На этой неделе у нас есть возможность принять участие в IPO Duck Creek Technologies, уже несколько брокеров таких как Freedom finance, United Traders и QBF подтвердили доступность к этому IPO через свои платформы.
Duck Creek Technologies – это бостонская технологическая компания разработчик программного обеспечения, предоставляемого как SaaS услуга в индустрии страхования имущества и страхования от несчастного случая.
Содержание
Факт 1. Сильный пул клиентов перед IPO Duck Creek Technologies
В процессе подготовки к IPO был частично раскрыт список клиентов компании, в который входят такие крупные имена как:
Berkshire Hathaway Specialty Insurance – легендарная страховая компания Уоррена Баффета, которая стала основой его империи и сделала его одним из богатейших людей мира.
GEICO — американская страховая компания, входящая в холдинг Berkshire Hathaway.
American International Group (Тикер AIG) — международная страховая и финансовая корпорация, действующая более, чем в 80 странах мира.
Chubb (Тикер CB) – крупнейшая в мире публичная компания по страхованию имущества и несчастных случаев.
Zurich Insurance Group – крупнейшая страховая компания Швейцарии.
Liberty Mutual – Международная страховая компания, которая много работает на рынке РФ, к примеру, из неё была выделена Совкомбанк Страхование, Liberty купила Кит Финанс страхование и.т.д.
Безусловно, в ходе более полного исследования IPO Duck Creek Technologies стоит посмотреть, какой процент от выручки занимают крупные клиенты, если конечно компания раскрывает это в рамках формы S-1.
Но в любом случае наличие таких крупных клиентов говорит о качестве самой компании.
Факт 2. В IPO Duck Creek планируют участвовать инсайдеры
В ходе IPO Duck Creek Technologies компания планирует привлечь 300 млн $ и получить общую оценку компании свыше 2,5 млрд $.
В своей заявке перед IPO Duck Creek Technologies компания раскрыла информацию о желании инсайдеров Dragoneer Investment Group, Neuberger Berman и Insight Partners приобрести акции на сумму 100 млн $, что составляет третью часть от всего объёма размещения.
Это, безусловно, является сильным сигналом, говорящим об интересе к IPO со стороны институциональное и управляющих портфелями.
Факт 3. SaaS работает хорошо на фоне общего спада
Генеральный директор Duck Creek Майкл Джаковски в рамках подготовки к IPO сделал несколько важных заявлений:
«Производительность нашей платформы, особенно в последние месяцы, показала, что SaaS может обеспечить новый уровень ценности»,
«Мы видим растущие возможности для Duck Creek, поскольку всё больше страховщиков ускоряют внедрение SaaS для своих основных систем».
И это похоже на правду, в последние годы внедрение SaaS в страховую инфраструктуру набирает обороты и это создаёт сильный попутный ветер для IPO Duck Creek Technologies.
Что в итоге?
Новостной фон выглядит очень сильным в рамках подготовки к IPO, мы видим много положительных отзывов и рекомендаций по этому IPO, а также проявленный интерес инсайдеров создаёт хороший задел для IPO.
Но стоит учитывать, что часть собранных средств в ходе IPO пойдёт на выплату существующим акционерам, которые решили выйти по цене IPO и самое главное, IPO, безусловно, будет оцениваться в сравнении с существующими SaaS компаниями по мультипликаторам.
Полностью оценить потенциал IPO Duck Creek Technologies возможно только после того, как удастся сопоставить все факты об этом размещении, наш полноценный отчёт IPO Duck Creek Technologies будет готов, как и всегда, за 6 часов до окончания приёма заявок.
Часть информации получена с https://www.crunchbase.com/ и проспекта эмиссии S-1
Больше информации об IPO на страницах блога
Комментарий недоступен