Приветствуем членов сообщества UniDex, трейдеров и держателей токенов!
Больше переводов статей вы найдёте по ссылке @crypt0_az
Настало время для публикации нашего ежемесячного отчета о прогрессе в отношении предстоящих функций и обновлений, новых партнерских отношениях и перспективах развития экосистемы в целом. Хотя в апреле было упущено много возможностей, в мае по-прежнему есть шанс наверстать. Без дальнейших промедлений, давайте сразу перейдем к новостям, связанным с $UNIDX.
$UNIDX
В начале этой недели токен UNIDX был добавлен на официальный мост zkSync, что позволило получить настоящую ликвидность в сети. На биржу Velocore, которая является лидирующей децентрализованной биржей на zkSync, уже было внесено около 40 тысяч долларов США для обеспечения ликвидности токена UNIDX. Для начала эмиссии токена мы использовали 6 500 долларов США в качестве стимула, однако мы будем следить за тем, сколько средств мы будем хранить на zkSync в зависимости от доходности нашей POL.
Мы изъяли нашу ликвидность из WAGMI на Popsicle Finance на время, пока не будет заметен более естественный спрос на сети, и пока существующие агрегаторы на цепочке не начнут обрабатывать децентрализованные биржи (DEX). Если мы увидим увеличение использования, то мы можем вернуться к работе на позициях маркетмейкера на этой бирже, затем использовать вознаграждения за комиссии в качестве стимулов на Velocore, чтобы поддерживать устойчивую работу системы. Но пока этого не произошло, мы смогли увеличить нашу ликвидность в других сетях и через Velocore.
Наши друзья из Arrakis Finance создали автоматизированное криптовалютное хранилище ликвидности UniV3 с вознаграждениями в форме OP! Так как на ETH UniswapV3 LP эффективность работы ниже оптимальной из-за высоких комиссий за газ, нестандартной рыночной активности и недостаточной активности арбитража. В будущем мы переместим всю нашу POL на optimism Velodrome & UniV3 через Arrakis, и только сообщество будет предоставлять ликвидность на главной сети. Это кажется выгодным, учитывая, что большая часть ликвидности на продажу уже была полностью предоставлена сообществом, а на покупку – командой (хотя эти позиции уже были заполнены).
Возможно, после этого на Arbitrum будет добавлен новый DEX с нативными UniV3 пулами ликвидности ve(3,3). Так как мы уже создаем рыночную ликвидность на Arbitrum через TraderJoe и используем хранилища оптимизаторов ликвидности, такие как Gamma Finance, мы оценим запуск и переместим POL туда, если все пройдет успешно.
Тестовая сеть Magma
Мы заключили партнерское соглашение с Caldera, сервисом хостинга OP stack rollup , который позволяет разработчикам и протоколам настраивать свои совместимые rollup-ы с дополнительной функциональностью.
Это партнерство немного особенное, потому что Caldera поможет нам реализовать несколько интересных обновлений и расширить функциональность, на разработку которых ушло бы гораздо больше времени, если бы мы делали это сами. Что это означает для тестовой сети и ее функциональности?
Это означает…
Надежную работу
Быстрое время блокировки
Выделенный хостинг
Нативная абстракция учетных записей
Как и прежде использование UNIDX в качестве газа
Пользовательские предварительные компиляции (pre-compiles)
Все это вы уже любите, плюс некоторые будущие дополнения. Мы стремимся к тому, чтобы наша сеть приложений не была просто еще одной модной цепочкой, которая использует UniDex в качестве газа, а представляла собой более значимый и полезный инструмент для пользователей. Сеть приложений обеспечивает преимущества протокола использования кредитного плеча способами, которые недостижимы при любом существующем развертывании в основной сети. Он станет самым быстрым, дешевым и надежным протоколом для торговли деривативами, в отличие от других сетей, где перпы DEX зависят от централизованного обратного вызова хранителя и времени клиринга.
Протокол использования кредитного плеча
Во-первых, давайте рассмотрим торговую конкуренцию, наш протокол использования кредитного плеча и все, что связано с агрегатором.
Торговый конкурс с 14 апреля по 28 апреля
Правила торгового соревнования предусматривали, что тот, кто занял наивысшее место по чистой прибыли от закрытых позиций в течение двух дней, получит призы. Этими победителями стали следующие…
0x17e07.eth - 10 000 долларов США
0x97c8cf... - 2500 долларов США
0xf23761... - 1500 долларов США
Трейдер с самым низким PnL также получит вознаграждение в размере 2500 долларов США, которое будет направлено в 0x1d378…
Эта потеря также привела к самому значительному ежедневному приросту пула с момента нашего развертывания год назад! Мы благодарим всех за участие, и ваши награды должны поступить вскоре после публикации этой статьи. Мы планируем создавать больше стимулов и проводить конкурсов в будущем, но мы откладываем это до тех пор, пока не будет развернут наш протокол V2. Мы не хотим, чтобы кто-то удерживал позицию, которую пришлось бы закрыть в связи с миграцией.
