{"id":7725,"title":"\u041c\u043e\u0441\u043c\u0435\u0442\u0440\u043e \u043e\u0442\u0432\u0435\u0442\u0438\u043b\u0438 \u043d\u0430 \u0447\u0430\u0441\u0442\u044b\u0435 \u0432\u043e\u043f\u0440\u043e\u0441\u044b \u043e \u0440\u0430\u0441\u043f\u043e\u0437\u043d\u0430\u0432\u0430\u043d\u0438\u0438 \u043b\u0438\u0446","url":"\/redirect?component=advertising&id=7725&url=https:\/\/vc.ru\/promo\/306052-v-metro-moskvy-teper-mozhno-platit-za-proezd-licom-sprosili-avtorov-proekta-kak-eto-rabotaet&placeBit=1&hash=1a23ae72488790d266f074c318177ed55db913e2e0bf5b3cbc11221f61048c67","isPaidAndBannersEnabled":false}

Инвестиции в России за 10 лет — депозиты, акции, облигации, недвижимость — где выгодней?

Немного реальности по поводу инвестиций в России за 10 лет (01.01.2009 - 01.01.2019). 10 лет назад за доллар давали 29,39 рублей, в этом году — 69,47 рублей.

Сумма вклада - 1 млн. руб.($34.023 на 01.01.2009), поехали:
1) Рублевый депозит в банке
Простой и понятный. Рублевая ставке менялась от 15% в 2009 до 8% в 2019, получаем в итоге на счету 2.768 млн. руб., +176% вложений. Но в долларах мы имеем всего $39,854, чуть менее $6000 прибавилось за 10 лет.

2) Долларовый депозит в банке РФ
Для ценящих стабильность. При средней долларовой ставке 3% получаем $45.724, +34% вложений. В рублях же получаем значительные 3.176 млн. руб.(+217%).

3) Еврооблигации
Гарантированный доход, с гарантиями государства, да еще в валюте и выше банковского - весьма привлекательно. По еврооблигациям РФ мы можем получать порядка 5% годовых, что за 10 лет составит половину наших вложений, итого получаем $51,034(+50%), в рублях 3.545 млн. руб.(+254%). Впрочем, получаемый купонный доход можно реинвестировать дополнительно. Тут надо учесть, что для вложений в еврооблигации часто требуется значительная сумма - от $100K.

3) Вкладываемся в бумаги по индексу DJI
Немного углубились в тему акций, пройдя курс молодого бойца. За 10 в бумагах имеем внушительные $90,434(+165%), 6.282 млн. руб.(+528%)

4) Вкладываемся в бумаги по индексу S&P 500
Еще один индекс по акциям. За 10 в бумагах имеем внушительные $94,426(+177%), 6.559 млн. руб.(+555%)

5) Бумаги российских компаний
Немного отваги и патриотизма и вкладываемся в бумаги по индексу ММВБ(aka индекс МосБиржи), IMOEX Это лучше, чем рублевый депозит, поэтому имеем 3.179 млн. руб.(+279%) или $54,613.

6) Золото aka голда
В него вкладывались еще наши предки тысячи лет назад. Понятный многим, популярный актив позволил скопить нам 3.380 млн. руб.(+238%) или $48.663. Хотя это довольно далеко от пика 2012 года, когда золото стоило на 40% дороже текущего уровня.

7) Недвижимость в Москве
Позволяет при случае упоминать, что есть своя недвижка в Москве, +10 к крутости, но два кризиса за последние 11 лет сильно подкосили популярность ее по инвестициям, ведь при кризисе спрос и цена на нее падает. Миллиона рублей для покупки недвижимости в Москве, конечно, недостаточно, но мы посчитаем по индексу цен на недвижимость. Средняя цена на вторичке выросла с 118,140 по 162,105, соответственно наши сбережения теперь составляют 1.372 млн. руб.(+37%) или всего $19,751, потеряли почти половину сбережений в долларах. Чтобы недвижимость не приносила убытки, придется ее сдавать в аренду, это может принести еще порядка 5% в год.

