Акции СЕВЕРСТАЛЬ прогноз 2024, стоит ли покупать сегодня?

Приветствую Друзья инвесторы, с Вами снова Роман и сегодня мы обсудим компанию Северсталь.

Из статьи мы узнаем, как обстоят финансовые дела на предприятии, приносит ли оно прибыль, узнаем на сколько велики обязательства компании, сравним реальную стоимость акции с балансовой и поймем стоит ли инвестировать свои деньги в это предприятие.

Прежде чем начать приглашаю Вас подписаться в мой Telegram канал там Вы сможете узнать реальную а не рыночную стоимость таких компаний как: Газпром, Лукойл, Новатэк, Транснефть, Сбербанк, Норникель и другие. Там больше обзоров и выходят они быстрее.

ПАО «Северсталь» — советская и российская вертикально интегрированная сталелитейная и горнодобывающая компания, владеющая Череповецким металлургическим комбинатом (Вологодская область), вторым по величине сталелитейным комбинатом России.

В 2021 году компания вошла в рейтинг журнала Forbes «200 крупнейших частных компаний России», где заняла 16 место с выручкой 495 млрд рублей.

Компания выпускает горячекатаный и холоднокатаный стальной прокат, гнутые профили и трубы, сортовой прокат, стальные канаты и метизы. Основные сталелитейные предприятия, принадлежащие компании: Череповецкий металлургический комбинат в России (мощность 11,6 млн т в год).

Горнорудный сегмент компании представлен в России двумя горно-обогатительными комбинатами (ГОК): «Карельский окатыш» и «Олкон», ежегодно выпускающими 15 млн т железорудного концентрата, угольной компанией «Воркутауголь» (республика Коми), угольной компанией PBS Coals (США) и рядом перспективных горнодобывающих лицензий в развивающихся странах мира.

В структуру компании входят предприятия следующих направлений:

Как мы видим, компания успешно охватывает и развивает многие сектора производства и услуг в металлургической отрасли инвестируя активы и расширяя свою экономическую деятельность в разных сегментах.

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» присвоило в 2019 году ПАО «Северсталь» рейтинговую оценку ruAAA со стабильным прогнозом, рейтинг ежегодно подтверждается. В 2024 году агентство АКРА присвоило компании рейтинг AAA(RU) со стабильным прогнозом.

Акционерный капитал «Северстали»:

2 июня 2022 года, из-за начала СВО на Украине, Алексей Мордашов был включён в блокирующий санкционный список США «Против элиты», одновременно под санкции попали связанные с ним компании, в том числе «Северсталь». 19 мая 2023 года «Северсталь» включена в санкционный список Великобритании так как «получает и получало выгоду от правительства России или оказывает ему поддержку».

22 августа 2023 года «Северсталь» включена в санкционный список Канады против организаций российского военно-промышленного комплекса, финансового и ядерного сектора и предприятий.

Также, по аналогичным основаниям, компания была внесена в санкционные списки Австралии, Украины и Новой Зеландии.

23 марта 2022 года, после введения санкций, компания не смогла выплатить купон в размере $12,6 млн по еврооблигациям. «Северсталь» стала первой российской компанией, допустившей технический дефолт по евробондам. Хотя по-прежнему подтверждает готовность выполнять свои обязательства и располагает достаточными средствами для осуществления выплат.

Как и большинство российских компаний, о которых я рассказываю на своем канале, Северсталь смогла нивелировать эффект от западных санкций пересмотрев свою логистику и рынки сбыта сохранив при этом высокую доходность.

Так на сегодняшний день доля продаж на внутренний рынок Северстали составляет 90%, а до введения санкций составляла примерно 50%.

Вся информация, представленная в таблице, бралась с официального сайта компании в разделе для инвесторов, годовые отчеты по международным стандартам финансовой отчетности (МСФО).

Хочу отметить крайне удобную навигацию по сайту и открытость информации. Что уже говорит о многом. Не устану повторять что сайт — это лицо компании. И как показывает практика в большинстве случаев качество сайта отражает и качество организации бизнеса в компании. Бардак на сайте почти всегда отпугнет или заставит сомневаться в эффективности вложения потенциального инвестора.

Обратимся к таблице из который мы можем увидеть стабильную прибыль, которая даже в кризисные годы остается на высоком уровне и составляет ¼ от собственного капитала. То есть простыми словами с такой прибылью компания окупает себя всего за 4 года!

Чистая прибыль компании за первое полугодие 2024г составила 81,5 млрд. р. и уже можно смело прогнозировать что 2024 год так же закроют с прибылью аналогичной предыдущего 2023 года.

Собственный капитал компании с 2015 года вырос в четыре раза! Что говорит о том, что компания смотрит в будущее, а чистая прибыль не выводится и направляется в развитие и масштабирование бизнеса.

Обязательства компании не превышают 40% от собственного капитала компании что тоже является отличным показателем на российском фондовом рынке и говорит о том, что компании хватает собственных оборотных средств для работы и развития компании.

На сегодняшний день из приведенных данных можно однозначно сказать, что это крайне стабильный и успешный бизнес!

Рыночная цена акции сегодня торгуется на уровне 1240р. Реальная цена акции на основе собственного капитала составляет 733р. на конец 2023 года.

Разница почти в два раза. Это не самая выгодная цена для входа. Но компания очень интересная если рассматривать ее с экономической стороны и в долгосрочной перспективе я однозначно прогнозирую значительный рост ее акций.

Вероятный негатив и существенное влияние на ее бизнес может внести только смена собственника или политические факторы и административные меры.

Как итог: для меня Северсталь — это очень привлекательная компания для долгосрочной инвестиции поэтому я наблюдаю за ней и за рынком в целом на котором часто происходят чудеса, вызванные разными факторами и в случае снижения цены на 10-20% буду всерьез рассматривать ее акции к покупке.

Другие мои статьи:

Telegram канал https://t.me/romalegold_investment