе как кредиторская. Показатель Free Cash Flow, прежде всего, интересен инвесторам и отражает степень финансового здоровья компании.

В последнее время крупнейшие компании страны стремятся выстраивать комплексный процесс финансирование для своих поставщиков и подрядчиков. Помогая исполнителю получить средства, заказчик может оптимизировать срок отсрочки платежа и закупочные расходы, а также синхронизировать коммерческий, операционный и финансовый цикл компании.

При использовании факторингового сервиса, выигрывают обе стороны торговых взаимоотношений. Поставщику достается своевременное финансирование сразу после поставки или оказания услуг, за счет чего он может не только закрывать кассовые разрывы, но и развивать производство. Дебитор также получает множество преимуществ от увеличения срока отсрочки платежа без переплаты за коммерческий кредит: от оптимизации структуры кредиторской задолженности, до снижения себестоимости закупок и уровня долговой нагрузки.