Ипотека в середине века: проверка без паспорта и плата за воздух

Эта статья — прогноз, как будет выглядеть ипотека для тех, кто сегодня ходит в школу. Автор надеется, что у ваших детей или внуков не будет необходимости в кредитах. Пусть им хватит свободных денег для покупки квартиры или дома, если возникнет такая необходимость.

Она такова, что ипотечных покупателей в разы больше тех, кто покупает жилье за наличные. Сегодня в РФ обслуживается примерно 5,5 миллионов ипотечных кредитов. Число ссуд растет год от года. Удлиняются сроки ипотеки.

Тенденция очевидна. Ипотека становится основным способом покупки жилья. Нет признаков, что к 2050 году что-то изменится — слишком большие и уважаемые игроки стоят за ипотечным кредитованием.

Никто не знает, сколько кредитов будет выдано в 2050 году. Ясно одно: большинство сегодняшних школьников во взрослой жизни окажется перед выбором — либо арендовать жилье, либо обратиться в банк за ссудой под залог будущей квартиры или дома. Попробуем представить, как это будет выглядеть.

Ипотека-2026: ипотечный менеджер, банковский оценщик, 3–5 рабочих дней на рассмотрение, 90 дней на поиск, жилая площадь в квадратных метрах, риск подделки документов.

Ипотека-2050: ипотечный робот, подбор цифрового двойника объекта под цифровое тело заемщика, мгновенная сделка, жилой объем в кубических метрах, риск фабрикации цифрового тела.

А теперь поподробнее. Начнем с ипотеки образца 2026 года.

Он начинается с анкеты заемщика с основными данными — адресом, доходом, семейным положением, имуществом… Это пустая формальность. Анкета содержит примерно 1% информации, интересующей банк.

В 2026 году скоринговые модели крупных банков учитывают до 1000 параметров. Анализируются характеристики залога, данные сторонних поставщиков (далеко не только БКИ), поведенческие паттерны заемщика, фрод-факторы и прочая, и прочая. Все это влияет на решение о кредите.

Система скоринга крупного банка — чаще всего защищенная внутренняя разработка. Она непрерывно совершенствуется, в результате чего портрет заемщика становится все более подробным.

Если выразить тенденцию одним словом, это «сверхперсонализация». В связи с ней часто упоминают «цифровой след» (ЦС) — данные о пользователях, которые собирают сайты.

Простейший способ увидеть свой ЦС — полистать историю браузера со всеми кликами и переходами с ресурса на ресурс. Это лишь верхушка айсберга. Цифровой след формируют манера скроллинга, зависания, дочитывания, комментарии, лайки, бросания, внезапные уходы, движения зрачков.

Выбор сайтов говорит о потребностях выбирающего. Реакция на информацию позволяет достоверно судить о его личности. Скажи, кто твой контент, и я скажу, кто ты.

Если накопить большой массив таких данных, он окажется неотделим от человека — сможет однозначно идентифицировать его личность. Бессмысленно подтверждать или отвергать куки, разрешать или блокировать геолокацию. Эти действия по-своему уточняют профайл пользователя.

Сверхперсональная система проактивна, динамична, ничего не забывает. Она анализирует поведение в реальном времени и учится прогнозировать поступки. Даже если пользователь внезапно изменит логику выбора контента, она не запутается и в дальнейшем будет исходить из того, что поведенческий арсенал субъекта насчитывает не один, а несколько паттернов.

Если взять мой ЦС за год и проанализировать его с использованием ИИ, то я со своими «хочу», «боюсь», «мечтаю», «ненавижу», «интересуюсь» и «удивляюсь» окажусь как на ладони перед сверхперсональным продавцом. Предстану перед ним расшифрованным и предсказуемым покупателем.

Впрочем, понятие «цифрового следа» устарело, пока вы дочитывали последний абзац. ЦС — предтеча цифрового тела, которое прямо сейчас формируется у каждого посетителя Сети.

Цифровое тело (ЦТ) — это динамическая, прогностическая и автономная модель личности пользователя. ЦТ, как и цифровой след, складывается из повседневных действий. Разница в том, что ЦТ содержит качественно больше информации о своем носителе и позволяет достоверно моделировать его действия.

