Новости фондового рынка США

• Распродажа социальных сетей
• General Motors представила концепт летающего Кадиллака
• Генеральный директор Intel уйдет в отставку
• Шорт-сквиз в акциях GameStop
• Уолл-стрит поверил в перспективы космоса
• Новости IPO
• Инсайд для успешной торговли IPO
• Фондовые индексы США закрылись в минусе по итогам недели

Подпишись и будь в курсе новостей фондового рынка.

Крупнейшие социальные сети Twitter, Facebook, Snapchat и др. заблокировали аккаунты действующего президента США Дональда Трампа. Именно Twitter Трамп использовал как основную площадку для выражения своего мнения, на его аккаунт были подписаны почти 89 млн пользователей.

Официальное объяснение Twitter: после беспорядков, которые устроили сторонники президента 6 января в здании Капитолия, соцсеть заблокировала его аккаунт сначала на 12 часов и потребовала удалить три поста, нарушающих правила сообщества. Но после истечения этого срока Трамп разместил два новых твита, которые, по мнению Twitter, «нарушали политику соцсети о противодействии героизации насилия».

Сильнее всего распродавали акции Twitter -12%, но досталось и Facebook -6% и Snapchat -4.6%.

Автопроизводитель General Motors представил концепт летающего Cadillac - беспилотного автомобиля, который взлетает и приземляется вертикально. Скорость перемещения до 55 миль в час. Он полностью автономный и электрический, с двигателем мощностью 90 кВт, аккумулятором GM Ultium и сверхлегким корпусом с четырьмя парами роторов.

Вряд ли показанные модели начнут выпускать в ближайшее время. Задача презентации - показать миру, как Cadillac может выглядеть в не столь отдалённом будущем.

Зато уже в ближайшее время начнёт работать новое направление бизнеса - производство электрокаров и программного обеспечения. На старте будут обслуживать только клиентов из Китая и США. Новое подразделение BrightDrop займётся выпуском электрогрузовиков EV600. Первую партию в конце текущего года получит компания FedEx Express. С начала 2022 года электрокары станут доступны большему числу клиентов. Акции General Motors отреагировали ростом на данную новость.

Так же на этой недели китайский IT-гигант Baidu и автопроизводитель Geely (владеет брендом Volvo) объявили, что объединятся для разработки совместного электромобиля.

Боб Свон уйдет с поста генерального директора 15 февраля. Новым главой компании станет Пэт Гелсинджер из VMWare. Акции Intel отреагировали бурным ростом на данную новость.

Ранее глава хедж-фонд Дэниела Лёба Third Point призвал Intel немедленно решить проблему потери доли рынка компании и ухода ведущих разработчиков микросхем. Хедж-фонд владеет долей в Intel почти на $1 млрд.

В акциях сети магазинов по продаже видеоигр GameStop произошел резкий всплеск активности инвесторов. Шорт-сквиз — это явление резкого роста цены актива.

Ситуация обусловлена тем, что при быстром росте цены на акции происходит уменьшение объема выставленных заявок на продажу при увеличении спроса на торгуемый инструмент. Шорт-сквиз вызван закрытием своих позиций продавцами на бирже по причине того, что они могут понести еще более существенные потери.

Акции разработчика технологий суборбитальных полетов Virgin Galacticм выросли на 20% по итогам недели на новости о том, что управляющая компания Ark Investment Management планирует запустить биржевой фонд ARK Space Exploration, который будет отслеживать американские и мировые компании, занимающиеся исследованием космоса и инновациями. Еще неизвестно, акции каких компаний в него войдут, но инвесторы уверены, что среди них точно будет Virgin Galactic, основанная Ричардом Брэнсоном.

На этой неделе было IPO шести компаний, из них три привлекли внимание.

Affirm - это финансово-технологический стартап, который позволяет потребителям приобретать товары и производить платежи в рассрочку. Affirm работает с 6500 продавцами напрямую.

Первичное размещение акций Affirm прошло по цене $49, цена открытия $90.90.

