Криптовалюта AAVE

Особенности.

· Мгновенные депозиты и снятие средств в рамках смарт-контракта.

· Мгновенное заимствование из резервов, с одной бессрочной кредитной линией и без запланированных выплат.

· Мульти-залоговое заимствование: пользователи смогут брать кредиты под несколько залогов одновременно.

· Возможность занимать деньги по переменной или фиксированной процентной ставке и переключаться между этими двумя вариантами в любое время.

· Децентрализованный страховой фонд, который будет собирать небольшую часть доходов пула для покрытия убытков в случае возникновения ликвидационных вопросов.

· Высокая степень детализации при обращении с различными залогами. Каждый вариант обеспечения имеет определенный порог ликвидации и отношение кредита к стоимости. Менее надежные залоговые активы снижают сумму кредитования и должны быть ликвидированы раньше, чтобы обеспечить безопасность протокола.

Средства инвестора, введённые на площадку в качестве депозита, обеспечивают её ликвидность. За свой депозит инвестор получает процентный доход. Размер дохода зависит от рыночного спроса на заимствования – чем выше спрос, тем выше процент. Депозит также можно использовать в качестве залога и брать под него кредит. В этом случае проценты с депозита и проценты за кредит будут взаимозачитываться.

Чтобы взять кредит, заёмщик вносит на площадку криптовалюту, которая будет использоваться в качестве залога. Кредит берётся под фиксированные (стабильные) или переменные процентные ставки. Размер, процентная ставка кредита и залоговый коэффициент актива зависят от закладываемого актива и ликвидности рынка.

К заёмщику применяется показатель health factor – коэффициент надёжности заложенных активов по отношению к занимаемым активам. Чем выше коэффициент, тем стабильнее состояние заёмщика, чем ниже, тем ближе момент, когда площадка принудительно продаст заложенный актив и закроет кредит.

Особое место занимают флеш-кредиты (Flash Loans), аналогов которым нет в традиционном финансовом мире. Они основаны на более глубоком использовании особенностей технологии «блокчейн».

Команда В команде проекта 18 специалистов, штаб-квартира расположена в Лондоне. Название платформы — финское слово «призрак», символизирующее прозрачность. По своей сути команда представляет собой элективную смесь креативных управленцев, технопопуляризаторов, риск-менеджеров, креативных директоров, а также прочих специалистов, экспертов, представляющих разные сферы жизни, бизнеса и области научных знаний. Во главе этой команды энтузиастов стоит Стани Кулехов, занимающий пост генерального директора компании. Кроме того, ведущие роли в компании принадлежат Лазаро Густаву, работающем на посту главного операционного директора.

Токены Максимальное количество 16 млн AAVE, все на рынке. В свободном обращении на рынке около 12 млн. Сами AAVE используются в качестве залога и как токен управления, позволяющий участвовать в управлении и получении дополнительных преимуществ при использовании платформы.

Плюсы. Сильный бекграунд, поддержка сообществом и институционалами (запускаются сервисы для профучастников), постоянное развитие (экспансия на новые блокчейны, возможности, ставки, залоги), возможности пассивного заработка, страховой фонд.

Минусы. Общая зависимость от основного блокчейна Ethereum, возможные (пока ненайденные) утечки в смартконтрактах, довольно высокая волатильность со всем DeFi-рынком.

Продажи Проект EthLEND запустили в 2017 после проведения ICO. Через год команда провела ребрендинг сети, и добавила новые финансовые инструменты. А в 2019 году разработчики отказались от системы P2P согласований договоров займа и запустили пул децентрализованных активов. Кредиторы стали поставщиками ликвидности, получая пассивный доход без необходимости следить за погашениями и ликвидациями, а заемщики получили возможность вносить залоги в протокол и получать кредиты под них мгновенно.

Резюме. Проект очень интересный. Учитывая, что все токены созданы и в обращении (фактически, их количество ограничено и только убывает из свободного обращения), а также активную работу с институциональными участниками, перспективы у данной монеты очень хорошие. Да и платформа предлагает широкие возможности (не без ограничений) для DeFi-сектора, которые мало где доступны еще.