ЦТ многомерно

ЦТ формируется не только действиями в Сети, но и показателями гаджетов, а в перспективе — данными домашних устройств и медицинских приборов, подключенных через Интернет вещей. Если фитнес-трекер отметит чрезмерную усталость физического тела, ЦТ учтет эту информацию. Сопоставит с рабочим графиком, гормональным уровнем, калорийностью завтрака, кучей других параметров и еще раз уточнит себя.

ЦТ растет

Его постоянная «пища» — информация о событиях, происходящих с индивидом в виртуальной и физической средах. Любые поиски, переписка, расходы, реакции, данные геолокации и серверов организаций, подключения гаджетов, сигналы бытовых устройств, паттерны развлечений, чтение статей, подписки на курсы формируют или уточняют цифровое тело.

ЦТ уникально

По сути, это цифровой двойник человека — существо, растущее вместе со своим носителем и неразрывно связанное с ним.

ЦТ принадлежит индивиду, но не хранится у него

Сегодня можно гадать, как и где будут храниться файлы с цифровыми телами. Я бы поставил на государство. В свете последних тенденций ЦТ могут рассматриваться как стратегический актив и храниться на серверах ключевых госинститутов — например, Центробанка. Думаю, банк-кредитор сможет получить доступ к ЦТ с согласия индивида, но по правилам ЦБ и через его API.

Прокси-агент

Не исключено, что ЦТ можно будет использовать для создания прокси-агента — автономного цифрового модуля с ограниченными правами на действия от лица своего владельца. Он перебронирует рейс, если совещание с участием хозяина затянулось, ответит на звонок службы доставки или инвестирует небольшую сумму в подходящие активы, пока владелец спит — потому что так бы поступил он сам, если бы бодрствовал.

Цифровая эмпатия

Данные ЦТ позволят товару взаимодействовать с покупателем так интимно и проактивно, как будто продавец умеет читать мысли. Это откроет дорогу цифровой эмпатии — когда вещи, «чувствуя» (моделируя) настроение владельца, упреждают его желания. Например, в недвижимости на смену Умному Дому придет Эмпатический Дом, которому не нужно отдавать команды голосом или жестами. Он и так знает, что нужно хозяину. Сложатся предпосылки для эмпатического подбора недвижимости на основе данных ЦТ — это значит, что 95% риэлторов к этому времени найдут другую работу.

В середине века кредитная история прикажет долго жить. Ее заменит практика непрерывной жизненной аттестации. Объектом банковского скоринга станет цифровое тело человека. Оценка произойдет гораздо быстрее и окажется точнее, чем сегодня. В 2050 году заемщик предстанет перед кредитором не просто голым, а сразу со всеми нужными справками.

Получив доступ к ЦТ, ипотечный робот проанализирует его на нескольких уровнях — физиологическом, поведенческом и социальном.

Физиологический уровень формируется данными с биодатчиков, нательных гаджетов, имплантов, умных сантехнических устройства и, вероятно, генетического паспорта.

На поведенческом уровне объектом анализа станут расходы индивида с наложенными на них данными геолокации. Разумные траты (например, на образование или профессиональное развитие) снизят кредитную ставку, а рискованные (азартные игры, агрессивное инвестирование, приобретение статусных вещей не по карману) — повысят ее. Каждое посещение сомнительных заведений, если геолокация это выявит, станет ударом по цифровой карме.

Социальный уровень — это оценка репутации заемщика в цифровых системах. Негативные отзывы в сообществах, баны, жалобы администраторов групп, отзывы коллег в чатах и даже низкие баллы в такси и службе доставки сделают условия по кредиту хуже. Социальные связи с представителями низкого социального статуса снизят шансы на льготы.

В итоге банк предложит заявителю сверхперсональный финансовый продукт. Зеленую (дружественную) ставку получит здоровый и генетически благополучный финансово грамотный психологически стабильный заемщик с в/о и без в/п, обходящий стороной злачные места, не замеченный в обществе сомнительных людей, занимающийся профессиональным саморазвитием и помогающий консьержке выносить мусор. Красную (заградительную) — тот, кто, не подумав, публикует статьи о механизмах и будущем кредитного скоринга.