Давайте поговорим об этой миграции…
Протокол использования кредитного плеча V2
Протокол использования кредитного плеча V2 – это 2-я итерация нашего протокола кредитного плеча, который мы первоначально внедрили 31 марта 2022 года. В протокол было внесено множество изменений, таких как влияние на цену, динамический спред, открытые процентные лимиты для каждого рынка и скрытые изменения в механизмах оракула. Внесение изменений в указанные аспекты возможно без необходимости модификации контрактов для торговли и оракула, которые уже были развернуты. Для обновлений, перечисленных на нашей платформе, мы создадим новый контракт для торговли и оракула, и для их использования потребуется выполнить процесс миграции.
Поскольку все сделки хранятся в контракте для торговли, мы откладывали обновления, требующие изменений контракта, настолько долго, насколько это было возможно. Но теперь мы готовы добавить некоторые важные, столь необходимые функции и изменения, которые должны помочь сбалансировать протокол, предоставить трейдерам новые инструменты и обеспечить устойчивость в будущем.
Вот краткий список того, что изменится:
поддержка стоп-лосса;
поддержка лимитных ордеров;
поддержка ордеров на тейк-профит;
поддержка ордеров OCO;
от каждого ордера хранитель будет получать газ;
поддержка реферального адреса;
комиссия за закрытие, выплаченная с позиции;
ликвидационный сбор и порог для каждого рынка;
определение реальной цены по позициям;
динамические долгосрочные и краткосрочные комиссии для балансировки OI;
отдельные хранители для ликвидации, открытия и закрытия сделок обеспечивают максимальную пропускную способность;
соответствие P2P-ордера, если OI превышен (после достижения максимального значения OI противоположные ордера остаются согласованными до тех пор, пока противоположный ордер не попытается выполнить расчет);
Эти изменения вступят в силу одновременно с запуском агрегации, о чем мы поговорим ниже. Эти изменения были направлены на то, чтобы убрать более базовые вещи, такие как стоп-лосс, лимитный ордер и другие второстепенные функции QoL, но также ввести некоторые более революционные дополнения, которых нет на других платформах.
Изюминкой этих изменений было бы то, как мы управляем потоком ордеров и балансируем открытые проценты. Сборы теперь будут действовать как "качели", где чем более односторонним становится рынок, тем больше плата при равном снижении платы за позицию меньшинства. Другой метод, который мы используем, – это возможность отправлять ордера в качестве ожидающих расчетов. Соответствующий ордер на противоположную сделку может быть размещен, чтобы сбалансировать открытый интерес и при этом разрешить больше сделок. Если открытый процент снова станет несбалансированным и превысит первоначальный лимит, ставки финансирования по “скачкообразной кривой” будут увеличены, чтобы помочь снова сбалансировать OI.
Это также используется в кредитных платформах, таких как Aave или Compound, и мы приложим график ниже, чтобы помочь вам наглядно представить, как это будет выглядеть на практике, причем “перегиб” – это точка после достижения предельного значения открытой процентной ставки.
Мы хотим протестировать некоторые другие изменения по мере развития событий и посмотреть, как работают рынки, прежде чем включать другие механизмы. Эти изменения потребовали бы перехода от старых контрактов к новым контрактам, но мы не сможем перенести эти позиции для пользователей. Как только у нас будут подтвержденые дата и время запуска новой платформы, мы дадим всем 2 недели на закрытие существующих позиций, и все рынки перейдут в режим сокращения. Хранитель будет принимать только ордера на закрытие, а в пользовательском интерфейсе будут отключены кнопки long и short. Участникам пула ничего не нужно делать, поскольку точно такие же контракты будут повторно использоваться для размещения ставок, и с точки зрения пользователя это будет плавный переход.
Мы просто ждем наших последних замечаний по аудиту для новых контрактов, поскольку многое изменилось, а для нас безопасность стоит на первом месте. Как только аудит завершится успешно, мы дадим всем две недели на миграцию, и все заработает в полную силу.
Агрегация
С агрегированными ордерами с других платформ не требуется проводить аудит только из-за того, как мы их обрабатываем. Теперь, когда мы приближаемся к выходу в эфир, мы готовы раскрыть более подробную информацию о том, что будет доступно с момента запуска.
Ордера будут агрегированы от +27 различных перпов DEX, с которыми вы можете ознакомиться ниже.