Плюсы и минусы

Депозиты
Плюсы: не нужно платить налог НДФЛ, низкие риски для госбанков. Можно выбрать вклад с пополнением/выдачей средств.
Минусы: доход примерно на уровне реальной инфляции или ниже. Для сохранения хорошей ставки нельзя доложить/взять часть вклада.

Акции
Плюсы: хорошая доходность, напрямую зависящая от риска и волатильности, поэтому распределяем риски по нескольким компаниям. Можно докупать/продавать в любой момент, что весьма удобно. По акциям выплачиваются регулярные дивиденды, мелочь, а приятно. Но не все компании их выплачивают, зависит от их финансовой политики и положения дел компании.
Минусы: с доходов платим налог НДФЛ, но платит обычно с Вашего счаета брокер автоматически.

Валютные облигации aka Евроблигации
Плюсы: Можно продавать/покупать в любой момент без потери накопленного дохода. Есть регулярные выплаты процентов несколько раз в год.
Минусы: Если дела у компании пойдут плохо, выплаты по облигациям могут быть снижены, заморожены или вообще не выплачены. Нужно платить НДФЛ по разнице рублевой цены покупки/продажи. Большинство евроблигаций продаются лотами от $100K.

Выводы
Универсальных стратегий нет, везде есть свои плюсы-минусы. Несмотря на то, что акции зарубежных компаний показали лучшую доходность(увеличение капитала в в 6.5 раз), на коротком периоде в несколько лет Вы легко можете получить убыток. Выбор стратегии сильно зависит от суммы, срока размещения, потребности в частичном выводе/добавлении средств, времени и желании контролировать процесс.
Основной принцип сбережения - разделение рисков, например:
1) Валютный депозит - USD, 20%
2) Валютный депозит - EUR, 20%
3) Золото - 20%
3) Акции нескольких зарубежных технологических компаний - 40%
Помните - чем выше доходность, тем выше риск и требовательность к контролю. Поэтому сохранять сбережения чуть выше инфляции гораздо проще и безопаснее, чем пытаться заработать на изменениях цен.
А Вы как сберегаете/инвестируете свои средства?

P.S. Немного исходных цифр
Средняя ставка по депозитам банка из топ 100:
01.01.2009 1 000 000 + 15%
01.01.2010 1 150 000 + 13%
01.01.2011 1 299 500 + 8,25%
01.01.2012 1 406 708 + 9,50%
01.01.2013 1 540 346 +10%
01.01.2014 1 694 380 +8,5%
01.01.2015 1 838 403 +16%
01.01.2016 2 132 547 +11%
01.01.2017 2 367 127 +8,5%
01.01.2018 2 568 333 +7,8%
01.01.2019 2 768 663
DJI 01.01.2009 - 8,776
DJI 01.01.2019 - 23,327

S&P 500 01.01.2009 - 903.25
S&P 500 01.01.2019 - 2,506.85

IMOEX 01.01.2009 - 608.55
IMOEX 01.01.2019 - 2,308.85

Золото, по ЦБ:
01.01.2009 - 817.39 руб.
01.01.2019 - 2,763.32 руб.

Недвижимость в Москве, средняя цена на вторичке по данным restate.ru:
01.01.2009 - 118,140 руб./кв.м
01.01.2019 - 162,105 руб./кв.м

0
39 комментариев
Популярные
По порядку
Написать комментарий...

Одна из лучших статей что бы все разживать для большинства.

Но я бы добавил приписку, ранее полученная доходность по инструменту не гарантирует его в будущем.

12

В России вообще мало что гарантируется, к сожалению.

2

Почему-то никто не берет во внимание сырье.
Палладий например - наше все.
На сегодня стОит дороже золота. Вырос с 2009 года в четыре раза.
И дефицит этого металла будет только расти. ред.

1

Не будет, чем больше электромобилей тем меньше палладия нужно.

Хотите сыграть по крупному берите серебро, уже 10 лет ходит байка и расчеты о его остатках на планете, вот там обещают крипто рост.

