Что еще можно торговать на Московской бирже, помимо акций?

Не только акции и облигации являются привычными инструментами для большинства инвесторов. На Московской бирже существуют несколько разделов, предлагающих другие активы, которые могут быть интересны частным инвесторам, особенно в сложные времена. В данной статье мы расскажем о том, как можно заработать на этих активах.

Полный список рынков Московской биржи доступен на ее официальном сайте.

Фондовый рынок представляет собой платформу для долгосрочных инвесторов, где можно приобрести акции российских и зарубежных компаний, облигации компаний и государств, паи инвестиционных фондов и биржевые фонды. Оборот на этом рынке в феврале составил 5,7 трлн ₽, и большая часть сделок была связана с акциями. Чтобы приобрести ценные бумаги на фондовом рынке, достаточно открыть брокерский счет и пополнить его деньгами.

Составьте долгосрочный инвестиционный портфель. Акции и облигации должны составлять основу вашего портфеля. Определите необходимую пропорцию этих активов, исходя из ваших целей и уровня риска, а затем периодически корректируйте его с помощью ребалансировки: продавайте часть активов, которые выросли в цене, и используйте полученные средства для покупки более дешевых активов.

Срочный рынок имеет гораздо больший объем сделок по сравнению с фондовым рынком: ежедневный оборот в феврале достигал 790 млрд ₽.

Срочный рынок получил свое название из-за того, что предлагает инвесторам активы с ограниченным сроком жизни, такие как фьючерсы и опционы. Основной объем торгов (97% общего объема) приходится на фьючерсы. Опционы, в свою очередь, являются менее ликвидным инструментом, и их ежедневный объем сделок в феврале составил всего 25 млрд ₽.

Фьючерсы и опционы также называются производными инструментами или деривативами, поскольку их цена зависит от цены базового актива. В случае фьючерса базовым активом могут быть акции, индексы, нефть или золото. В случае опционов базовым активом являются фьючерсы. Однако это особенность Московской биржи, так как на зарубежных рынках базовым активом опционов могут быть и другие активы. Самыми ликвидными деривативами являются валютные и индексные инструменты, в то время как фьючерсы на процентные ставки не вызывают большого интереса, и мы не рекомендуем торговать ими через Тинькофф Инвестиции, так как доступ к таким фьючерсам отсутствует.

Деривативы являются высокодоходными инструментами, но при этом они также обладают более высоким уровнем риска. Чтобы заработать на них, необходимо правильно предсказать направление цены базового актива. Вкратце, фьючерс можно описать как контракт, предусматривающий поставку базового актива в оговоренные сроки. Поставка может быть фактической или же фьючерс может быть расчетным, при котором нет реальной поставки активов, а биржа начисляет прибыль или убыток в результате переоценки инструмента.

Фьючерсы являются популярным инструментом для спекулянтов, так как предоставляют встроенное и бесплатное плечо (т.е. заем от брокера), а комиссии за сделки на срочном рынке значительно ниже, чем на фондовом рынке.

Приобретая опцион, вы получаете возможность покупки (опцион call) или продажи (опцион put) базового актива в определенный период времени. Продавец опциона становится вашим контрагентом, и за это право вы уплачиваете ему премию. В случае неблагоприятного движения цены, у вас есть возможность отказаться от сделки, но у продавца такой вариант уже не предоставляется. Полный список доступных опционов можно найти здесь. Опционы представляют собой сложный механизм, поэтому перед использованием их необходимо тщательно изучить все детали. Для торговли фьючерсами и опционами необходимо активировать маржинальную торговлю, а неквалифицированным инвесторам потребуется пройти небольшой тестировочный процесс. На данный момент через Тинькофф Инвестиции доступна только торговля фьючерсами, однако доступ к опционам появится в ближайшем будущем.

