В США существуют Timberland REITs, так называются инвестиционные фонды недвижимости (REIT) лесных угодий, сосредоточеные на владении и управлении землей, используемой для выращивания древесины
Timberland REITs заготавливают и продают древесину лесопильным заводам и другим предприятиям по производству изделий из дерева,
Также лесные инвестфонды могу осуществлять продажу земли для более выгодных целей, чем для выращивания древесины, например для жилищного строительства
Цена на древесину может колебаться в зависимости от спроса и предложения, что делает прибыль Timberland REITs не всегда стабильной, и кстати за эту нестабильность они предлагают более высокие дивиденды
Однако растущее население США вызывает потребность в большем количестве жилья и большем количестве пиломатериалов
Американские комрады сообщили, что лесные инвестфонды вроде как считаются там хорошей защитой от инфляции, поскольку рост цен на пиломатериалы и землю должен повысить стоимость земельного портфеля лесной REIT и его прибыль от продажи самой древесины, изделий из дерева и недвижимости
Вот топовые лесные инвестфонды США
Как видим, деньги все-таки там есть
Кстати например акционеры Weyerhaeuser помимо обычных дивидендов (до 5% в год в год) получают еще сверху дополнительные ежегодные дивиденды 1,45 доллара за акцию и ежеквартальные дивиденды REIT 0,17 доллара на акцию, за 2020 и 2021 годы компания выплатила дивидендов в общей сложности почти на 2 миллиарда долларов
Риски инвестирования в REIT лесных угодий
- Падение цен на пиломатериалы может привести к снижению доходов и дивиденов, особенно в периоды длительного снижения цен
- Лесные пожары, погодные явления, изменения климата, болезни и насекомые могут уничтожить лесные угодья
- Закредитованность - лесные инвестфонды покупают много новой земли и строят новые пилорамы
А как вы думаете, возможна ли такая бизнес-модель на просторах СНГ?
О бизнесе тут invteapot
Чем больше лесной земли перейдёт в частные руки тем лучше для леса. Сейчас приходит лесник в лес и смотрит что санитарная рубка не сделана, милиарация не сделана, противопожарные просеки не сделаны, грунтовок для техники нет, а оштрафовать за этот бардак некого, не будет же государство само себя штрафовать.
Сейчас в России появилась возможность деюре получить частные леса на землях сельхозназначения. Риски конечно огромные, но потенциал у этого есть.
Но статус земли будет сельхоз а не лес, а это две большие разницы. Перевести сельхоз землю в земли лесного фонда невозможно. А значит выращивать вы сможете разве что иву на севере и павловнию на юге России.
Да это 2 большие разницы вы правы. Но есть легальная возможность заготовки древесины на этих землях - для ведения сельского хозяйства их надо расчистить. Кроме того, в советское время много лесов было передано колхозам. Часть из них вернули в гослефонд. Но в некоторых регионах они по прежнему на колхозных землях, а значит эта земля может быть куплена и лес на ней срублен новым собственником. В настоящее время вести классическое лесное хозяйство на этих землях законы не позволяют, но вот срубить первый раз можно.
Такая модель уже много где работает - Эстония, Латвия, Литва, Финляндия, Швеция, Норвегия. В СНГ риски очень высокие и не готово законодательство. Занимаюсь этой моделью в Финляндии, если есть интерес, пишите.
а у вас REIT или вы финкоснультант в теме лесных инвестфондов?
Добрый день, у меня есть свои леса в Финляндии, высокточное лесное хозяйство, хорошая ликвидность. Занимаюсь консультированием по приобретению и управлению лесными активами по всему миру. Готов помочь сформировать персональный лесной фонд, при размере от 100 000 евро. Приглашаю Вас в Финляндию, готов все показать.
Евгений, а дайте пожалуйста ваш контакт, я бы пообщался по теме инвестиций в леса
Добрый день Сергей, готов помочь вам сформировать персональный лесной актив в Скандинавских странах и Прибалтике. Ожидаемая доходность 6 - 12% годовых, вы собственник не акций, а земли и растущего на ней леса. Более детально готов обсудить, звоните +358 468 10 15 14 (любой мессенджер) или пишите [email protected]
В Латвии нельзя россиянину купить землю с лесом. Точнее можно но не напрямую а через регистрацию ооо. Риски повышаются непропорционально относительно ожидаемого дохода. Эту ооо у тебя рано или поздно отожмут. Если конечно купишь тысяч на сто евро то может быть и подольше продержишься, но если на миллион то точно быстро отожмут.
Янис, я знаю, я сам год уже живу в Литве, тут также схема, владение любой землёй только через ООО
Можете в Литве попробовать сделать теплицу и самостоятельно вырастить саженцы дуба, жёлуди вы сами соберёте для проекта по осени.
Потом регистрируете на Кипре фирму и дочернюю фирму в Литве. Покупаете на эту фирму два-три гектара земли и засаживаете своими дубовыми саженцами. Гектар леса с дубовыми саженцами стоит не менее миллиона. Потом продаёте или закладываете в банк эту литовскую ооо вместе с лесом и уезжаете на теплый Кипр или в холодную Россию. Профит от сделки минимум х10
А если серьезно то есть смысл в Казахстане землю купить и павловнию́ посадить, очень перспективно.
Не думаю, что гектар будет стоить миллион раньше чем через лет эдак 70. Но интересный вариант. Я бы был рад просто купить пару гектар пол обычный тополь, ну на край немного лиственницы посадить. Вы из лесного бизнеса? Пишите [email protected],. Познакомимся
действительно, в России частной собственности на леса нет, а вот в Европе - по 50-75% всех лесов частные. А как актив - прекрасная инвестиция, до 10% годовых легко в евро или долларах. И никаких рисков
Риски есть везде.
Риски конечно везде есть, но здесь самое главное стратегия управления рисками. При правильном ведении лесного хозяйства их можно свести к минимум. Например риск пожаров снижается тупо уходом за лесом, прореживанием. Риск болезней - мониторингом с дронов. Самое главное это что леса дают помимо прочего биологический прирост древесины. То есть когда все падает как сейчас, деревья продолжают расти в высоту и по диаметру.
В Европе леса страхуют от основных рисков - пожары, паразиты. В Германии например рубили 29 млн.кубов в 1992 году, а в 2020 срубили 80. Потому что прирост выше уровня рубок. Завидую, честно говоря
Тема интересная, я так понимаю деньги инвесторов идут на покупку лесов
судя по всему еще и на всякие древообрабатывающие вещи тоже
При развитом рынке лесной продукции (продажа через биржу, большое количество участников, транспортная доступность) вкладываться в деревоперерабатывающие мощности нет смысла. Я например всю дорогую древесину продаю на корню (пиловочник), а все отходы перерабатываю в дрова и щепу. При нынешней цене на энергию в Европе становится выгоднее березу в дрова пускать чем в фанерный кряж.
Ты случаем не в лен области?
Нет, работаю в Финляндии в своих лесах, помогаю клиентам сформировать их лесные активы
Ого себе, очень интересно