3

Чем больше электромобилей - тем больше потребления меди. Покупайте медь и медные компани.

0

Чем больше людей, тем больше потребление воды.

3

Байка может ходить еще 10 лет, а цена на серебро что-то не собирается расти пока.

1

Как уже правильно заметил Александр Якунин, рост цены, по большей части связан с ужесточением экологических норм современных автомобилей, где палладий применяется в выхлопном катализаторе. Но что будет, если мир массово начнет пересаживаться на электромобили? Спрос упадет, за ним и цена, а за 10 лет - это более, чем вероятно. Например, в Китае за октябрь электромобили(включая гибриды) имели 5.8% продаж рынка, впечатляющий рост на 85% год к году(YoY). В Норвегии доля рынка таких авто за 2018 год так вообще 49.1%, из них 31% - полностью электрические.

0

Я напомнил про палладий в контексте статьи. Рост стоимости этого металла было впечатляющим.
Я не призываю инвестировать в него, но хотел обратить внимание людей на сырьевые рынки.

PS С большой вероятностью цена на палладий будет повышаться еще несколько лет.

0

Комментарий удален по просьбе пользователя

0

Если совсем не заморачиваться то - https://www.sberbank.ru/ru/person/investments/omsc (драг металлы)
Но спред у них чудовищный.
Или finam.ru

1

Ну необязательно обеспеченные сделки проводить, можно купить контракт на разницу(CFD), там спред небольшой.

1

Есть металлические счета в банках, есть CFD у брокеров. Первые обеспечиваются реальным сырьем, вторые изначально предполагают продажу, т.е. без реальной поставки.

1

А где мы 1 января взяли 1000000 рублей? Чтобы про него забыть на 10 лет!

5

Ну кто где. Например, кто хорошо себя вел в течение года, Дед Мороз под ёлку положил.

24

Комментарий удален по просьбе пользователя

7

Не хочу защищать не в коем случае наш деревянный, но у меня немного другой расчет получается.

год сумма ср.проц.ставка в банка из топ 100
01.01.2009 1 000 000 + 15%
01.01.2010 1 150 000 + 13%
01.01.2011 1 299 500 + 8,25%
01.01.2012 1 406 708 + 9,50%
01.01.2013 1 540 346 +10%
01.01.2014 1 694 380 +8,5%
01.01.2015 1 838 403 +16%
01.01.2016 2 132 547 +11%
01.01.2017 2 367 127 +8,5%
01.01.2018 2 568 333 +7,8%
01.01.2019 2 768 663

6

И в чёрных лебедя за одно 10 летие, убили все преимущества развивающего рынка.

Интересно что будет дальше, есть позитивные подвижки, но есть оправданное не доверие и пессимизм, за кредитовоность домохозяйств тоже пугает

0

Справедливо, подправлю цифру в статье. Спасибо за замечание.

0

А теперь ставни проценты в банках за этот период. Временами доходил и до 16% при гарантии от асв

0

В 2009-м было уникальное время для входа в акции. Когда еще можно было купить Сбер по 15 рублей?

4

Комментарий удален по просьбе пользователя

1

Крипта - это спекуляции :)

6

Если растет крипта- спекуляция
Если падает-долгосрочное инвестирование

8

Согласен, не хватает..:)))) как раз биткоину 10 лет исполнилось..

1

Может еще и ICO добавить? ))

0

Здесь про долгосрочный период статья. На ico возможно было заработать, тем кто имел опыт инвестирования в рискованные проекты и умел фиксироваться:)

0

Кстати если автору не влом, а можно такой расчёт, но в жирные годы.

01.01.2000 - 01.01.2007 - с 7 летнего периода

01.01.2000 - 01.01.2010 - сравнение 10 летнего цикла с пиком и обвалом.

Статья огонь будет!

3

Бред. По рублям ставка доходила до 20%, по долларам до нуля.
Вложиться в еврооблигации 10 лет назад? Где бы вы это делали?
Недвижимость это вложения на десятки лет, если вы не спекулянт, для получения гарантированного дохода. И вход там не 1 млн, тем более в мск.