Поколение Альфа (2011–2025 годы рождения) — это сегодняшние дети. Во взрослом возрасте у них возникнет одна специфическая забота, а именно — поддержание цифровых тел в кредитопригодном виде. Цифровая гигиена важна и сегодня, а в дальнейшем по аналогии с физическими телами возникнет целая индустрия поддержки ЦТ сродни фитнесу и пластической хирургии.

Альфа-элитарии смогут редактировать свои ЦТ в ходе дорогостоящих процедур. Среди них возникнет спрос на ложные виртуальные личности под ключ. Системы банковского антифрода начнут бороться с цифровыми призраками — ложными телами, принадлежащими несуществующим носителям.

В распоряжении среднего законопослушного Альфы останутся три базовых сценария — целенаправленно «качать» цифровое тело, обзаводиться масками или уходить в бунт с отказом проявлять себя в виртуальной среде.

Скорее всего, Альфа из среднего класса научится рефлекторно контролировать свое ЦТ — точно так же, как в прошлом ходили на партсобрания, где произносили «правильные» вещи, потому что так надо. Пользователи научатся сосуществовать с системой. Распространятся множественные идентичности. Одна цифровая маска — для взаимодействия с системами (банками, медицинскими учреждениями, государством). Другая — для общения. Третья — для самовыражения. Неизбежно возникнет и цифровая контркультура — закрытые пространства, где ценность человека будет определяться неформальными критериями. Найдет своих поклонников субкультура цифровых аскетов. Сетевое воздержание в ней будет знаком контрэлитарного статуса и демонстрацией свободы.

Отсутствие у субъекта цифрового тела будет означать либо наивысший социальный статус, либо полное отсутствие такового. В первом случае ипотека-2050 не нужна. Во втором — она будет невозможна.

Расчет условий

Итак, цифровое тело предъявлено и проанализировано, сверхперсональная ставка рассчитана, но для корректного решения в банковском уравнении должна появиться еще одна компонента — залог.

Скоринг залога

Разумеется, владельцу цифрового тела нужен реальный дом — но в середине века ВСЕ новостройки будут оцифрованы в обязательном порядке. У каждой ликвидной квартиры появится виртуальный слепок — верифицированный цифровой двойник (ЦД). Многие квартиры на вторичном рынке получат если не двойника, то цифровой паспорт. Без этого их будет сложно продать.

Цифровой паспорт объекта — статический виртуальный слепок квартиры или дома, позволяющий ознакомиться со всеми параметрами объекта, но не показывающий его в динамике и реальном времени.

Если вы раздумываете, каким бизнесом заняться, подумайте о сервисе создания цифровых двойников (или паспортов) объектов недвижимости. Судя по всему, эту услугу в ближайшие годы ждет спрос.

Поиски вариантов

Но вернемся к нашему цифровому телу. Итак, оно получило сверхперсональное кредитное предложение. Теперь остается найти объект недвижимости, устраивающий все стороны договора. В поисках будут задействованы цифровые двойники реальных квартир. Риэлторы, как и ипотечный менеджер, не понадобятся.

Функцию подбора возьмет на себя платформа-агрегатор с ИИ. Этого может быть инкарнация нынешнего Циана, но без фильтров и долгого перебора вариантов. Благодаря цифровой эмпатии система не предполагает, а знает, что именно устроит пользователя. Выбор сведется к виртуальному туру по нескольким квартирам — причем у покупателя будет возможность не только погулять по комнатам, но и посмотреть из окон, выйти во двор, оценить окружение и путь до школы.

Сделка

Если покупатель выбрал жилье, его оценка у кредитора займет считанные секунды. Обратившись к цифровому двойнику квартиры, банк увидит не только всех владельцев, но и потребление ресурсов, историю технического обслуживания, реальный износ инженерных систем, коммунальные платежи, социальный контекст. Никаких белых пятен.

