Российский финансовый рынок никогда не славился инвестированием в «долгую». Сегодня, когда интересы финансового капитала западных стран и геополитические интересы России столкнулись, необходимо полностью пересмотреть принципы инвестирования. Например, путем диверсификации активов тех направлений, которые готов поддержать государственный капитал. Среди таких направлений — браунфилд.
«Браунфилд» (brownfield) – тип инвестиционной площадки, созданный на основе уже существующих производственных площадок, которые, как правило, обеспечены строениями, сооружениями и инфраструктурой, и в отношении которых проводится реконструкция и (или) капитальный ремонт.
Интерес инвесторов к использованию инструмента, ранее неизвестного российской экономике, обусловлен решением Президента РФ о предоставлении промышленной ипотеки. Промышленная ипотека дает возможность привлекать проектное финансирование для реновации промышленных предприятий при поддержке Торгово-промышленной палаты.
Перед инвестированием в промышленную реновацию необходимо привести анализ издержек в среднесрочном и долгосрочном периоде. Порой снос промышленных сооружений намного выгоднее, чем их восстановление.
С точки зрения предпринимательского сообщества, замена и обновление основных фондов является самым важным элементом деятельности реального сектора экономики. Согласно статистике Росстата (ссылка https://www.eg-online.ru/article/454803/) более 50% износа основных фондов приходится на критичные отрасли обеспечения безопасности страны.
Для модернизации промышленных зданий и сооружений, развития социального проектирования, расширения инновационной инфраструктуры в регионах предоставляются уникальные возможности. Привлечение заемного капитала под 5% покрывается при верно выбранной стратегии за счет реальной отрицательной процентной ставки. Кроме того, концентрация финансового и промышленного капитала в одних руках позволяет пересмотреть концепцию инвестиционного планирования на перспективу ESG (экология, социальная политика и корпоративное управление).
Браунфилд и ESG основываются на оптимизации, автоматизации и индустриализации технологических процессов старых, советских производств в современные индустриальные центры промышленности. Невыполнение ESG-стандартов грозит повышением стоимости на привлечение инвестиций для реализации новых проектов в области браунфилд. А снижение прибыльности означает очередной пересмотр стратегии и направлений инвестирования.