ЦБ предложил обязать брокеров покрывать убытки непротестированных инвесторов
Чтобы совершать любые сделки, непрофессиональные инвесторы должны будут пройти тесты или принять все риски.
Центробанк подготовил презентацию для участников рынка, в которой разъяснил поправки в законопроект о разделении частных инвесторов на категории, пишут РБК и «Коммерсантъ» со ссылкой на документ.
Как и говорил в октябре 2019 года первый зампред ЦБ Сергей Швецов, регулятор оставил две категории инвесторов: квалифицированные и неквалифицированные. Теперь ЦБ уточнил, что для перехода из второй категории в первую человек должен иметь двухлетний опыт работы на рынке, либо владеть финансовыми активами на сумму от 10 млн рублей, либо в течение двух лет не реже пяти раз в квартал и одного раза в месяц совершать сделки на общую сумму не менее 10 млн рублей.
Неквалифицированные инвесторы смогут совершать сделки с с инструментами из разрешенного перечня: акциями и облигациями из котировальных списков, облигациями не из котировальных списков, но с определенным уровнем кредитного рейтинга (в том числе облигациями МФО), кроме структурных облигаций, неограниченными в обороте инвестиционными паями.
Остальные не ограниченные в обороте инструменты будут доступны непрофессиональным инвесторам после сдачи теста. Если он тест не сдаст, то всё равно сможет совершить сделку — после принятия всех рисков. Сумма заявки будет ограничена 50 тысячами рублей или суммой лота.
Тесты будут проводить брокеры, управляющие компании и страховщики бесплатно. Если тест сдан успешно, сроки его действия не ограничены, но брокер может повторно протестировать клиента, если тот часто совершает «неосмотрительные операции».
Если брокер, УК или страховщик допустили неквалифицированного инвестора к инструменту без тестирования или нарушили порядок тестов, а клиент понёс убытки — они должны за свой счёт выкупить у такого инвестора приобретенные им ценные бумаги и возместить все расходы по проведенной сделке, предлагает ЦБ. Управляющие компании должны будут продать бумаги и погасить паи.