💰 Как удвоить доход от ОФЗ? Мой расчет и почему я отказался от идеальной стратегии.
Привет, инвесторы! Делюсь ключевыми итогами своего недельного финансового анализа. Сравнивал инвестиции в золото, корпоративные облигации и ОФЗ, чтобы откорректировать свою стратегию для создания максимального денежного потока.
1 Золото vs. Корпоративные Облигации
Я владею золотыми фондами ($TGLD, $GOLD) и сравнил их с облигациями высокодоходных эмитентов (ВДО), которые платят купоны ежемесячно — например, Самолёт БО-П14 ($RU000A1095L7).
🥇 Золото (TGLD): за последний год дало ~+20–22%.
При инвестиции 10 000 ₽ прирост составил бы около 2 000–2 200 ₽ — доход есть, но он «бумажный» и зависит от рынка.
🏠 Самолёт БО-П14: реальный купонный доход — около 225 ₽ на 1000 ₽ в год, то есть 22,5% годовых брутто или ~19,5% чистыми.
При 10 000 ₽ — это 1 950 ₽ в год реальными деньгами, и выплаты идут ежемесячно (в сентябре даже двойной купон).
💡 Вывод по ВДО:
ВДО вроде «Самолёта» дают чуть выше доходность, чем золото, но главное — предсказуемый денежный поток, который идёт независимо от курса.
Из похожих бумаг сейчас интересны:
«Кредитный поток 1–3» (Тинькофф), А101, Эталон Финанс, ПСБ, АЛРОСА, Россельхозбанк.
2Моя главная Дилемма: ОФЗ и отказ от "Идеальной Стратегии"
Я рассматривал перевод всех длинных ОФЗ в короткие для снижения процентного риска и создания максимально доходной ежемесячной "лестницы".
➡ Текущий портфель (с длинными 29x): Фактический годовой купонный доход составляет 65 394 ₽.
➡ "Короткая лестница" (прогноз): Годовой купонный доход был бы только 47 470 ₽, но с ежемесячными равными выплатами и более высокой YTM 14-18%. (но придется ждать 2027г пока закончатся)
🔍 Мой выбор:
Я остаюсь в длинных ОФЗ. Разница в 18 000 ₽ дополнительного дохода в год (65 394 ₽ против 47 470 ₽) — это слишком много, чтобы от неё отказываться. Я принимаю нерегулярность выплат ради максимальной итоговой суммы. Неравномерность меня не пугает, так как:
➖Я пока не готов фиксировать свой бумажный убыток (около 9 800 ₽).
➖Регулярный ежемесячный денежный поток я буду закрывать ВДО (там и доходность выше, как показал расчёт).
🔄 Роль ВДО в моей стратегии:
Я рассматриваю ВДО облигации как дополнительный, а не основной инструмент к моему портфелю ОФЗ.
➖ План А (Тест): Либо зайду в них на небольшой тестовый объем в ближайшее время, чтобы убедиться в стабильности потока.
➖ План Б (Диверсификация): Либо начну диверсифицировать свой долговой портфель через ВДО только после того, как доведу капитал в ОФЗ до 1 миллиона рублей.
3 Мой шорт-лист ВДО для покупок (Денежный поток)
Делюсь с вами моим шорт-листом облигаций с ежемесячными выплатами, которые я планирую покупать:
1.🏠 ГК Самолет (выпуски БО-П15, БО-П14)
2.🅰 А101 БО-001Р-01 $RU000A108KU4
3.💿 Норникель БО-001Р-07 $RU000A1083A6
4. 💿 РУСАЛ (БО-001Р-11, БО-001Р-10) $RU000A109JY6
5.🔹Эталон Финанс 002Р-02 $RU000A109SP5
6.✅Россельхозбанк (БО-02, БО-03) $RU000A1068R1
7.💎 АЛРОСА 001Р-01 $RU000A109L49
8.👍Банк ПСБ 003Р-09 $RU000A109TJ6
9.⬜ ДОМ РФ БО-001Р-18 $RU000A104UV0
10.🏦МФК Т-Финанс $RU000A109KT4
11.🏦Кредитный Поток 1, 2 (и новый —Кредитный Поток 3) $RU000A10B7T7 $RU000A10CFK2