Гайд: Как безопасно инвестировать в ICO?
Директор по маркетингу проекта Safinus - платформы для инвестирования в криптовалюты и ICO о том, как инвестировать в ICO проекты и не потерять при этом все свои деньги.
Криптоиндустрия переживает взрывной рост популярности ICO проектов. Некоторые из них показывают доходность в тысячи, десятки и сотни тысяч процентов. Фантастическая доходность вложений в некоторые стартапы ведет к тому, что всё больше людей ищут возможности для инвестиций, в итоге рынок перегревается. Ситуация с криптоактивами становится похожа на золотую лихорадку.
Например: Stratis после ICO прибавил в цене 150 000%, Spectrocoin дал прибыль в 18 000%, Storj вырос на 12 000%.
Только за первые 6 месяцев 2017 года объем инвестиций в ICO вырос на 600% по сравнению с целым 2016 годом. Возможность за короткий срок значительно увеличить капитал привлекает массу начинающих инвесторов, у которых недостаточно опыта, чтобы провести полноценное расследование стартапа в блокчейн среде.
Однако ажиотаж вокруг этого рынка рождает благодатную почву для целого ряда проблем:
- Горячий спрос на ICO стартапы привлекает массу мошенников, которые создают вымышленные проекты, чтобы заработать на инвесторах и исчезнуть.
- Сравнительно легкий доступ к инвестициям привлекает слабые и безответственные команды разработчиков, которые не способны успешно реализовать стартап.
- Мошенники и низкокачественные проекты оттягивают на себя значительную часть инвестиций, которые могли бы пойти на развитие действительно достойных проектов в криптосообществе.
- Инвесторы теряют свои средства, от этого страдает репутация не только ICO проектов, но и всей экосистемы Блокчейн, что тормозит развитие криптоиндустрии.
- Активизация мошенников привлекает лишнее внимание со стороны государственных регуляторов. В Китае уже запретили ICO проекты, их примеру последовала Южная Корея, в Японии регулярно поднимают тот же вопрос.
- Каждый месяц появляются сотни новых ICO (и это только заметные в информационном поле проекты), и становится крайне сложно выбрать те стартапы, которые будут успешным.
Нужно учитывать, что, по разным причинам, около 90% ICO проектов обернутся потерями для инвесторов, и только один из десяти стартапов принесет высокий доход.
И если вы инвестируете самостоятельно, то лучший способ обезопасить себя — это проверять все, что только можно проверить, тщательно отбирать кандидатов для инвестиций. Это ваши деньги, и от того, как подробно вы исследуете проект, зависит получите вы выгоду или потеряете инвестиции.
Наша компания предлагает 12 параметров для проверки ICO с примерами того, как уже пострадали инвесторы, не уделив достаточное внимание оценке проектов:
1. Изучите команду проекта
Очень важно исследовать команду проекта. Не скрывают ли они свои настоящие имена, можно ли найти их профили в социальных сетях, какой у них технический опыт, сильны ли они в маркетинге, есть ли опыт в крупных проектах? Подумайте способны ли они не только привлечь инвестиции, но и построить устойчивый бизнес.
К примеру, команда Opair планировали создать децентрализованную дебетовую карту, но все они были анонимами, и даже аккаунты на Linkedin оказались фейковыми. После того, как собрали 1 000 000 $, они исчезли, но потом создали еще один мошеннический ICO проект Ebitz, который был вовремя разоблачен.
2. Проверяйте адреса сайтов, емейл адреса, аккаунты в соцсетях
Перед тем, как инвестировать в ICO, проверьте точно ли на официальном сайте вы находитесь. Мошенники могут просто скопировать сайт добросовестного ICO и таким образом получить средства. Подделывают и взламывают не только сайты, но и аккаунты в социальных сетях и емейл адреса. Не стоит верить личным сообщениям в Slack, это одна из любимых платформ для мошенников.
Если вы увидели странное сообщение или получили письмо, связанное с ICO, в которое вы хотите инвестировать, перепроверьте подлинность адресов и новостей. Если появляются какие-то сомнения, свяжитесь с командой проекта напрямую.