Poshmark - разрабатывает и продвигает собственную онлайн-платформу для продажи подержанных вещей. Платформа Poshmark позволяет продавцам и покупателям удобно общаться и совершать сделки, а сама компания зарабатывает за счет комиссий с этих сделок. База пользователей выросла с 21,7 млн в 2018 году до 31,7 млн на 30 сентября 2020 года. Через площадку продано более 200 млн товаров.

Первичное размещение акций Poshmark прошло по цене $42, цена открытия $97.50.

Playtika - разработчик мобильных игр для онлайн-казино, известный приложениями для игры в покер и солитер. В портфолио компании 9 игр, входящих в топ-100 самых кассовых мобильных игр в США за первые 9 месяцев 2020-го года. У игр компании более 30 миллионов активных пользователей.

Первичное размещение акций Playtika прошло по цене $27, цена открытия $33.40.

Используя эти инструменты, вы отсеете 90% шлака и сфокусируетесь на действительно хороших идеях.

Ключевые критерии успешности сделки IPO со стороны спроса:

• Переподписка книги заявок в 2,5 и более раз.
• Преобладание в книге заявок умных денег со стороны хедж-фондов и иных институциональных инвесторов. Если большинство заявок на участие идут со стороны частных инвесторов, то в этом нет ничего хорошего. Нельзя быть точно уверенным, что они понимают смысл и верность своих действий.
• Положительная динамика подписки в рамках книги заявок. Тревожным сигналом может служить отрицательная динамика подписки в последние 3-4 дня перед проведением размещения акций. Возможно, что в таком случае крупному игроку или группе инвесторов становится известно о скрытых рисках размещения. В итоге он отказывается от участия в сделке по причинам, прямо или косвенно связанным с эмитентом.

Ключевые критерии успешности сделки IPO со стороны предложения:

• Продажа исключительно миноритарного пакета акций основным акционером либо выход из капитала полностью портфельного венчурного инвестора, выполнившего свои задачи. В любом случае, размещение должно быть не более, чем на 20% от капитала компании. Если мажоритарий продает большую часть своего пакета, от размещения лучше отказаться.
• Если эмитент представляет высокотехнологичный сектор экономики, то к моменту размещения акций на бирже компания уже должна быть в операционной прибыли хотя бы за последний по времени отчетный период или должна планомерно сокращать операционные убытки. При этом не всегда отчетность по МСФО на бумаге отражает объективную реальность. Например, компания может вложиться в строительство нового завода или осуществить иные крупные капиталовложения, которые в отчетности будут отображаться в виде убытка, но по своей природе им не являются.
• Абсолютно прозрачно определена позиция компании относительно направления использования капитала, полученного от продажи акций. Если капитал направляется на масштабирование бизнеса, то все в порядке. Если же мажоритарий выводит часть капитала из бизнеса, значит, стоит остерегаться размещения.
• Фактор «Преемственность»: выход на IPO для успешной компании не должен быть началом или окончанием привлечения инвестиций. Продажа акций на бирже – всего лишь очередной раунд привлечения капитала, никак не первый и не последний. Большим плюсом для компании-новичка на фондовом рынке является наличие крупных профессиональных венчурных инвесторов среди акционеров. Например, дочерних фондов крупнейших инвестиционных банков, таких как JP Morgan, Goldman Such’s, Maryll Linch, Sequoya, Fidelity и др. Акулы с Уолл-Стрит редко ошибаются с выбором стартапов для размещения капитала своих фондов и крайне заинтересованы изобразить настоящую историю успеха, чтобы выходить уже из зрелого и достаточно дорогого бизнеса.

Инвесторы следили за предложенным Байденом планом по восстановлению экономики на $1,9 трлн. Так же торговая активность была окрашена в красный цвет из-за пятничных отчетов о прибыли крупных банков США.

Если хочешь быть в курсе актуальных инвест-идей, новостей американского фондового рынка, подписывайся на Telegram-канал.