Все шаги сделки — заявка, оценка, проверка документов, регистрация залога — будут зафиксированы в блокчейн-цепочке. При выполнении условий сделки смарт-контракт автоматически зарегистрирует переход права собственности и залога без участия Росреестра и нотариуса.

Ипотечная формула в середине века будет выглядеть так: цифровое тело заявителя + цифровой двойник объекта = сверхперсональная ипотека, выдаваемая ипотечным роботом в цифровых рублях в течение пары минут, и записанная в блокчейн-реестр, юридически эквивалентный сегодняшнему ЕГРН.

Неужели каждая квартира и дом в РФ через четверть века получит ЦД или цифровой паспорт? Разумеется, нет. Большую часть жилого фонда по-прежнему будет составлять старое жилье. Похоже, оно обесценится.

В современном крупном городе практически любая квартира ликвидна. Даже убитую двушку на окраине можно использовать в качестве залога под более или менее одинаковый процент.

Так будет не всегда. Все идет к тому, что старый фонд ждет залоговый кризис. Аналитики рейтинговых агентств (например, Moody’s*) уже прогнозируют, что эти активы будут исключаться из залоговых портфелей и могут потерять до половины своей рыночной стоимости.

* Источники: отчеты Moody's, S&P Global, Европейского Центробанка (ECB), IEA (Международное энергетическое агентство).

С введением цифровых двойников и эко-нормативов с классами энергоэффективности жилье разделится на категории от высоколиквидного до залогонепригодного. У первого — мгновенная сделка и льготные условия кредитования. У последнего — нежелание банков связываться с сомнительным активом, существенная потеря стоимости и крайне жесткие кредитные условия. Между крайними категориями просматривается несколько промежуточных групп.

Пока это лишь набросок. Например, в таблице не учтены углеродный след здания и другие параметры «зеленой» повестки**. В будущем эти показатели серьезно повлияют на то, насколько охотно банки будут брать такое жилье в залог.

Новый «зеленый» ГОСТ Р 70346-2022 для многоквартирных домов включает 81 критерий — от качества воздуха до состояния велосипедной инфраструктуры. Банк примет их во внимание при оценке актива.

Если собираетесь купить квартиру и не исключаете ее продажу в будущем, выясните, как обстоят дела с цифровым двойником здания и что там с качеством материалов, энергосбережением и углеродным следом.

** ЦБ РФ прямо заявляет о необходимости учета климатических рисков в банковской деятельности. В 2021–2022 годах были выпущены рекомендации по внедрению принципов ответственного инвестирования и отчетности по «устойчивому развитию».

Здания в России — одни из крупнейших потребителей энергии. Ужесточение банковских нормативов приведет к тому, что низкоэффективные советские или ранние постсоветские постройки потеряют ликвидность, поскольку их эксплуатация станет слишком дорогой.

При оценке стоимости квартиры или дома оперируют квадратными метрами. В середине века «площадной» подход может уступить место «объемному».

К 2050 году значительная часть жилья будет делаться из префабов — готовых модульных конструкций. Изготавливать модули станут на производстве вне площадки, доставлять на место — отделанными, с сантехникой и даже мебелью. Стройка в такой концепции превращается в сборку.

Как и сегодня, дома будут отличаться друг от друга фасадами, размерами окон, высотой потолков, особенностями планировок и технологической начинкой. Но эти различия незначительно скажутся на себестоимости здания, так как доля строительно-монтажных работ (СМР) в затратах значительно сократится.

Если в 2010-х годах доля СМР в себестоимости квадратного метра составляла 70-75%, то в 2024 году она снизилась вдвое — до 35%*.

К 2050 году этот показатель сожмется до 15–20% благодаря цифровым двойникам, внедрению ИИ в производство и логистику, префабам и роботизации. Себестоимость СМР в комфорт-классе и «премиуме» будет различаться незначительно. Розничную цену квартиры сформируют другие факторы.

* Источник: данные Союза инженеров-сметчиков

Парадокс — при удешевлении «стройки» жилье станет дороже. Вырастут другие расходы — стоимость земли, административная, социальная, эко- и кредитная нагрузка, налоги и затраты на маркетинг.

