Не смотря на то, что $SGZH переживает довольно трудный период, слишком уж весомая компания с точки зрения своего сектора. Это значит, что группу любым возможным способом постараются привести в нормальное состояние, не доводя дела до дефолта/продажи Компания: «Сегежа» $SGZH RU000A1041B2 Текущая цена: 630,1 Upside: 58,7% (к номиналу)/42,2% (к колл-…
🤔Как выбирать корпоративные облигации?
#ПолиГрамотность 🤓Облигации представляют собой долговые ценные бумаги, выпускаемые компаниями или государством для привлечения средств. Инвесторы, покупая облигации, фактически предоставляют заём эмитенту (тому, кто выпустил облигации) и получают доход в виде купонных выплат. Но как выбрать надёжные корпоративные облигации среди множества предл…
ПАО «АЛРОСА»: устойчивая позиция может дать устойчивый рост
$ALRS - один из крупнейших игроков на мировом алмазном рынке и она же пользуется широкой поддержкой государства (которое, к слову владеет долей в 66% акций компании). Карт бланш на разработку месторождений и получение необходимых лицензий делает позицию компании нерушимой на российском рынке! Интересно будет ли история как с Транснефтью? Компания…
🔔Шорт, лонг и маржин колл: забег на короткую дистанцию
#ПолиГрамотность 😭Недавно по рынку прошла волна маржин-коллов и не факт, что в ближайшее время ситуация не повторится вновь. Для начала надо запомнить самое важное: 👀маржинальная торговля аналог кредита, только взаймы берем у брокера под залог собственных активов (да-да, не только депозита, но и активов!) 💵за пользование своими ресурсами бр…
🔄Фазы экономического цикла: что необходимо знать начинающему инвестору?
#ПолиГрамотность ☝Экономика развивается циклично: периоды роста сменяются спадом, после которого снова начинается подъём. Эти колебания называются экономическим циклом. Он состоит из нескольких фаз, каждая из которых имеет свои особенности. 🙌Четыре фазы экономического цикла: 🏔Пик. Экономика на подъёме, деловая активность достигает максимума…
Ипотечный рынок: квартира по цене четырех
Льготная ипотека привела к повышению первоначальных цен на жилье, а после повышения ключевой ставки вырос и сам процент по ипотечным программам. Получив сверхдоходы за 2023-1П2024 $SMLT, $PIKK, $LSRG, $ETLN столкнутся с временными, но довольно серьезными трудностями в плане реализации новостроек. Среди застройщиков мой фаворит Эталон по совокупнос…
Закономерный рост рынка факторинга в условиях высокой ставки
В ситуации повышения ключевой ставки и роста стоимости кредита следует ожидать рост рынка факторинга, лидерами которого закономерно становятся крупные банки : $SBER, $VTBR, $SVCB &Антикризисная Россия Рубрика #выжимки Самое важное из исследования «Рынок факторинга России» от АФК: Портфель россииского рынка факторинга на 01.10.2024 составил 2…
💼На что обращать внимание при анализе отчетности компании?
#ПолиГрамотность 📊Инвесторы тщательно анализируют финансовую отчётность и рейтинг компаний, чтобы принять взвешенное решение о вложении средств. Практически всю необходимую информацию можно почерпнуть из бухгалтерского баланса и отчета о финансовых результатах! Рассмотрим основные параметры, на которые стоит обратить внимание: 💸Выручка и приб…
Мировой рынок нефти: обновленный прогноз
Продолжаем следить за действиями крупных игроков мирового рынка нефти, ведь от динамики цен зависит многое в РФ и не только в нефтяном секторе, такова уж особенность нашего развития. Лидерами рынка по-прежнему остаются $SIBN, $LKOH, $ROSN, $SNGSP Рубрика #выжимки Самое важное из исследования «Обзор рынка нефти. 3К24, прогноз цен на нефть» от…
Северсталь, ММК, НМЛК: держать или докупать?
Компания: Северсталь $CHMF, $MAGN, $NLMK Цель: 1107/36/118 Upside: 23%/34%/39% Альфа дает идею 3 в 1 по сектору с краткосрочной рекомендацией держать при высоком апсайде. Все потому что санкции и высокая ставка ЦБ, падение которой неизбежно на горизонте 2025 года, а дешевые деньги = рост инвестиций. Помним, что при растущем тренде в широком индекс…
☔️Что такое защитные активы и для чего они нужны?
