Проверка инвестиционных идей из приложений - итоги 2 месяца
Провожу эксперимент на виртуальных портфелях, чтобы понять, насколько эффективные "советы" дают аналитики различных управляющих компаний. Закончился второй месяц, подвожу очередные итоги.
Напоминаю правила эксперимента:
- Представим, что у нас есть Петя, который имеет свободных 50 000 рублей в месяц и стратегию покупать то, что советуют нам аналитики с главных страниц различных УК.
- Петя знает про диверсификацию, поэтому старается делить в равных долях, насколько возможно из-за лотов.
- Дивиденды добавляются к сумме и реинвестируются.
- Остаток переносится.
- Петя покупает исключительно акции, потому что только по ним советы есть у всех брокеров.
- Лоты учитываются, поэтому могут быть перекосы по месяцам
- Комиссия учитывается
- Что делать при исчезновении рекомендации, продавать или просто не покупать? У долгосрочных стратегий акции просто перестают покупаться, у коротких "инвестидей" идёт продажа.
- Раз в неделю просматривал категорию "инвестидеи" для оперативного изменения портфеля в случае необходимости.
Участники:
- Сбербанк ( "Акции роста", "Дивидендные акции", "Инвестидеи" от команды CIB )
- ВТБ ("Акции топ-10", "Инвестидеи")
- Альфа (рекомендации от Гуру, которые в этом месяце исчезли и поделились на идеи по ТА и ФА, поэтому будет два блока от альфы)
- Тинькофф (Идеи аналитиков)
- БКС (Инвестидеи отсюда)
- Газпром Инвестиции (Инвестидеи отсюда от родной команды аналитиков)
- Обычные фонды на индекс - TMOS, SBMX, EQMX (Тинькофф, Сбер и ВТБ соответственно)
- AKME от Альфы, раз у них нет обычного фонда на индекс, MKBD, DIVD - фонды на дивидендные акции
Группы участников:
- Долгосрок - Сбербанк "Акции роста" + "Дивидендные акции, ВТБ "Акции топ-10" и Тинькофф
- Инвестиидеи - Сбербанк, ВТБ, Альфа ТА, Альфа Ф, БКС и Газпром.
- Фонды - TMOS, SBMX, EQMX, AKME, MKBD, DIVD
Что в итоге получилось?
Абсолютный зачёт на момент 18 мая:
· Две из трёх сберовских стратегий просто поменялись местами в ТОП-3, возможно дивидендные акции выстрелят резко вверх месяца через два-три.
· ВТБ в целом укрепил свои позиции за счёт стратегии "Топ 10", занимает 2 места в ТОП-5.
· Все фонды улучшили свои позиции по сравнению с прошлым месяцем, ожидаю, что с течением времени они будут занимать ещё более высокие позиции. Альфовский фонд пытается стать царём горы!
· При этом альфа по своим стратегиям выдала провалы, -14 позиций, два последних места в зачёте - это ШОК и дело не только в комиссиях.
· БКС лидер по прибыли непосредственно от сделок, Газпром видимо решил разочаровывать по всем фронтам сразу (привет отчёту)
· Единой стратегии-лидера пока нет, ТОП-3 заняты разными подходами.
Зачёт по стратегиям:
Сбер:
- В стратегии роста лидирует за счёт разницы цены активов. В портфеле акций роста единственный убыточный актив это ЮГК с -5.3%. Озон, Яндекс и Глобалтранс дают сильно рост в 29%, 22% и 17% соответственно.
- Дивидендную стратегию сильно спускает вниз почти отсутствие дивидендов (логично для второго месяца) и Юнайтед Медикал Груп с её -17% с момента закупки. Есть ещё символические минусы по паре процентов у Совкомфлота, Татнефти и Глобалтранса (рекомендация в рамках этой стратегии появилась сильно позже, чем в стратегии роста).
- По краткосрочной стратегии основной рост была реализация идеи по Глобалтрансу, которая принесла 18% прибыли. По продажам 2 из 4 были в минусе на 2-3%, НМЛК на плюс 6% и упомянутый GLTR.
ВТБ:
- В стратегии ТОП-10 всё зелёное, кроме Татнефти с её -0.94%, также это стратегия-лидер по дивидендам, думаю комментарии излишне.
- По идеям продаж было мало в этом, 2 из 3 в плюсе, но удачную продажу Абрау-Дюрсо приспустил такой же неудачный Мечел по 17% от цены каждая, но по рублям это +5000, как повезло.
Тинькофф:
- Основной рост дают Циан и HH по 30% каждая, тянет вниз Самолёт с его -7%, остальные акции в диапазоне от -2 до +2%.
Альфа:
По Альфе провал возможно связан с тем, что продажи происходили позже фактического окончания идей, так как в две краткие рабочие недели мая я не следил за приложениями.
