Рекордные притоки в паевые фонды в IV квартале обеспечили индивидуальные ЗПИФ
Этот и другие материалы, подготовленные аналитиками КСП Капитал УА, можно также прочитать в нашем канале в Telegram.
По итогам 2023 года совокупный чистый приток в паевые инвестиционные фонды составил рекордные 2 917 млрд руб., оказавшись в 2,2 раза выше чистого притока годом ранее. При этом порядка 59% совокупного годового притока или около 1 725 млрд руб. поступили в ПИФ в IV квартале.
Как и годом ранее, чистый приток был обеспечен в основном за счет закрытых фондов — на них пришлось 88% от годового притока или порядка 2 576 млрд руб. Только по итогам четвертого квартала чистый приток в ЗПИФ превысил 1,5 трлн руб.
Согласно информации от ЦБ, приведенной в обзоре ключевых показателей управляющих компаний, рекордных результатов удалось достичь во многом за счет притоков в индивидуальные ЗПИФ, пайщиками которых являются один или два физических лица (пайщиками также могут быть юридические лица и инвестиционные фонды). Число подобных фондов по итогам IV квартала выросло на 15,6% до 1028, а их доля в общем СЧА для всех ЗПИФ увеличилась до 37%, хотя по состоянию на конец III квартала находилась ниже 30%. Нужно также отметить, что совокупная СЧА ЗПИФ на конец 2023 года превысила 10,4 трлн руб., что составляет порядка 85% от СЧА для всех типов ПИФ. Объем СЧА по всем ПИФ за год вырос на 61,8% и на конец 2023 года приблизился к отметке в 12,4 трлн руб.
Если говорить о притоках в другие типы фондов, по сравнению с закрытыми фондами они оказались гораздо скромнее. ОПИФ по итогам года привлекли 22,2 млрд руб. по сравнению с оттоком в 25,4 млрд в 2022 году. Приток средств в ИПИФ за прошлый год вырос по сравнению с 2022 годом более чем в 14 раз до 125,3 млрд руб. Второе место по объему притоков после ЗПИФ заняли биржевые фонды, чистые привлечения которых в прошлом году составили 193,5 млрд руб. При этом в IV квартале объем чистого притока в БПИФ побил рекорд, составив почти три четверти от годового результата или 143,9 млрд руб. Основным фактором привлекательности БПИФ денежного рынка, которые и обеспечили рекорд, стало повышение ключевой ставки и соответствующее увеличение доходности денежных фондов.
Если говорить о результатах по итогам года, то наибольшую средневзвешенную доходность показали интервальные фонды, заработавшие для своих клиентов в 2023 году 30,6%. ЗПИФ за прошлый год продемонстрировали наименьшую доходность из всех типов фондов, но и она в 2023 году оказалась выше 20%.
Если говорить о структуре активов, наибольшую долю в ней на конец прошлого года занимали обыкновенные и привилегированные акции российских эмитентов. По итогам IV квартала вложения ПИФ в этот тип активов увеличились на 44% или 1,2 трлн руб., в то время как по итогам года сумма, приходящаяся на российские акции в структуре активов ПИФ, выросла более чем в два раза до 4,1 трлн руб. По сравнению с концом декабря 2022 года доля российских акций в активах паевых фондов увеличилась на 8,1 п.п. и приблизилась к 30%.