Tess Technology - Аналитика и производство
Событие. Трамп анонсировал Project Vault — $12 млрд на стратегический запас критических минералов. Китай ввёл квоты на тяжёлые РЗМ (dysprosium, terbium), цены NdPr оксид ~$90k/т (+ rally). США 100% импортозависимы, акции miners +20%.
Проще говоря. Дефицит NdPr оксида 0.9 млн т в 2026, Китай 90% refining — ответ на тарифы Трампа 54%. За…
Событие. Число вакансий JOLTS упало на 386 тыс. до 6,542 млн в декабре. Это минимум с сентября 2020 г., сильно ниже консенсуса 7,2 млн. Замедление спроса на труд подтверждает охлаждение экономики.
Проще говоря. Спрос на работников падает быстрее ожиданий, сигнализируя риски рецессии и снижению инфляции. Fed получит аргумент для новых c…
Событие. S&P 500 упал на 1.2%, Dow на 1.2%, Nasdaq — на 1.6%. Акции софта потеряли $1 трлн за неделю на страхах AI-дисрапшена. Qualcomm -8.5%, Alphabet и Amazon в минусе после отчётов.
Проще говоря. Инвесторы усомнились в отдаче от гигантских трат Big Tech на ИИ: Alphabet до $185 млрд, Amazon +50% capex до $200 млрд. Сектор софта под у…
Событие. Глобальные финансовые рынки переживают значительную волатильность, вызванную широкой распродажей технологических акций, особенно в секторе больших технологий и программного обеспечения, что привело к потерям в сотни миллиардов долларов капитализации. Инвесторы переоценивают расходы на искусственный интеллект и перекладывают средства в боле…
Событие. Согласно свежим данным опроса Gallup, опубликованным сегодня, экономические проблемы стали главным мировым беспокойством для населения в большинстве стран, тогда как в США политика остаётся главным переживанием граждан. Глобальный медианный показатель указывает на то, что значительная часть населения видит экономику как основную угрозу бла…
Событие. В 2024 году сектор информационных технологий впервые занял первое место на рынке слияний и поглощений в России по объёму сделок, составив около $10,6 млрд. При этом рынок аренды GPU-серверов для задач искусственного интеллекта резко растёт, а выручка сегмента может удвоиться в 2026 году на фоне спроса на вычислительные мощности для обучени…
Событие. Федеральная резервная система США вновь сохранила базовую процентную ставку на уровне 3,50-3,75%, отказавшись от дальнейшего смягчения, несмотря на давление со стороны некоторых политиков и рынков. Председатель ФРС подчеркнул, что высокая инфляция и устойчивый рост экономики требуют осторожного подхода к снижению ставок. Два члена комитета…
Событие. Крупные вендоры и облачные провайдеры наращивают капзатраты на AI-серверы и ускорители, сокращая бюджеты на традиционные серверы и корпоративное железо. Аналитики фиксируют смещение заказов в сторону GPU-кластеров и специализированных чипов. Это меняет структуру спроса на всем технологическом рынке.
Проще говоря. По мнению эк…
Событие. Еврокомиссия запустила первые формальные процедуры контроля в рамках AI Act для крупных технологических компаний. Регулятор требует раскрытия архитектур, датасетов и мер управления рисками для «систем общего назначения». Рынок закладывает рост издержек на комплаенс и замедление вывода новых моделей.
Проще говоря. По мнению эк…
Событие. Brent вырос более чем на 3% и закрылся около $70,7 за баррель на опасениях эскалации США–Иран и риска перебоев поставок. Рынок снова закладывает премию за риск по ключевым маршрутам Персидского залива.
Проще говоря. Такой рывок нефти быстро подпитывает инфляционные ожидания и осложняет смягчение ДКП для крупных центробанков.…
Событие. Пятилетние инфляционные ожидания домохозяйств еврозоны выросли до рекордных 2,4% по опросу ЕЦБ за декабрь. Трёхлетние ожидания поднялись до 2,6%, а годовые остались на 2,8%.
Проще говоря. Закрепление ожиданий выше цели повышает риск более жёсткой риторики ЕЦБ даже без немедленных действий по ставке. Если рост ожиданий продолж…
Событие. MAS сохранил параметры валютного коридора S$NEER без изменений (наклон, ширина и центр). Одновременно регулятор повысил прогнозы инфляции на 2026 год до диапазона 1,0–2,0% и указал на риски для цен и роста.
Проще говоря. Cохранение режима при повышенных инфляционных рисках означает смещение баланса в сторону более «ястребиной…