ESG-инвестиции – новый тренд в инвестировании

Основная цель инвестиций – вложение денег с целью получения прибыли. Однако в последнее время набирает популярность ответственное инвестирование, цель которого – не только получить доход от инвестиций, но и вложиться в развитие компаний, которые отвечают ESG-стандартам. Сегодня подробнее расскажу, что такое ESG-инвестирование, и почему оно становится популярным.

ESG-инвестирование или, как его еще называют, ответственное инвестирование – это вложение денег в ценные бумаги компаний, которые вносят вклад в развитие общества. Аббревиатура ESG расшифровывается как «environmental» – экология, «social» – социальное развитие, «governance» – корпоративное управление. Соответственно, эмитенты, соответствующие ESG-стандартам, придерживаются экологичной и социально ответственной политики.

Каждый из элементов ESG имеет собственные критерии, которые помогут определить соответствие компании этим стандартам. Так, к экологическим критериям относится характер влияния эмитента на экосистему. В частности, стремление компании к сохранению окружающей среды, снижению уровня загрязнения атмосферы обуславливается отказом от использования в процессе своей деятельности невозобновляемых природных ресурсов, наличием программ переработки отходов и повторного производства.

Критерии социальной ответственности в основном определяются отношением компании к своим сотрудникам, клиентам, а также вкладом в развитие общества в целом. Социально ответственные компании стремятся обеспечить все условия для развития своих сотрудников, включая обеспечение достойного уровня оплаты труда, наличие льгот, возможности для профессионального роста. Также к социальным критериям относят клиентоориентированность, социально ориентированная миссия, участие в благотворительных программах и т.д.

Критерии корпоративного управления сосредоточены на характере менеджмента. Здесь учитывается состав совета директоров, его гендерное разнообразие, соответствие уровня заработанной платы топ-менеджерам их вкладу в развитие компании. Также отдельное внимание уделяется наличию коррупционной составляющей и общей прозрачности ведения бизнеса.

Поддержать деятельность ­ ESG-эмитентов можно несколькими способами:

Инвестировать в «зелёные» и «социальные» облигации. По сути, это обычные облигации, которые выпускаются в целях финансирования экологических и социальных проектов. Деньги, полученные с продажи таких ценных бумаг, идут на сохранение окружающей среды, развитие социальной инфраструктуры.

Вложиться в ETF-фонды, представляющие собой набор активов эмитентов, отвечающих стандартам ESG. Как правило, такие ETF-фонды включают в себя ценные бумаги компаний, соответствующих отдельным критериям ESG. Одни из них включают в себя акции компаний, придерживающихся принципов социальной ответственности, другие – активы эмитентов, деятельность которых оказывает позитивное воздействие на окружающую среду.

Самостоятельно подобрать активы компаний, входящих в рейтинги соответствия ESG-стандартам, которые подготавливают российские и зарубежные рейтинговые агентства.