О Web3 в России: потенциальные сценарии интеграции с финтехом

В криптоиндустрии есть огромное количество практик, которые можно адаптировать для создания новых и улучшения существующих финансовых продуктов. Но только при условии появления «зелёного» света для использования блокчейна. В статье коммерческий директор MobileUp Найки Еременко разбирает потенциальные сценарии интеграции технологий Web3 с финтехом в России.

Web3 — концепция развития интернета следующего поколения, которая базируется на идее децентрализации. Предполагается, что пользователи смогут взаимодействовать друг с другом и приложениями напрямую, используя распределённые реестры. Все активы также будут храниться в распределённых реестрах.

Для чего это нужно? Чтобы записи о наших активах хранились в общей сети и были привязаны к нашему аккаунту, а не, допустим, к банковскому. Это исключает промежуточное звено (к примеру банки) и помогает избежать дополнительных рисков.

То, что сейчас происходит в мире распределённых технологий, можно разделить на две категории:

Немного особняком стоит CBDC. CBDC расшифровывается как Central bank digital currency — цифровая валюта, которую централизованно выпускает правительство той или иной страны.

Сейчас все крупные государства исследуют CBDC. Но, пожалуй, дальше всех продвинулся Китай, в прошлом году запустивший в сельских районах проект цифрового юаня. Смысл примерно такой: если пожилые жители сёл и деревень смогут разобраться, разберутся и все остальные. Пилот оказался успешным, поэтому сейчас географию расширяют на самую густонаселённую китайскую провинцию Гуандун. Если так пойдёт и дальше, рано или поздно подтянутся другие страны.

CBDC имеет гибридную архитектуру с централизованными компонентами и распределёнными реестрами. Например, российский цифровой рубль основан на сети, главный участник которой — ЦБ. Но также есть пользователи, которым принадлежат кошельки, и есть финансовые организации — посредники, предоставляющие фронтенд для использования кошельков.

Основное преимущество CBDC заключается в том, что пользователи не привязаны к конкретной финансовой организации, могут использовать свои деньги в любом банке и любом интерфейсе. Примерно так и будут работать цифровые валюты в разных странах.

Главный принцип Web3 — полное владение активами и прямое взаимодействие между пользователями без посредников. Но значит ли это что посредники не нужны вообще? Задача финтех-проектов как раз в том, чтобы обеспечить необходимую инфраструктуру для всех задействованных участников, зарабатывая на комиссиях.

Если брать цифровой рубль, здесь сложно сказать что-то однозначное. Ему только предстоит тестирование на пилотных группах. Плюс, многие его параметры не раскрываются. Для взаимодействия с сетью там должен быть API, поэтому мы предполагаем, что можно будет запускать свои приложения при получении соответствующей аккредитации. Но, разумеется, строить утвердительные прогнозы пока рано.

Рассмотрим другие блокчейн-платформы, на которых можно реализовывать финтех-приложения. Это может быть как Web3Tech — российская аккредитованная платформа, так и зарубежные аналоги, например, Ethereum. Но первый вариант более вероятен и логичен.

Токенизация активов — процесс преобразования ценных бумаг, драгоценных металлов и других активов в цифровые токены, которые могут быть куплены, проданы и обменены. При этом ценность цифровых токенов обеспечивается активом из реального мира. На рынке такой тип криптовалют считается одним из наиболее стабильных и защищенных от волатильности.

Из существующих примеров — «Сбер» и «Альфа-Банк» выпускали облигации на Hyperledger и Ethereum.

Преимущества токенизации:

Недвижимость тоже относится к финансовым активам, но мы выносим её в отдельный пункт. Поскольку это объект с множеством параметров, который может быть представлен как невзаимозаменяемый токен, также известный как NFT.

Любой NFT — по сути, json-файл. Это небольшая табличка с набором уникальных параметров, которую можно хранить в распределённом реестре. Все параметры недвижимости можно хранить в такой табличке.

Преимущества примерно те же, что и с другими активами:

Сейчас для оценки надёжности заёмщика используется информация из Бюро Кредитных Историй (БКИ). Но удобнее хранить всё в одном месте — в новой парадигме информация может находиться прямо на блокчейне и принадлежать к числу личных данных (быть привязанной к личному аккаунту-кошельку).

Эта информация может использоваться для оценки надёжности заёмщика. Скажем, при более высоком рейтинге потребуется меньшее обеспечение займа активами в сценариях залогового кредитования. Также информацию могли бы учитывать банки в дополнение к обычным БКИ. Её изменение будет возможно теми смарт-контрактами, с которыми взаимодействовал пользователь, и у которых есть разрешение ЦБ.

Платформа на блокчейне может объединять инвесторов, предпринимателей и оценщиков в одном месте. Предприниматели могли бы загружать документы своих компаний и отчитываться о расходовании средств. А для инвесторов такая платформа стала бы аналогом ВДО на блокчейне, и способствовала развитию МСП в России.

Блокчейн-технологии сейчас находятся на том этапе развития, когда их можно и нужно использовать для оптимизации государственных и бизнес-процессов. В статье мы затронули некоторые возможные сценарии интеграции Web3 с финтехом в России. Но уже сейчас понятно, что внедрение блокчейна стало бы шагом вперед и примером для всех остальных стран.