Друзья, всем привет.
Сегодня я расскажу вам о том, что даже обезьяна может инвестировать с более высокой доходностью, чем самые известные инвестиционные фонды.
Если вы заинтригованы, то давайте сначала расскажу всю суть эксперимента. Он произошел в далеком 2008 году, когда журналисты решили поставить эксперимент, а именно шимпанзе по кличке Лукерья поставили перед выбором, который в жизни совершает каждый инвестор – какие именно акции включить в свой инвестиционный портфель. Но так как обезьянка читать и писать не умела и якобы даже не была инвестором (но это не точно), то ей была предложены на выбор 30 кубиков с названиями ценных бумаг и ей надо было выбрать любые 8.
Основной целью эксперимента была проверка необходимости постоянной корректировки своего портфеля. Соперниками нашей Лукерьи были самые крутые фонды того времени от Атона, Райфа и Сбера.
Как итог: управляющие фонды проиграли с разгромом, так как за десять лет к 2018 году обезьянка смогла увеличить свой портфель в 8,5 раз, при этом паи фондов подорожали максимум в 5 раз.
Тут же последовали сопли и слезы оправдания инвестиционных экспертов:
- и длинный горизонт инвестирования помог обезьяне (но почему-то не инвесторам)
- и законодательное регулирование деятельности фондов в вопросах обязательное ребалансировке при увеличении доли активов более 15%
- и на доход обезьяны не влияли комиссии (а у фондов они были).
Одним словом, достаточно много оправданий, но факт остается фактом: пассивное инвестирование на длительный срок дает доходность, превышающую рынок. И параллельно можно определить и второй вывод – не стоит переплачивать управляющей компании (так как их комиссия, особенно на длительном горизонте, очень сильно режет доходность).
Стоит также отметить, что обезьянка Лукерья – не единственное животное, которое соревновалось с инвесторами. Подобный эксперимент проводил Кембриджский университет (только не стоит путать со всеми известным мемом об английских ученых), так вот там обезьянка обыграла трейдеров с Wall Street. А в 2009-м году подобный опыт поставили в Южной Корее, но портфель тогда собирал попугай. Итог, я уверен, вы уже догадались какой. А про Уоррена Баффета и его пассивное инвестирование в фонд S&P500 я вообще молчу… да и сложно его отнести к обезьянам
Так вот, в продолжение этого эксперимента мы с моим другом и начинающим инвестором Алексом решили повторить этот эксперимент в нынешнее неспокойное время. Вы также можете присоединиться к нашему эксперименту в телеграм-канале вышеупомянутого инвестора Igotosochi.
На этой неделе на площадке интелинвест мной был создан виртуальный портфель на 1 000 000 рублей, который был назван"Обезьяний портфель", на который были куплены акции 10 российских компаний в равных долях.
Конечно, же технологии с 2008 года стремительно шагнулДаже обезьяна инвестирует лучше тебяи вперед и обезьянку мы заменили на генератор случайных цифр яндекса. В итоге стартовый портфель был составлен из следующих компаний:
1. Мать и дитя
2. Полиметалл
3. Киви
4. М.видео
5. Европейский медицинский центр
6. Сбер префы – причем рандомайзер мне выдавал их 2 раза, но для чистоты эксперимента Сбер был принят только один раз
7. РусАква
8. Новатэк
9. ИнтерРАО
10. Россети
Из этого списка в моем реальном портфеле имеется только Сбер, Полиметалл и Киви, и тем интереснее будет следить за ним.