Стратегический подход
Пока мы говорили о рисках, речь у нас ходила вокруг темы диверсификации и выбора активов: куда и что вкладывать, как сравнивать результаты вложений и оценивать потенциальные потери, как вести себя при столкновении с непредвиденными событиями. Давай сегодня поразмышляем о глобальных целях. О том, как перевести их из абстрактного «лучше жить» и «стать богаче» в реальный мир.
Прежде всего, чтобы говорить об одних и тех же вещах, давай определим нашу тему:
Стратегия — это долгосрочный план действий, направленных на достижение определенных целей.
Уже из этого определения следует «определенность» целей. В менеджменте есть хороший подход к постановке целей — SMART, определения которой мы уточним под наши задачи:
- Конкретность (Specific) — должно быть представление о точном смысле и содержании. Это пока близко к простой идее вроде «лучше жить».
- Измеримость (Measurable) — здесь мы начнем отдаляться от идей и переходить к практике, это ответ на вопрос «сколько нужно?».
- Достижимость (Achievable) — проверка на вменяемость: миллиард миллиардов долларов в нашем мире ну никак ни скопить, ни заработать не получится. Помни, это не ограничение твоих амбиций, а только проверка на адекватность, поэтому не отказывайся от больших целей — оценивай свою возможность до них дойти.
- Актуальность (Relevant) — еще один смысловой показатель, это ответ на вопрос «надо ли это тебе?».
- Ограниченность во времени (Time-bound) — уже технический вопрос: он сформирует для твоей стратегии временной горизонт.
Вот определенной цели мы с тобой припишем все перечисленные характеристики. Если же какой-то из них хватать не будет, то цель не может считаться определенной. Без определенной цели же ты не сможешь сформировать достаточно надежную стратегию: чего достигать-то? Мы же с тобой не сектанты-достигаторы, и не живем жизнь ради постоянного «движения вперед».
Честные ответы на эти вопросы дадут тебе добрую половину технических требований к стратегии: М и Т прямо задают финансовую цель и временной горизонт. Также потребуется определить толерантность к риску — здесь тебе помогут и специальные опросники, и твои пожелания, и предложенные мной расчеты.
Финансовая стратегия — механизм контроля первого уровня. Именно она определяет принципы использования прикладных инструментов. Уже здесь ты установишь правила отбора и оценки, логику поведения и требования к результату каждой категории своих действий. Это не значит, что один раз сформировав стратегию, нужно следовать ей всегда. Мир постоянно меняется, а всем нам нужно постоянно подстраиваться под новые условия. Поэтому и принципы обновления своей стратегии требуется в ней же и определить.
Обновление моей стратегии может запускаться довольно часто. При изменении макро- и микроэкономических трендов, ДКП или наступлении больших событий, влияющих на состояние экономики. Отдельно запускается разработка новой версии при достижении промежуточных целей. И третьим уровнем отладки стратегии выступает временной интервал — регулярные обновления.
Это всего-лишь мой пример, у каждого может и должен быть собственный подход. Я как раз и призываю думать своей головой. Поэтому, даже если списываешь, гениально крадешь, копируешь или используешь разработки других, пожалуйста, включай свои поведенческие паттерны в эти самые разработки, чтобы, как минимум, не попасть впросак.
Хорошая стратегия, как и любой другой инструмент, должна обладать запасом прочности. Ты уже наверняка видел истории о том, что финансовые модели и подходы к управлению инвестициями проверяются на предыдущих данных, а лучшие из них показывают результат выше бенчмарка. Это уже хорошая проверка более конкретных вещей. Предлагаю взглянуть на прочность с другой стороны — со стороны той же «диверсификации»: чем более вариативной будет система принятия решений, тем больше прочностью будет обладать твоя стратегия. Вариативность здесь подразумевает наличие множества различных алгоритмов оценки, ведущих к одному и тому же результату.
Помни: как бы ни была хороша та или иная стратегия, даже твоя, никто и никогда не сможет предусмотреть все бесконечное множество возможных вариантов, поэтому невозможно ни избежать потерь, ни быть готовым ко всему.
Здесь, ты, наверное, вспомнишь про тактику. Она тоже важна, даже если ты и не слышал о «финансовой тактике». О ней мы поговорим в следующий раз, здесь лишь пробросим, что тактика — естественное продолжение стратегии, направленное либо на достижение промежуточных целей. Она, скорее, про техническую часть стратегии: использование тех или иных инструментов или подходов в моменте.
Я тебе тоже не предлагаю потратить много времени на разработку универсальной модели, способной полностью снять с тебя нагрузку по достижению твоих же целей. Моя идея состоит в том, чтобы ты ответственно подошел к этой работе и придумал для себя свой путь к этим целям.