Совершенно не учитывается сложность и скорость вывода в нал

2

А акции "голубых" фишек?

0

Сообщение удалено

0

Я так понял, что золото стабильно

0

За 10 лет рост почти наполовину, но вот за 5 лет цена почти не изменилась.

0

При вашей жизни вы обязательно увидите падение какого-либо актива на 50 и более % (С)
Это касается не только РФ. поэтому диверсифицируйте портфель. Стратегии диверсификации - отдельная большая история.

0

Расчет неправильный. Вместо индексов S&P 500 и IMOEX надо брать индексы с прибавкой TR (total Revenue)/ Это индекс с учетом капитализации дивидендов. Вот там совсем большое преимущество американского рынка выходит.

0

Отличная статья, написана понятным языком. Приятно читать. Спасибо автору за его труд.

Для тех, кто решит все-таки инвестировать. Написал у себя в блоге целую статью на тему подбора брокера. Осветил базовые принципы. Если интересно зайдите прочитайте.
https://mellnikov.ru/kak-vybrat-brokera/ ред.

0
Читать все 39 комментариев
Как мы организовали коллективное обучение в айти и почему оно лучше обычных курсов

Мы уже обучили и трудоустроили 47 отличных frontend-специалистов и не собираемся на этом останавливаться.

Спасти еду: экологичное ИТ-решение помогает ресторанам справляться с перепроизводством блюд

Каждый год в России выбрасывают около 17 млн тонн продуктов на 1,6 трлн рублей.

Созданная «Яндексом» компания ClickHouse привлекла $250 млн при оценке в $2 млрд Статьи редакции

Инвестиции направят на расширение штата и развитие международного бизнеса.

«Когда геоданные попадают на рынок, их можно перепродавать бесконечно»: как устроен рынок сведений о местоположении Статьи редакции

Издание The Markup изучило 47 фирм, которые собирают данные о геолокации пользователей, и рассказало, как информация попадает в сеть, где она продаётся и кто её покупает.

Unsplash
Многопотоковая обработка файлов

В работе по анализу данных иногда требуется обработать большое количество файлов, настолько большое, что обработка может занять неделю, другую. В этой статье вы познакомитесь с многопоточностью в Python и как я решал проблему обработки большого количества файлов.

Как сотрудники Tele2 стали лицами бренда

Кто сказал, что сниматься для рекламы могут только профессиональные модели? В компании Tele2 лицами для внутренних и внешних рекламных кампаний становятся даже собственные сотрудники! Мы собрали истории коллег, которые подали заявки на конкурс и приняли участие в профессиональной фотосессии, а теперь их портреты украшают фотобанк Tele2.

В Петербурге запретят работу ресторанов и кино по ночам с 8 ноября Статьи редакции

Можно работать только до 23:00.

Что на самом деле приводит мир в движение: история инструментов бухгалтерского учёта

От засечек на палках до специальных программ

UNIVAC I.
«Там считают, если взял выходной — не любишь свою работу»: музыканты из Кирова зарабатывают в Китае $1500 в месяц Статьи редакции

Дорогу, миграционные документы и проживание оплачивали работодатели, а кавер-группа выступала каждый день.

Топ-5 EdTech стартапов, которые сделают ваше обучение проще и интереснее

Осенью в нашей стране традиционно начинается учебный год. Тысячи школьников и студентов отныне делятся на два лагеря: одни ищут пути быстрее и с наименьшими потерями покончить с учёбой, другие — с радостью спешат на лекции и уроки. Есть ещё и родители, и преподаватели с собственными проблемами и потребностями. Мы отобрали 5 образовательных…

«Альфа-банк»: недостоверная информация о плате за обслуживание по кредитной карте

Решила оформить кредитку Альфа-банка «100 дней без %» по специальной ссылке. При оформлении по ней банк обещает 0 ₽ за обслуживание в первый год.

null