#ПолиГрамотность 📉Для вас не секрет, что инвесторы периодически сталкиваются со спадом рынка, экономическими шоками и потрясениями. Как защитить свои инвестиции и не столкнуться с полным провалом? Для этого мире в финансов существует множество инструментов, которые могут помочь сохранить и даже приумножить капитал. 🔝Одним из таких инструмент…
Российский Е-com: есть куда расти
С каждым годом все больше растет доля онлайн на рынке и те, кто не сумеет к нему приспособиться, будут вынуждены уйти с рынка. Лидерами все также остаются WB (жаль, что не торгуется), $OZON, $YDEX и $SBER &Антикризисная Россия &Компании роста RUB Рубрика #выжимки Самое важное из исследования «Русский E-com: fast forward to the future» от Альфа…
МКПАО «МД Медикал Груп»: рост сверх ожиданий
Компания: «МД Медикал Груп» $MDMG Цель: 1170 /покупать Upside: 38% С момента IPO $MDMG прошло 4 года и с каждым годом компания улучшает результаты. Прямо сейчас делаю исследование сектора платной медицины, он меня крайне интересует. "Мать и Дитя" у меня есть в стратегическом портфеле, купил я его в Евроклир. Рано или поздно сниму результаты иссле…
🤓Кто такой квалифицированный инвестор (КВАЛ) и чем он отличается от новичка? (ч.1)
#ПолиГрамотность 🤔В мире финансов существует понятие «квалифицированный инвестор». Но кто же это такой и чем он отличается от обычного инвестора? Давайте разбираться в нюансах! ☝В этой части поговорим о начинающих инвесторах, доступных инструментах и возможностях на пути к получению статуса квала. 🚫Начинающие инвесторы, которые пока не получил…
Российский рынок по прежнему дешевый!
На этот раз прогнозом на квартал радует ПСБ, читаем аналитику, изучаем перпективы, не забывайте глядеть в отчетность компаний, которые собираетась покупать! Мои фавориты все также $SBER, $PLZL, $YDEX, а для вас выбираю только самое интересное &Антикризисная Россия &Компании роста RUB Рубрика #выжимки Самое важное из исследования «Инвестиционная…
ПАО «Промомед»: есть перспектива устойчивого развития
Компания: ПАО «Промомед» $PRMD Цель: 760 /покупать Upside: 100% Промомед и Озон Фарма, которым только на руку стал уход многих иностранных производителей, освободив место на российском рынке препаратов. В IPO не участвую, ждем пару лет и на глубокой коррекции и/или сильному шоку по индексу смотрим на компании еще раз и принимает решение о выкупе.…
🎰Что такое мусорные облигации и как они работают?
#ПолиГрамотность 🤔Представьте, что вы — инвестор, который ищет новые возможности для вложения своих средств. Вы слышали о мусорных облигациях и хотите узнать о них больше? Что это такое и стоит ли в них инвестировать? 🤓Мусорные, они же высокодоходные облигации (ВДО) или долговые ценные бумаги с низким кредитным рейтингом. Выпускаются компани…
Маркетплейсы продолжают расти
Торговля трансформируется и все больше переходит в онлайн формат, что удобно как для продавцов в части сокращения затрат, так и для потребителей в плане удобства и экономии. В тройке лидеров по прежнему остаются $OZON, $YDEX и WB, где-то ряжом $SBER. Не понимаю почему WB все еще не стала публичной. Озон по прежнему позиция N1 в моем портфеле &Анти…
Обзор российской СПГ отрасли ч.3: потенциал СПГ в качестве газомоторного топлива. Вызовы и перспективы.
Отрасль достаточно устойчива, но предстоит колоссальная работа по дальнейшему развитию, расширению как на внутреннем, так и на внешнем рынках. А я напоминаю, что два крупнейших игрока на рынке есть и будут еще долгое время $GAZP и $NVTK Рубрика #выжимки Самое важное из исследования «Карта российской СПГ отрасли 2024» от Бантер Групп: «СПГ в к…
🤔Какие типы инвесторов существуют?
#ПолиГрамотность 🏦Инвестирование процесс многогранный, поэтому важно понимать, какие типы инвесторов существуют и чем они отличаются друг от друга. Постараюсь рассказать об этом простыми словами. 🤓Консервативные инвесторы предпочитает вкладывать деньги в надёжные активы, такие как государственные облигации или банковские депозиты. Они стремятс…
ПАО «Совкомбанк»: рост в условиях жесткой ДКП
Компания: ПАО «Совкомбанк» $SVCB Цель: 13,5 /покупать Upside: Хоть показатели $SVCB хорошо растут, демонстрируя одни из лучших по сектору, но с момента IPO и года не прошло, поэтому, как и раньше рекомендую ждать 2 года после размещения, смотреть на показатели, менеджмент, цену и тогда уже рассматривать возможность покупки. А если по секрету, эт…
😎Как я разобрался в инвестициях?
