🌍 Почему нерезиденты используют израильские семейные компании для управления инвестициями

Недавно обратился доверитель с кейсом, который меня порядком удивил. Он утверждал, что Израиль это «почти оффшор», если ты там не живешь, но ведешь бизнес.

Я, честно говоря, не слишком поверил. Потому что никогда не слышал о таких возможностях в Израиле. Ну и стал копать. Решил, что кому-то еще может быть полезно и поэтому делюсь наработками.

Понятно, что в современных реалиях приоритетами являются прозрачность налогообложения, защита активов и юридическая эффективность. Оффшорный статус это скорее минус при таких вводных.

Поэтому Израиль и удивил. Одним из уникальных инструментов, который тут есть, является израильская «семейная компания» — налогово-прозрачная структура, предоставляющая значительные преимущества не только гражданам Израиля, но и нерезидентам и иностранным гражданам, не имеющим никакой связи с Израилем.

Сейчас попробуем разобраться подробнее.

🧾 Что такое семейная компания в Израиле?

Семейная компания — это частное общество с ограниченной ответственностью, которое оформляет специальный статус по статье 64А Налогового указа Израиля, в результате чего становится налогово-прозрачным.

Это значит, что налогообложение осуществляется не на уровне компании, а на уровне одного акционера, который представляет интересы всех остальных и на которого и «переписывается» весь доход (или убыток) компании — как если бы он получал этот доход напрямую.

Важно: закон не требует, чтобы акционер был гражданином или резидентом Израиля. Иными словами, даже иностранец может учредить и полностью владеть такой компанией.

✅ Преимущества для нерезидентов

1. Налоговая прозрачность без корпоративного налога

Поскольку компания признаётся «прозрачной» для целей налогообложения, она не платит корпоративный налог. Весь доход проходит напрямую к акционеру, что позволяет:

• Избежать двойного налогообложения (нет налога на дивиденды на уровне компании),

• Гибко планировать налогообложение в стране проживания акционера.

Если акционер — нерезидент Израиля, и доход компании считается иностранным по источнику, а управление осуществляется из-за границы — Израиль не будет облагать такой доход налогом вообще.

2. Доступность даже без гражданства Израиля

В отличие от других структур, семейная компания:

• Может на 100% принадлежать иностранному физлицу,

• Может назначить иностранного директора,

• Может управляться из-за пределов Израиля.

Это делает её идеальной для инвесторов, которые хотят воспользоваться преимуществами израильской правовой системы, не становясь резидентами.

3. Идеально подходит для пассивных инвестиций

Семейная компания особенно хорошо работает как структура для владения:

• Облигациями и ценными бумагами,

• Недвижимостью за рубежом,

• Авторскими правами, роялти, дивидендами,

• Иностранными инвестиционными счетами.

Если управление осуществляется за границей, а активы расположены не в Израиле — доход считается иностранным, и Израиль не облагает его налогом.

4. Возможность учёта убытков

В отличие от обычной компании, семейная компания позволяет «переписать» убытки на акционера. Это может быть полезно в случае высокорискованных инвестиций — например, в начальной фазе торговли ценными бумагами. В некоторых случаях это позволяет снизить налогооблагаемую базу в стране проживания акционера (с учётом местных правил).

5. Нет обязательной зарплаты для директора

Нет закона, требующего платить директору фиксированную зарплату или минимальную заработную плату. Это означает:

• Нет необходимости регистрироваться как работодатель,

• Нет обязательств по уплате налога на заработную плату или взносов в израильское соцстрахование (Битуах Леуми),

• Все доходы могут просто «пройти» через компанию напрямую к акционеру — без лишней нагрузки.

6. Юридическая защита и международный престиж

Израиль — это стабильная правовая система, официальный корпоративный реестр и растущая репутация в международной финансовой сфере. Израильская компания:

• Обеспечивает ограниченную ответственность,

• Может открывать счета за рубежом,

• Воспринимается как прозрачная и уважаемая структура в международных сделках.

⚠ На что стоит обратить внимание

Разумеется, структура должна использоваться грамотно и прозрачно:

• Доход должен быть реально иностранным по источнику (не из активов, находящихся в Израиле),

• Управление и контроль должны осуществляться за пределами Израиля (например, с помощью иностранных директоров, счётов, офисов),

• Необходимо соблюдать налоговое законодательство в стране проживания акционера.

Также стоит помнить, что семейная компания не подходит для активной деятельности в Израиле или получения израильского дохода — такой доход всё равно будет облагаться налогом.

🧩 Кому подходит такая структура?

Израильская семейная компания может быть подходящей, если вы:

• Нерезидент Израиля или иностранный инвестор,

• Хотите владеть пассивными активами или инвестиционными портфелями,

• Цените налоговую прозрачность, но не хотите использовать традиционные офшоры,

• Предпочитаете надежную правовую юрисдикцию и полное управление.

При правильном подходе — это налогово-эффективный, юридически устойчивый и международно признанный способ структурировать свои инвестиции.

🚀 Что делать дальше?

Если вы рассматриваете такую структуру:

• Проконсультируйтесь с израильским налоговым адвокатом,

• Организуйте дистанционное управление и бухучёт,

• Проанализируйте, как ваш домашний налоговый режим отнесётся к такому доходу.

На пересечении международного права и налогового планирования израильская семейная компания может оказаться эффективной и элегантной альтернативой офшорам — с большим уровнем доверия и прозрачности.

В общем – вполне себе выглядит как годная альтернатива традиционным юрисдикциям. Особенно с учетом того, что Израиль все-таки «дружественная» страна и санкции не вводил.