Как оценить упущенную выгоду, если пришлось приостановить деятельность

В компании случился простой или business interruption: производство невозможно, а компания терпит убытки. Размер реального ущерба эксперт-оценщик легко вычислит, а с упущенной выгодой ситуация сложнее. Рассказываю, что важно учитывать при ее расчете в период простоя.

Срыв сроков поставки сырья, затопление, перерыв в подаче газа или электроэнергии — эти и другие причины приводят к простою, или business interruption. Пока производство стоит, компания терпит убытки, которые разделяют на реальный ущерб и упущенную выгоду.

Как оценить и доказать размер реального ущерба, интуитивно понятно. Эксперт-оценщик при составлении экономического заключения оценивает стоимость утерянного имущества или анализирует рыночную стоимость понесенных дополнительных расходов. С оценкой упущенной выгоды ситуация сложнее. Расскажу, как рассчитать ее размер на примере магазина SPAR.

По вине обслуживающей организации был затоплен SPAR, который располагался на первом этаже жилого дома. Магазину был причинен значительный материальный ущерб: оборудование вышло из строя, мебель и товар для продажи пришли в негодность.

Чтобы возобновить работу, требовался ремонт. Магазин привели в пригодное для эксплуатации состояние за 19 дней. В течение этого времени SPAR не работал и не получал прибыль. Неполучение прибыли в период простоя — часть упущенной выгоды. Другую часть составляют различные траты, без которых невозможно строить бизнес-процессы. Так, несмотря на простой, магазин продолжал нести расходы по обязательствам перед арендодателем и персоналом.

В основе оценки лежит простая формула: потенциальные доходы минус потенциальные расходы. Но в каждом случае она превращается в конкретную экономическую модель, которую строят для обоснования размера упущенной выгоды.

Чтобы провести оценку, нужна информация о результатах финансово-хозяйственной деятельности компании. Ее смотрят в следующих документах:

Для расчета упущенной выгоды для магазина SPAR я использовал следующие показатели:

На основе этих данных я рассчитал среднюю выручку магазина за предыдущий период времени за один день с учетом сезонности и дня недели:

18 153 852 / 9 месяцев / 30,4 дня = 66 352 ₽

Каждый день простоя магазин терял 66 352 ₽. За 19 дней, пока длился ремонт, убыток составил 1 260 688 ₽.

Магазин прервал деятельность на короткий период и продолжал нести часть расходов: оплату аренды, заработной платы и другие сопутствующие затраты. Согласно формуле расчета упущенной выгоды, их надо вычесть из потенциального дохода. И здесь важно правильно учесть расходы, чтобы избежать задвоения.

Для расчета я беру только потенциальные расходы, которые магазин мог бы понести. Если за период простоя аренда уже оплачена, а персоналу, например, переведен аванс на карты, то вычитать эти суммы не надо.

Магазин SPAR уже понес расходы на оплату труда, аренду и другие бизнес-процессы, поэтому я не стал вычитать их из потенциального дохода. В результате упущенная выгода для точки оказалась высокой. Ее размер мог быть значительно меньше, если бы не было учтено задвоение расходов.

Подход, который я привел, предполагает расчет упущенной выгоды без выделения понесенных расходов в отдельный состав реального ущерба. Фактически это единственно возможный подход в случаях кратковременного перерыва производства.

Другой подход предполагает разделение искового требования на реальный ущерб и упущенную выгоду. В этом случае фактически понесенные излишние расходы на оплату труда и аренду необходимо вынести в отдельный состав реального ущерба.

После того как выручка за один день рассчитана, я проверил результат на экономическую достоверность. Это еще один элемент моделирования, который помогает определить искажение бухгалтерских документов и финансовых отчетов за предыдущие периоды, в нашем случае со стороны истца. Если результаты выше рыночных, то возможны два варианта.

Модель может оказаться и менее эффективна, и для этого должны быть конкретные причины, которые определяют при подготовке экспертного заключения.

Чтобы проверить результат на экономическую достоверность, я проанализировал рынок аналогичных объектов и определил показатели, которые использовал для оценки убытка SPAR. Также учел среднюю маржинальность и размер наценки.

В данном кейсе расхождений не было. Модель построена на корректных данных, поэтому экономически обоснована.

Расчет упущенной выгоды — сложный процесс, которым занимается оценщик. Но это не значит, что бизнес не может оценить ее примерную величину самостоятельно, например, взяв данные из финансовых документов и повторив алгоритм, который я описал выше. Но есть способ сделать это быстрее — с помощью калькулятора упущенной выгоды от портала «Анатомия убытков».

Как работает калькулятор:

Чтобы рассчитать упущенную выгоды при простое, калькулятору необходимы ИНН компании и период приостановки деятельности. Ее вид заполняется автоматически по ИНН, но можно поменять его вручную, если он не совпадает.

По итогам выбранного расчета, калькулятор выдает среднюю величину упущенной выгоды для соответствующей отрасли и скорректированный результат для компании с учетом показателей отрасли.

Также справочно приводятся следующие данные: прибыль (убыток) от продаж, чистая прибыль, доля постоянных и переменных расходов в соответствующей отрасли. Еще калькулятор выдает рекомендации по оценке и доказыванию упущенной выгоды.

Подведем итог. Чтобы оценить упущенную выгоду в период простоя, надо знать потенциальные доход и расходы компании. При расчете важно учитывать только потенциальные расходы, а не фактические. В противном случае упущенная выгода будет меньше в результате задвоения. Чтобы экономически обосновать оценку, ее стоит проверить на достоверность.