На бирже существует специальный рынок для торговли физическим золотом и серебром, кроме того, их можно приобрести в банке. В феврале большая часть сделок на этом рынке составила золото (98% от общего объема сделок на 12,3 млрд ₽). Купить золото и серебро на бирже можно через брокерское приложение в течение торговой сессии с 7:00 до 23:50. Приобретенные слитки будут зачислены на ваш специальный счет в этот же день (если сделка была осуществлена до 19:00) или на следующий день. Физически слитки будут храниться в специальном хранилище, поэтому вам не нужно беспокоиться о сохранности металла и оплачивать услуги банковской ячейки. Покупка металла на бирже удобнее, так как операцию можно провести онлайн, а также она более выгодна с точки зрения комиссий и ликвидности товара. "Биржевые" слитки легче продать, так как на рынке действует большое количество инвесторов, и разница в цене между покупкой и продажей будет меньше, чем в банке. В ближайшее время покупка золотых и серебряных слитков через приложение "Тинькофф Инвестиции" станет доступна.

Московская биржа предоставляет возможность торговать иностранной валютой с 1992 года. Этот рынок является самым крупным на бирже, и в феврале его оборот составил 34,5 трлн ₽. Инвесторы имеют доступ к 17 валютным парам, включая доллары, евро, юани, фунты стерлингов, франки, иены в обмен на рубли, а также кросс-валютным парам, например, фунт/доллар, доллар/юань и др. Чтобы приобрести минимальный лот в 1 единицу, можно использовать заявку "лучшая цена", а для покупки более крупного лота (1 000 единиц) необходимо использовать другие типы заявок (рыночную и лимитированную). Стоимость валюты на бирже обычно более выгодная, чем в банках или обменных пунктах, а комиссия за сделку через Тинькофф Инвестиции составляет 0,3%. Однако с начала марта Центральный Банк Российской Федерации ввел ряд ограничений на операции с валютой, включая повышенную комиссию в размере 12% за покупку долларов, евро и фунтов стерлингов. В настоящее время через Тинькофф Инвестиции можно купить валюту за рубли, а валютные пары с долларом (например, доллар/евро) станут доступны в ближайшие месяцы.

Для защиты портфеля можно инвестировать часть средств в мировые резервные валюты, такие как доллар, евро, юань, фунт стерлингов и т.д. В кризисные периоды цена на такие валюты обычно растет. Это поможет вам защититься от девальвации национальной валюты, которая обычно более волатильна. Кроме того, во время локальных кризисов цена на резервные валюты может возрасти, что предоставит вам возможность сделать выгодную ребалансировку портфеля. Вы сможете продать часть подорожавшей валюты и приобрести недооцененные акции на местном рынке. В настоящее время такая ситуация сложилась на российском рынке.

На денежном рынке осуществляются сделки РЕПО, где участники предоставляют залог ценных бумаг для взаимного кредитования. Только юридические лица, такие как банки и структуры биржи, могут заключать такие сделки.

Рынок стандартизированных ПФИ доступен только для профессиональных участников, таких как системно значимые кредитные организации, брокеры и банки. На этом рынке происходят торги валютными свопами, опционами, процентными свопами и другими сложными финансовыми инструментами.

Московская биржа также разделяет компании на различные сегменты на фондовом рынке. Это сделано для облегчения поиска нужных компаний и предупреждения инвесторов о рисках.

Здесь компании инвестируют в высокотехнологичные проекты, наноиндустрию и импортозамещение технологий. В этом сегменте представлены акции и облигации компаний разного уровня листинга, а также фонды, зарубежные ETF и венчурные фонды. Инновационные компании обещают высокую доходность, но сопряжены с повышенным риском.

Здесь представлены устойчивые облигации, средства от которых могут быть направлены на финансирование социальных, экологических и других проектов, таких как строительство школ, солнечных электростанций и медицинских учреждений.

Этот сегмент включает акции и облигации компаний малой и средней капитализации, чей оборот составляет определенный уровень. Такие компании обычно имеют потенциал для роста.

Здесь представлены акции и облигации компаний, которые могли нарушить законодательство о ценных бумагах или инвестиционных фондах, столкнуться с финансовыми проблемами или процедурами банкротства. Инвесторам следует быть осторожными при инвестировании в такие компании, так как они связаны с высоким риском.

Московская биржа предоставляет разнообразные сегменты, чтобы инвесторы могли выбрать компании, соответствующие их инвестиционным стратегиям и уровню риска, с которым они готовы работать.