Облигации Telegram после задержания Дурова во Франции подешевели на внебиржевом рынке на 8-10%

Они в том числе предполагают возможность конвертации с дисконтом в акции компании, если та проведёт IPO в 2024-2026 годах.

23 августа 2024 года (до новостей о задержании Павла Дурова во Франции) облигации Telegram продавались на внебиржевом рынке по цене $956,25 за бумагу, пишут «РБК Инвестиции» со ссылкой на данные сервиса Bloomberg BVAL.
26 августа стоимость облигаций с доходностью 16,68% годовых упала на 10,4%, до $856,8. На 16:03 мск 27 августа бумаги предлагались к покупке по цене $859.
По данным сервиса FINRA TRAC, индикативная цена облигаций Telegram по сравнению с 23 августа снизилась на 8,5%, с $957,5 до $872,5. Доходность к погашению по ним составила 17,207%.
В обращении находятся долларовые еврооблигаций Telegram Group (зарегистрирована на Британских Виргинских островах) на $2,35 млрд, отмечает издание. Бумаги дают владельцу возможность конвертировать их с дисконтом в акции Telegram во время IPO. При выходе компании на биржу в 2024 году скидка составит 10%, в 2025-м — 15%, в 2026-м — 20%.
Если арест Дурова затянется, сроки IPO могут сдвинуться — это оказывает влияние на стоимость облигаций, пояснили в консалтинговой компании Wealth IQ Solutions. Опрошенные «РБК Инвестициями» эксперты также отмечали, что задержание Дурова может отразиться на оценке Telegram инвесторами.
В марте 2021 года Telegram привлёк более $1 млрд через продажу конвертируемых облигаций. В том же году источники «Ведомостей» рассказали, что мессенджер провёл ещё одно размещение — на $750 млн. В июле 2023-го компания разместила облигации на $270 млн.
В марте 2024 года Павел Дуров сообщил, что Telegram выпустил облигации ещё на $330 млн, не раскрыв подробностей о выпуске.
По данным CBonds, которые приводят «РБК Инвестиции», 50% находящихся в обращении облигаций принадлежат инвесторам из Азии, 10% — российским и ещё 40% — прочим.

Полина Лааксо

Телеграм вчера

NYT: «Павел Дуров — образцовый технооптимист с тягой потроллить власть в интернете»

Издание порассуждало, как «русский Марк Цукерберг» оказался «персоной нон грата» во Франции.

Павла Дурова задержали 24 августа 2024 года в Париже. Срок задержания продлили до 28 августа.
26 августа президент Франции Эмманюэль Макрон заявил, что у ареста основателя Telegram «нет политической подоплёки». Его задержали в рамках «судебного расследования».
В тот же день французская прокуратура раскрыла детали дела, по которому проходит Дуров. В нём 12 обвинений. Среди них — отказ в передаче информации правоохранительным органам, соучастие в мошенничестве, распространении наркотиков, хранении детской порнографии и отмывании денег.

#новости #telegram #павелдуров