Во время ICO Aragon хакеры создали поддельный аккаунт в Твиттере и украли 10 000 $
При ICO MyEtherWallet злоумышленники сделали копию сайта с похожим названием и получили 750 000 $
У проекта Coindash хакеры взломали сайт и подменили номер Ethereum кошелька, в итоге украли 7 000 000 $
Злоумышленники подменили номер кошелька на сайте проекта Enigma, получили доступ к рассылке и Slack-каналу, а потом разослали призывы к участию в поддельном pre-ICO, в итоге украли 500 000 $
3. Посмотрите на оформление сайта проекта
Мошенники не вкладываются в оформление и экономят на дизайнерах и разработчиках. Если сайт проекта выглядит непрезентабельно, то это лишний повод задуматься стоит ли доверять им свои инвестиции. Проекты с большим шансом на успех всегда серьезно вкладываются в дизайн.
Показательный пример Tithecoin, у которых сайт до сих пор расположен на бесплатном хостинге, а дизайн настолько ужасен, что сложно прочитать текст.
4. Оцените реальность проекта
Бывает, что недобросовестные создатели ICO объявляют цели, которые выглядят красиво и романтично, но их почти невозможно реализовать на практике. Задумайтесь над применением проекта в реальном мире — действительно есть устойчивая потребность в продукте ICO? Не выдумана ли проблема, которую решает проект? Возможно ли вообще сделать то, что задумано разработчиками?
Пример плохого для инвестиций ICO проекта — Razormind, создатели проекта заявляли, что создадут новую операционную систему на базе Блокчейн, собрали $10 000 000, но даже и не приступили к разработке.
Ещё один заведомо невыполнимый стартап — SkyWay, они хотели создать новый вид надземного транспорта, который будет развивать скорость до 500 км/ч, а билеты будут стоить в 7 раз дешевле конкурентов. Идея фантастична даже для мировых гигантов индустрии.
5. Внимательно прочитайте White Paper
Прочитайте White Paper проекта целиком. Обязательно должна быть дорожная карта проекта, информация о том, на что будут использованы средства, каким образом будут применяться токены, информация о команде и партнерах проекта. Определитесь всё ли устраивает. Если что-то не понятно, уточните у разработчиков. Как правило, команды мошенников либо вообще не отвечают на вопросы, либо отвечают редко и расплывчато.
6. Стартап не должен ограничиваться узкой нишей или одним регионом
Если проект привязан к какому-то конкретному региону, он начинает зависеть от решений регуляторов этого государства. Также, если проект нацелен на одну узкую нишу, то исчезновение ниши приведет и к закрытию проекта.
Проект должен быть нацелен на глобальную аудиторию и стремиться к децентрализации. Хорошей практикой могу быть вложения в ICO стартапы, которые вносят вклад в развитие блокчейн экосистемы, с ростом криптоиндустрии будут расти и вложения.
Пример удачного стартапа — сама платформа Ethereum, которая фактически внедрила смарт-контракты и сделала возможными ICO в таком свободном и открытом виде, как они есть сейчас.
Пример стартапа в опасной нише — SkinCoin, они хотят создать платформу для ставок, торговли и обмена игровыми предметами. У них сильная команда, но ICO находится в прямой зависимости от решений разработчиков видеоигр. Если Valve или Steam запретят обмен, торговлю или использование в азартных целях игровых вещей, то проекту может быть нанесен серьезный ущерб, а инвесторы могут потерять средства.
7. Относитесь с осторожностью к проектам из реального сектора экономики
Не стоит инвестировать через ICO в строительство заводов, фабрик, автомобилей, добычу ископаемых, фермерские хозяйства и т.п. Как правило, такие проекты имеют сильнейших конкурентов из оффлайновой среды с гигантскими бюджетами — шанс на успех у таких ICO ничтожно мал. Кроме того, сегодня нет достаточной юридической базы для взаимодействия криптоэкономики и реального сектора.
Не стоит инвестировать в криптоактивы, привязанные к недвижимости, золоту и прочим физическим активам. Даже при удачном стечении обстоятельств, ожидаемый доход от таких инвестиций слишком низок, чтобы оправдать риски и полное отсутствие юридических гарантий.
В США было возбуждено одно из первых дел о мошенничестве в ICO, когда две компании Diamond Reserve Club World и REcoin Group Foundation собирали средства на работу с алмазами и недвижимостью. Разработчики даже не приступили к выполнению своих обязательств, не проделав никакой работы.