Arbitrum – Gains GMX Mux CapV3 CapV4 MYC UniDex HandleFi
Optimism – UniDex Pika Kwenta (SNXv2) OPX Perpetual Protocol v2 Mux MMY
Polygon – Gains Metavault UniDex
Fantom – UniDex Mux MMY MPX
BSC – LVL Mux UniDex
Avax– UniDex Mux GMX
Мы все еще планируем внедрить больше платформ после запуска, так что обращайтесь к нам, если вы хотите, чтобы ваш протокол был добавлен! Этот новый пользовательский интерфейс создан исключительно с учетом идеи о том, что сделки агрегируются и данные поступают из нескольких источников.
Когда вы размещаете ордера, терминал объединяет их, чтобы дать вам четкий обзор ваших текущих позиций. Такие вещи, как сборы и ликвидационные цены, являются усредненными. Однако в более современном пространстве все не слишком отличается, что позволяет упростить компоновку. Все меняется, если вы хотите увидеть разбивку того, как выглядит ваша агрегированная позиция, когда она разделена между несколькими цепочками
Вы получаете краткий обзор, вручную редактируете отдельные позиции и видите состояние отдельных позиций на каждом DEX, на которые был разделен ордер. Эти ордера являются реальными агрегированными ордерами, что означает, что ваше заполнение оптимизируется в режиме реального времени, чтобы гарантировать, что вы получите заполнение по максимально низкой цене для длинных позиций и по максимально высокой цене для коротких позиций. Многие платформы в настоящее время перешли на синтетическую модель влияния на цену или модель vAMM, что делает реальные агрегированные ордера более важными, чем когда-либо прежде.
Пользователь также может выбрать индивидуальные настройки торговли, чтобы расставить приоритеты по текущим ставкам финансирования при расчете источников пополнения или пополнения из выбранного вами источника. Вы можете использовать терминал, чтобы мгновенно создавать позиции дельта-натуральных продуктов в качестве сканера рынка или конструктора транзакций. Мы предоставим вам полную информацию о наилучшем способе заключения сделки, наилучшей паре для торговли и о том, сколько времени вам потребуется, чтобы выйти на безубыточность после уплаты торговых сборов. Это всего лишь одна из немногих возможностей, поскольку мы интегрировали все перпы DEX в 1 пользовательский интерфейс.
Мы сделаем отдельный пост обо всем, что касается протокола кредитного плеча V2 и ПерповV3, поскольку нужно так много рассказать, а мы не хотим делать этот апрельский отчет слишком длинным. Опять же, мы ждем результатов нашего аудита протокола кредитного плечаV2, чтобы он был готов к запуску, и с этого момента мы начнем продвигать его в реальном времени.
Задержки
Мы ожидали, что все заработает 31 марта, однако мы очень переоценили наши возможности по выпуску нового мета-агрегатора, новых цепочек, тестовой сети цепочки приложений и других сюрпризов, а также по выпуску новой платформы perp с нуля.
Мы хотим сказать, что искренне сожалеем о том, что обещали сроки, которые мы не смогли соблюсти, и мы действительно надеемся, что возможности и опыт трейдеров компенсируют постоянные задержки. Мы хотим быть уверены, что система безопасности надежна, работа проходит гладко, и мы оставляем хорошее первое впечатление, когда воплощаем все в жизнь.
Мета-агрегатор Swap
Лимитные ордера наконец-то заработали теперь, когда были исправлены все ошибки, связанные с ограничениями ставок, задержкой исполнения и незначительными исправлениями пользовательского интерфейса. Мы ожидаем, что лимитные ордера будут готовы к следующей неделе, когда пользователи смогут размещать мета-агрегированные лимитные ордера, ордера с избыточным доходом и лимитные ордера, защищенные MEV.
Преимущество использования наших лимитных ордеров по сравнению с платформой, подобной 1inch, заключается в том, что для выполнения вашего ордера не требуются совпадающие ордеры. Фактически, эти ордеры заполняются с помощью существующих агрегаторов и соответствующих ордеров, что позволило бы выполнять высокооптимизированное заполнение ордеров из таких мест, как 1inch или Paraswap с их решениями.
Сделки заполняются в момент исполнения с положительным проскальзыванием, распределяемым между трейдером, и собирают доход по протоколу, в отличие от других решений, которые присваивают всю сумму и возвращают только то, что было обещано.
Допустим, вы устанавливаете лимитный ордер на 100 долларов США в долларах США → 1000 DAI в случае депегирования. Давайте также предположим, что рынок падает до такой степени, что 100 долларов США в долларах США → 2000 DAI. Другие решения вернут вам только обещанные 1000 DAI, а остальные 1000 дай останутся у вас в кармане. Наше решение (и cowswap для главной сети) вернет процент от излишков, что даст вам большую отдачу за счет лучшего заполнения.
Выводы
Еще раз приносим извинения за задержки! Мы прилагаем все усилия, чтобы как можно быстрее предоставить вам все потрясающие материалы, связанные с протоколам кредитного плеча. Благодарим за ваше терпение и понимание. Оставайтесь с нами, и мы будем продолжать радовать вас!