#ПолиГрамотность 📊Инвестирование — главный инструмент для создания и приумножения капитала. Однако, чтобы инвестиции приносили доход, необходимо разобраться во всех тонкостях этого процесса. В этом посте я хочу поделиться своим опытом и кратко рассказать о том, что помогло мне понять, как работают инвестиции. 🤔Прежде всего, я начал с изучения о…
Обзор российской СПГ отрасли ч.2: среднетоннажные и крупнотоннажные заводы
Помимо $GAZP и $NVTK, которые активно вкладываются в новые проекты, не стоит забывать о $ROSN, которая все более активно начинает принимать участие в среднем и крупном сегменте СПГ отрасли. Новатэк у меня есть только в Евроклире, что мня устраивает. В портфеле стратегий мы продали Новатэк в прибыль по 1250+- Рубрика #выжимки Самое важное из ис…
Обзор российской СПГ отрасли ч.1: малотоннажные заводы, вызовы и перспективы.
СПГ отрасль остается одной из самых стабильных для инвестирования. Безусловными лидерами рынка являются $GAZP и $NVTK, которые активно вкладываются в новые проекты, а мы будем держать руку на пульсе. &Антикризисная_Россия &Компании_роста_RUB Рубрика #выжимки Самое важное из исследования «Карта российской СПГ отрасли 2024» от Бантер Групп: ТЕ…
🚀 Скиллы успешного инвестора (ч.2)
#ПолиГрамотность В предыдущей части мы рассматривали навыки, необходимые инвестору для достижения успеха и в их числе были постоянное обучение, дисциплина и терпение, диверсификация и долгосрочное планирование. Продолжаем наш обзор ключевых скиллов. 🆘5. Управление рисками. Риск — неотъемлемая часть инвестирования. Однако успешные инвесторы ум…
ПАО «Акрон»: есть куда падать!
Компания: ПАО «Акрон» $AKRN Цель: 10837/продавать Upside: -32,3% Очень редко вижу такие жесткие рекомендации продавать. Интересно проследить за результатом) Идея от Велес Капитал: Несмотря на значительное падение котировок, Акрон с форвардным EV/EBITDA 2024П 10,8х по-прежнему остается самои дорогои компаниеи сектора металлов, добычи и химичес…
🚀Скиллы успешного инвестора (ч.1)
#ПолиГрамотность Инвестирование однозначно сложный и многогранный процесс, который требует от инвестора определённых навыков, знаний и опыта. Однако, помимо этого, успешные инвесторы имеют ряд скиллов, которые помогают им достигать высоких результатов. В этой статье мы рассмотрим некоторые из них и объясним, почему они важны для каждого инвестор…
Чего ждать от лизинговой отрасли по итогам 2024?
Идет много споров по поводу потенциала сектора лизинга в 2025 году в России и про $LEAS в частности, как чистого лизингодателя. Тем не менее лизинг есть у многих крупных банков: $SBER $VTBR Альфабанк и другие. Поэтому данные отчет по сектору в целом для нас крайне интересен. &Антикризисная Россия Рубрика #выжимки Самое важное из исследования «…
Ценовые ожидания завышены, а ЦБ стремится к инфляции 4,5 %.
Стремление ЦБ спустить инфляцию до умеренного уровня однозначно приведет к ужесточению ДКП и если путь опять пойдет через повышение ключевой ставки, превысив ограничительную отметку в 20%, вполне себе можно ожидать ставку по вкладам 23-25%, а по кредитам до 50% от $VTBR $SBER $TCSG и других - прощай рост экономики. К счастью бюджет на 2025 год дост…
💰💰💰Золотые облигации: что это такое и с чем их «едят»?