8. Посмотрите на тех, кто уже инвестировал в ICO
Поищите информацию вкладывались ли большие криптофонды в стартап, который вам интересен. Если крупные инвесторы доверили свои средства данному проекту, значит их аналитики уже провели полноценное расследование и приняли решение о том, что у проекта есть перспективы, а команде можно доверять.
9. Что пишут о проекте в интернете?
Почитайте отзывы и обсуждения на профильных форумах и СМИ вроде Bitcointalk или Reddit. На крупных форумах разработчики часто сами участвуют в обсуждениях, а многие вопросы, которые могут возникнуть у инвестора, часто уже обсуждены.
10. Оцените перспективность токенов
Как инвестору, вам выгодно, чтобы курс токенов постоянно рос, важно понять какую ценность будет иметь токен после ICO. Проверьте каким образом он будет использоваться в проекте, действительно ли в токенах будет потребность? Есть ли причины для того, чтобы в перспективе спрос на токены этого проекта рос?
Проверьте будет ли эмиссия токенов на ICO окончательной. Если нет, то разработчики должны обосновать, зачем они планируют дополнительный выпуск монет в будущем, и как они защитят токены от инфляции.
11. Обращайтесь за помощью к профессионалам
Свою помощь предлагают профессиональные советники и аналитики. Они самостоятельно проводят расследование ICO на надежность и дают вам защиту от подавляющего большинства мошенников. Также существуют криптофонды и трейдеры, которые торгуют и вкладывают средства в интересах клиентов.
Минусом здесь может быть, что их компетентность тоже нужно проверять, и услуги многих профессиональных советников и криптофондов доступны только крупным инвесторам.
12. Используйте платформы для безопасных инвестиций
Например, платформу Safinus, которая сама готовится к выходу на pre-ICO, c идеей обеспечить безопасность вложений в ICO и криптовалюту.
Мы создаем систему, где опытные инвесторы, трейдеры и крипто фонды будут создавать инвестиционные портфели, доходность которых будет подтверждена через блокчейн.
Начинающие инвесторы смогут выбрать из рейтинга и вложить средства от 100$ в подходящий по доходности портфель, для этого не нужно будет проводить расследование или вообще разбираться в тонкостях криптоиндустрии.
ICO будут попадать на биржу только получив одобрение сообщества профессионалов через голосование, что даст дополнительную страховку от недобросовестных участников рынка.
Заключение
Крипторынок молод и должным образом не урегулирован, сегодня инвесторам нужно соблюдать особую осторожность, чтобы защититься от высоких рисков. Однако, в целом криптоиндустрия растёт, вместе с ней взрослеет и рынок, появляются услуги и инструменты для регуляции рынка и защиты от мошенников.
Постепенно блокчейн экосистема создаст иммунную систему против недобросовестных участников сообщества. Не только оздоровится рынок, но и в ICO поток инвестиций распределится в пользу действительно полезных для криптоиндустрии проектов, а инвесторы смогут зарабатывать больше и безопаснее.
И с вами наша постоянная рубрика "Никак, блеать".
Just save you a munute. Не благодарите
На самом деле, идея создать некую систему, где происходил бы коллективный отбор ICO путем голосования выглядит неплохо. Это хоть и не гарантия безопасности, но все таки уже что-то.
Замечательный заголовок: "Как безопасно инвестировать в ICO?"
Правильный ответ - никак. Безопасность - это отсутствие риска и гарантия, а гарантировать в сегодняшних реалиях доход от ICO могут только мошенники.
____
Ок, давайте посмотрим ваш whitepaper.
// Экономическая часть.
Токен предназначен для оплаты комиссий на вашей бирже, где будут торговать "профессионалы", используя деньги "простых" инвесторов, желающих заработать на ICO, но не знающих куда же вложиться.
То есть токен интересен только тем, кто будет "профессионально" торговать у вас на бирже. Только трейдеры могут получить выгоду в виде дисконта на оплату ваших комиссий.
