16 августа заявку на IPO подала SmileDirectClub. Компания, производящая невидимые устройства выпрямления зубов. Выйдет на биржу Nasdaq под тикером SDC.
SmileDirectClub — очень интересный стартап, недавно оценивался в $3,2 млрд в закрытом инвест-раунде от Clayton, Dubilier & Rice, Kleiner Perkins и Spark Capital.
SDC, находится в Нашвилл, Теннесси, производит и реализует Элайнеры (прозрачные брекеты). Компания на основе слепков, формирует 3D-изображения и изготавливает комплект отправляемый на дом за $ 1895, что является очень хорошей альтернативой Инвизалайн за который дороже более чем в два раза . Также CVS Health и SmileDirectClub в апреле договорились о размещении SmileShops в аптеках CVS, что является сильным драйвером продаж для Смайла.
Благодаря интересной идеи стартапа, низкой цене продукции хорошего качества и отличным партнерствам будущее компании выглядит очень оптимистичным. По нашим предположениям стартап может получить большую выручку от 800 млн до 1 миллиарда долларов в этом году.
Общая выручка увеличилась на 190% до 423,2 млн долларов в 2018 году с 146,0 млн долларов в 2017 году. Общая выручка за шесть месяцев на 30 июня 2019 года, составила 373,5 млн долларов, увеличившись на 113% по сравнению с аналогичным периодом 2018 года. Убытки в размере 74,8 млн. долл. США и 32,8 млн. долл. США и скорректированная EBITDA в размере 16,9 млн. долл. США и 21,1 млн. долл. США в 2018 и 2017 годах соответственно. А также чистые убытки в размере 52,9 млн. долл. США и скорректированная EBITDA в размере 2,3 млн. долл. США за шесть месяцев, закончившихся 30 июня 2019 года.
Один из конкурентов компании SmileDirectClub - Align Technology, после судебных разбирательств, должны закрыть все 12 магазинов Invisalign и вернуть свои акции обратно SDC по ценам 2017 года, что дешевле их последнего закрытого инвест раунда. Темпы роста компании помогут ей занят лидирующее место на рынке Элайнеров, что делает данное айпио очень привлекательным.
Как известно из источников в интернете, главными андеррайтерами этого IPO будут JPMorgan и Citigroup , а также Банк Америки, Credit Suisse и Jefferies.
Также есть информация, что компания ищет альтернативные варианты финансирования.
Мы будет очень внимательно следить за данной компанией и спросом на PRE-IPO. При хороших условиях на фонд.рынке и спросе на акции мы будем участовать в данном размещении.
Спасибо за статью Franklin/IPO