- По техническому анализу четыре последние сделки были в минусе на 4-6% - это продажа ВТБ, Самолёта и FixPrice. Только 3 из 10 продаж были прибыльные, это МВидео, Газпромнефть и Полиметалл (прости господи), каждая дала прибыль меньше 2%.
- По фундаментальному анализу вина больше в самих активах, нежели в сделках, 2 из 4 продаж были прибыльные, но -68 рублей в цене активов сильно опускает стратегию, 5 из 8 акций сейчас в минусе, а лучший Сбер имеет всего +6% к цене, когда у других стратегий такой показатель у лучшей акции значительно выше.
Комиссии из-за резких закрытий идей и создания новых просто добила обе этих стратегии, передаю привет этому джентльмену:
БКС + Газпром:
- БКС лидер по прибыли от сделок, в этом месяце стоит сказать спасибо продаже Эталона с прибылью в ~1300 рублей. Другие две сделки, Лукойл и Татнефть тоже были с символическим плюсом. А вот цена текущих активов не радует, по сути положительная разница по активам достигается одним ЮГК с его +10% от цены покупок, остальное около 0 или в минусе.
- Газпром по продажам дал символический плюс, 2 из 2 в этом месяце, но активы в целом сомнительные, Сегежа тянет вниз, это уравновешивают Сбер и Сургутнефтегаз, остальное болтается около 0.
Где можно посмотреть все эти портфели?
Все 16 виртуальных портфелей с деталями операций можно посмотреть здесь
Что дальше?
Сегодня-завтра моделируем новую закупку, распишу может быть подробнее этот процесс. Через месяц посмотрим, что получится у Пети в новом месяце. А как вы думаете, кто может оторваться вперёд со своей стратегией?
P. S. Всё выше сказанное не является ИИР всех участников экспериментов, о чём упомянуто в соответствующих источниках, не является моим ИИР. Данное наблюдение производится чисто в развлекательных целях. Думайте сами, куда вкладывать ваши деньги, а не смотрите на брокера или советчиков в интернете.
Подписывайте здесь или на мой канал, если тематика интересна вам.
"их" мнения (во множественном числе) по любой из Ваших тем (множественное число). Это значит свои "Мнения" (множественное число) - по всем Вашим темам (во множественном числе). Даже если будет множество Ваших тем (множественное число), то я (единственное число) впредь ни по одной Вашей теме (множествеое число) не буду выкладывать свое мнение (единственное число).
Один телец висит высоко в небесах, (небесный свод)
Другой собой поддерживает прах, (земля)
А меж двумя тельцами поглядите,
Какое множество ослов пасет Аллах!
/Омар Хаям/
Если кто-то хочет тебя сильно обидеть, значит ему еще хуже.
Если тебе плюют в спину, значит ты впереди!
Если ты ненавидишь – значит тебя победили.
/Конфуций/
Кто цитирует "древних" в интернете и не имеет своих "ударных" цитат - осёл (с) Джейсон Стейтем
TL:DR лучше в банк с рекапитализацией/перечислением % к телу вклада ежемесячно?
.
Я согласен с Уорреном Баффетом, который сказал: "Если у Вас продблемы с проводкой - Вы вызываете электрика, если у Вас проблемы с трубами, Вы вызываете сантехника, если проблемы со здоровьем - Вы обращаетесь к доктору. Но не дай Вам Бог обратиться к финансовому консультанту, Вы потеряете деньги. Покупка любого фонда на S&P-500 принесет Вам прибыль". "Никакой ветер не будет попутным, когда не знаешь куда плыть!" Не имея собственной стратегии поведения на фондовом рынке, и сравнивая какие советы брокеров лучше, это все равно, что выбирать между "плохо" и "очень плохо". Я уверен, что ни одна стратегия (советы брокеров) не обогнала индекс широкого рынка (я уже не говорю об индексе полной доходности). Извините, если выскажусь резко, но данный "эксперимент" очень похож на "экстримент". Это всего лишь мнение ("из жалости, я должен быть жестоким).
Всегда забавляют такие мнения на "серьёзных щщах".
А кто сказал, что я утверждаю, что советы обгонят фонд или что я сам своими деньгами следую хоть за одним советом? Уверен, что с течением времени фонды индекса будут нагибать любую из этих стратегий, только будут цифры с дивидендами, налогами, комиссиями и прочим, а не просто пара графиков в TradingView.
Ну, что ж, если Вас забавляют такие мнения, более их не будем Вам выкладывать, чтобы Вас не "забавлять". Скажу лишь только (для не понимающих), что следование за чужой стратегией (не имея своей, будь то совет или фонд) слишком напоминает следование ослика за "пучком" соломы (привязанной к палке).