При этом комиссия берется не только за операции, но еще и 10% от заработанной прибыли. То есть "профессиональны" будут инвестировать через вашу платформу только средства простых пользователей сервиса, желающих вложиться в предлагаемые вами портфели (со своих, в том числе чужих - привлеченных не через вас, нет смысла платить конские комиссии), только если ее можно получить лишь благодаря вашему сервису, то есть предоставления в доверительное управление средств инвесторов. Тут возникает вопрос доверия простых инвесторов к профессионалам, которые рискуют только чужими средствами...
Ваш сервис хочет завлечь профессиональных трейдеров и инвесторов, которых вы называете "сообщество трейдеров и фондов платформы". Единственный повод для профессионалов пользоваться вашим сервисом - существенный объем инвестиций, который отдадут им в управление.
Для того, чтобы ваш сервис начал работать, вам надо привлечь две группы разных пользователей сервиса: профессиональных трейдеров и простых инвесторов. Начать вы должны с профессионалов, которые купят ваши токены. А дальше вам нужно будет хорошо вложиться в маркетинг для рекламы "вкладов для населения" (вложений в портфели).
Проблема в том, что вкладываться в ваши токены неинтересно, максимум, что можно выгадать - это дисконт. При высоком риске предлагается мизерный доход, который опять же не является доходом, а всего лишь скидкой на оплату комисий.
Получается, что даже если вступление в ваше "сообщество профессионалов" интересно, проще подождать, и если сервис заработает, то можно обойтись без приобретения токенов на ICO.
Думаю, что подобное ICO не прошло бы одобрение в вашем сообществе профессионалов по голосованию и не попало бы в портфели.
Все же я задам вопрос: а кому именно вы предлагаете покупать ваши токены?
Всем подряд? Вы как-то будете проверять тех, кто покупает токены? Если ты купил 200 токенов (это минимальная сумма на счете для торговли в вашей системе), то ты сразу стал "профессионалом", который будет распоряжаться деньгами инвесторов? Вы не предупредите инвесторов о том, что токены не надо покупать, если вы не профессионал, который собирается управлять портфелем?
И главное, если профессионалы - это основа вашего проекта, то логично было бы ожидать, что в ваш проект уже бы вложились какие-то структуры, заинтересованные в вашем сервисе для получения доступа к огромным инвестиционным активам. Но, судя по всему, этого не ожидается.
Спасибо за такую подробную обратную связь.
Токены мы предлагаем покупать главным образом профессионалам рынка и инвесторам, которые имеют личный успешный опыт инвестирования и хотят перейти на следующий уровень. Идея проекта заключается в том, что для того чтобы создать портфель на платформе, в него надо вложить собственные средства и сначала начать управлять ими. После того, как портфель из собственных средств трейдера покажет доходность, к нему смогут присоединиться инвесторы, вложив в него свои деньги и получив свою долю в портфеле. Таким образом, проверка желающих управлять деньгами инвесторов не требуется. Доказательством их компетентности является доходность портфеля, в который они вложили свои собственные средства (и с этих денег платформа не берет никакой комиссии, кроме биржевой, которую они и так заплатят любой другой бирже). Свою комиссию же платформа берет только с чистой прибыли управляющего портфелем, полученной от дополнительно присоединившихся инвесторов.
Мы постоянно общаемся с представителями различных криптовалютных фондов и да, им интересен наш проект, как с точки зрения участников уже готовой платформы, так и с точки зрения инвестиций на этапе ICO. Сама идея проекта возникла из обсуждения с небольшими фондами и трейдерами их проблем, с которыми они сталкиваются при работе с мелкими инвесторами.
Продолжим.
Если посмотреть на структуру распределения выпущенных токенов (точнее полученных средств от токенов), то первое, что бросается в глаза - это 15% от общего объема выпущенных токенов отходит основателям. Другими словами, основатели кладут в карман 15% от общего количества выпущенных токенов. Это вроде бы распространенная практика, но это не совсем так и это вовсе не нормально. Если бы речь шла о выпуске токенов-акций или криптовалюты, то распределение части в пользу основателей было бы обоснованным. Но в случае, когда токены не имеют отношение к распределению долей в бизнесе, а представляют собой просто внутренюю расчетную единицу проекта или обязательство, передать товар/услугу, то распределение таких токенов в пользу основателей не имеет никакого экономического смысла, кроме того, что это фрод (fraud).