#ПолиГрамотность $PLZL$SELG Простыми словами золотые облигации — долговые ценные бумаги, которые обеспечены золотом. Они выпускаются компаниями или государствами и позволяют инвесторам получать доход от роста стоимости золота. Представьте, что вы купили золотые облигации. Это выглядит так, что компания или государство, выпустившие эти облигации…
ПАО «ВИ.ру»: недооцененные акции с перспективой роста
Компания: ПАО «ВИ.ру» $VSEH Цель: 183/покупать Upside: 46% Сначала идея Альфа-банка закупаться $AFLT , теперь в рекомендации на покупку $VSEH . На мой взгляд это крайне сомнительная история. Мое отношение вы знаете, продаются на ipo очень дорого и всячески пытаются обмануть. Ждем 2 года после ipo, смотрим на менеджмент, смотрим на показатели, см…
Тренды и факторы роста российского рынка угля
Говоря про ресурсные акции часто говорят о нефтянке и металлах, но мало кто вспоминает про огромные запасы российского угля. Возможно потому, что $MOEX привлекла не так много компаний угольной промышленности и среди них стоит отметить $MTLR и $RASP, что самое грустное, действительно интересные, с более качественным бизнесом и активами, угольные ком…
Рынок долговых ЦФА: анализ и оценка потенциального спроса
новый до конца не понятный инструмент, следим изучаем, чтобы не пропустить возможную выгоду. а пока что $RTKM $VTBR $AFKS $SBER и другие эмитенты продолжают выпускать ЦФА на денежные требования Рубрика #выжимки Самое важное из исследования «Анализ рынка долговых ЦФА. Для роста рынка требуется развивать инфраструктуру» от SBER CIB: • Объем раз…
ПАО «Аэрофлот»: Актуализация прогнозов и рекомендации
Компания: ПАО «Аэрофлот» $AFLT Цель: 70/покупать Upside: 33% По моему мнению закупать $AFLT довольно сомнительная идея, с учетом того, что акции существенно выросли, а 70р. – это потолок на ближайшие 3 месяца, и есть акции куда привлекательней. Плюс я не очень люблю не самые эффективные монополии. Идея от Альфа Банка: После публикации хорош…
Динамика потребительских цен за август 2024: факты, оценки, комментарии
Основная причина ужесточения ДКП Центробанком – высокий уровень спроса и главное высокий уровень кредитования, как следствие, чрезмерный рост цен. Ритейл $MGNT $FIVE@GS $OZON ) и финансовый сектор ($SBER $VTBR $TCSG ) сильнее всего ощущают на себе положительные и отрицательные стороны высоких темпов роста цен и денежной массы. &Антикризисная Росси…
Ключевые события банковского сектора в 2К24
Банки $SBER $SVCB $VTBR $TCSG хорошо скорректировались, сбер ниже капитала, есть вкусности для покупки сейс Рубрика #выжимки Самое важное из исследования «Банковский сектор. Аналитический обзор» от Банка России: Финансовыи результат Прибыль сектора сократилась до 770 млрд руб. 1 (-14%по сравнению с 1к24), в основном из-за роста операционных рас…
ПАО «СБЕРБАНК»: Результаты за август и 8М24 по РПБУ — рост корпоративного сегмента, позитивно
Компания: ПАО «СБЕРБАНК» $SBER Цель: 390/покупать Upside: 50% Повышение ключевой ставки увеличило ставки по кредитам, что должно было охладить кредитный пыл и вызвать спад в сегменте кредитования. Вопреки всему показатели $SBER только улучшились, благо есть сверх дешевое фондирование. &Антикризисная Россия Идея от БКС Мир Инвестиций: Результа…
Изменение на рынке ИЖК после ужесточения условий получения льготной ипотеки. Пузырь лопается! (нет)
Ипотечный рынок ожидаемо падает после отмены безадресной льготной ипотеки и ужесточения условий получения по другим льготным программам. И слава богу! Льготную ипотеку давно нужно было отменять, она раздула цены на жилье. Не стоит ждать обвала стоимости, как и ее роста цены просто будут стабильны, со временем их съест инфляция и жилье станет доступ…
Трансформация ритейла в России: культура потребления принимает новый формат
Потребление все больше и больше переходит в онлайн формат и каждый из крупных игроков пытается занять свою долю на рынке. Подстроится к меняющемуся рынку удается немногим, но $OZON $MGNT $LENT $OKEY $FIVE@GS продолжают воевать за потребителя. Моих фаворитов вы знаете) &Антикризисная Россия &Компании роста RUB Рубрика #выжимки Самое важное из ис…
ПАО «Полюс»: результаты 1П2024
Компания: ПАО «Полюс» $PLZL Цель: 16030/покупать Upside: 20% Один из моих фаворитов в стратегии) &Антикризисная Россия Идея от Альфа банка: Полюс (PLZL RХ: ВЫШЕ РЫНКА; РЦ: 16 030 руб.) сегодня опубликовал операционные и финансовые результаты за 1П24, которые соответствуют ожиданиям аналитиков. Совокупный объем реализации золота за отчетный пер…
Тренды потребительского рынка
Люди богатеют из-за СВО, а традиционные ретейлеры сталкиваются с большей конкуренцией со стороны маркетплейсов. Однако, есть пример Яндекса, который открыл свой первый физический магазин яндекс лавки. Все смешивается и на каждую нишу найдется свой потребитель
$FIVE $MGNT $OZON $YDEX
&Антикризисная Россия &Компании роста RUB
Рубрика #выжимки
Самое важ…
Инвестиции в коммерческую недвижимость: результат по итогам 1П2024
Сфера коммерческой недвижимости довольна перспективна и цена кредита не так сильно зависит от ключевой ставки, как в случае с жилой недвижимостью, спрос на которую падает из-за отмены льгот. На фоне этого застройщики $ETLN $LSRG $SMLT и $PIKK могут увеличить долю сделок по объектам коммерческой недвижимости в ближайшее время. &Компании роста RUB…