Основатели итак имеют свои доли, которые закреплены юридически, имеют полное право на всю(!) прибыль. Закреплять за собой долю не в компании, в деньгах полученных от инвесторов - это значит напрямую залезать к ним в карман. Это - первый звоночек для инвесторов. Нельзя вкладываться в товарные токены, которые распределяются сразу по карманам основателей. Они должны зарабатывать на прибыли от дела. Заморозка долей основателей (в деньгах, полученных от инвесторов) на год ничего не значит, если обязательство обратного выкупа наступает через 2 года.
Кроме того, остается вопрос про долю 15%. Ведь ее можно считать как от собранных средств, так и от общего числа выпущенных токенов. Тогда доля, выраженная в токенах, увеличивается относительно общего количества собранных средств (если распродадут не все токены). И эти "15%" могут запросто превратиться и в 50%. Ведь раздавать основателям будут не %, а именно токены, а их количество закреплено как 15% от общего количества, а не от числа проданных...
Покупать ваши токены есть смысл только в период дисконта. Не знаю какие профессионалы станут покупать их без дисконта. Но дисконт приносит другую проблему.
(пре-сейл) 1 день - скидка 50%, 2-6 день - 35%, 7-10 день - скидка 20%, (ICO) 1-7 день - скидка 10%.
Через 2 года вы гарантируете обратный выкуп по цене 80% от номинала.
При этом фонд обратного выкупа токенов составляет 30% от общей собранной суммы. Даже если бы фонд выкупа составлял 100% (вы ничего из них не потратили ни на маркетинг, ни на зарплату и офис, прочие расходы...) этих средств бы не хватило из-за первоначального дисконта. То есть в случае срыва сроков запуска проекта наступит дефолт. А фонд в 30% - это стимул для его наступления, как повод дополнительно понервничать на тему, на всех ли он будет распределен в равных пропорциях или кто первый успеет, у того и выкупят.
// Юридическая часть.
Вы собираетесь проводить не просто ICO, а еще и предварительно presale (или pre-ICO), если под этим подразумевается (именно то, что принято под этим подразумевать) - отложенная продажа токенов, которые выпустят и передадут позднее, то ваш пресейл могут признать подлежащим регистрации... Но даже если вопросов по регистрации самих токенов не будет (они не наделены признаками ценных бумаг, дающих какие-то права и не предназначены для размещения на бирже). То остаются вопросы по легитимности самого сервиса и его профессиональных участников. Проще говоря, вы должны иметь право брать деньги инвесторов и отдавать (непонятно каким) профессионалам, которые в свою очередь тоже должны иметь право этим заниматься. А поскольку вы собираетесь привлекать средства от "простых" инвесторов со всего мира, то вам надо соблюдать требования регуляторов по крайней мере всех развитых стран или тех, откуда будут ваши инвесторы. И делать это надо до, а не после привлечения средств.
Об этом в вашей белой бумаге я ничего не нашел, кроме слов про доверительное управление (во всяком случае есть правильный термин, что уже хорошо). И я вижу в вашей белой бумаге упоминание распространенного на просторах интернета метода проверки надежности команды стартапа, проводящего ICO (к слову, меня этот метод начал раздражать). И применяю эту проверку к вам. И..., при всем уважении к проект-менеджерам, разработчикам и маркетологам, я не вижу в вашей команде (или хотя бы среди эдвайзеров) никого из (бывших) каких-то если не руководителей отделов, то специалистов управляющих компаний, которые управляли фондами (уже не важно какими именно, венчурными или какими-нибудь ПИФами, вкладывающими в ценные бумаги), сотрудников бирж или инвестбанков, юристов или сотрудников бэкофисов из подобных структур. То есть у вас нет никого, кто должен быть немного в теме, с которой вы неминуемо столкнетесь, если действительно попытаетесь запустить свой проект в легитимном поле.
Вместе с тем вы пишите о том, что готовитесь к возможным попыткам закрытия биржи и смотрите в сторону децентрализованных систем, что не добавляет уверенности со стороны инвесторов в защите своих прав, сохранности инвестиций и легитимности вашего сервиса.
извиняюсь, поправочка про команду: вижу метод оценки (надежности стартапов по команде) не в whitepaper, а в вашей статье.