В центральной части городских агломераций цена земельного участка улетит в космос — чего-чего, а земли в центре больше не станет. Логично предположить, что городские власти придут к оценке участков под застройку в центральных локациях не в гектарах, а кубометрах пространства, занимаемого будущим зданием. Такой подход, кстати, позволит отрегулировать высотную застройку — небоскреб в исторической части окажется золотым.

Дополнительную прибыль принесут проекты, обладающие эмоциональной ценностью. Человеческая потребность в самоидентификации никуда не денется и спрос на девелопмент с выразительной идентичностью не исчезнет.

При покупке квартиры в центре только 5-10 процентов ее розничной цены придется на само строительство, включая материалы. Львиную долю суммы покупатель заплатит за объем воздуха, вытесняемого этой квартирой. Немалую часть — за «воздух», именуемый брендом объекта недвижимости. Ипотеку с этой точки зрения можно рассматривать как финансирование присоединения к городскому ядру, его инфраструктуре, сервисам, социальному и имиджевому капиталу. Для банка залогом будет выступать не изнашиваемый физический объект, а бесконечно ликвидное право на доступ к высокодоходной и «раскрученной» локации.

Эта статья перегружена глаголами в будущем времени. Многое из того, о чем вы прочитали, внедряется прямо сейчас. В Китае или Сингапуре цифровые двойники объектов недвижимости уже используются для кредитного скоринга. В США крупные ипотечные игроки применяют ИИ для мгновенной оценки залога. Алгоритмы обрабатывают массивы исторических транзакций, данные BIM и спутниковые снимки.

В России принято несколько актов, вводящих технологии информационного моделирования (ТИМ) объектов строительства в регламенты и ГОСТы. ТИМ — это отечественный аналог BIM, основы для создания цифровых двойников. В РФ преобладает устаревший жилой фонд и слабо развит интернет вещей, но сильные IT дают шанс догнать лидеров.

Пока нет обязательных документов ЦБ РФ, посвященных «зеленой» оценке недвижимости. Однако в «Основных направлениях развития финансового рынка Российской Федерации на период 2023–2025 годов» прямо говорится о необходимости стимулирования «зеленого» финансирования, развития системы верификации устойчивых проектов и повышения требований к раскрытию ESG-информации со стороны компаний из сектора недвижимости и строительства.

ДОМ.РФ выпускает «зеленые» ипотечные облигации — их покрытие составляют кредиты, выданные на покупку жилья в домах высокого класса энергоэффективности (А, А+, А++). Соответствие «зеленой» повестке уже становится залоговой ценностью.

ЦБ РФ совместно с Минэкономразвития России разрабатывает таксономию «зеленых» проектов и систему верификации соответствующих финансовых инструментов.

Отметим и концепцию «цифрового профиля гражданина и юридического лица» от Минцифры и ЦБ РФ. В ней говорится о возможности объединения данных объектов Росреестра с данными о владельце (из цифрового профиля гражданина) для создания полного скорингового профиля. Это пока не закон, но направление мысли понятно. Цифровые тела граждан на государственных серверах? Похоже на то.

Она будет более массовой? — да. Ускорится? — да. Станет удобнее и «бесшовнее»? — да.

В чем можно не сомневаться:

— недвижимость будет еще недоступнее;

— доля «воздуха» в ее стоимости увеличится;

— средний возраст покупателя вырастет;

— средний срок ипотеки удлинится.

В начале статьи я привел статистику по России, подтверждающую последний тезис. Данные ЕЦБ и Европейской ипотечной федерации (EMF) показывают — сроки ипотечного кредита в Европе быстро растут. За 2016–2018 годы средняя продолжительность ипотеки в еврозоне увеличилась с 19,8 до 22,1 года. В 2025 году средней по ЕС считается 25-летняя ипотека. В Нидерландах и Франции запускаются 35-летние ипотечные программы. В Японии есть 50-летние и 100-летние межпоколенческие ипотеки. Базовое обоснование — увеличение продолжительности жизни и трудоспособного возраста.

По прогнозам ООН, средняя продолжительность жизни на Земле к середине века увеличится на 4 года. Поколение Альфа будет жить дольше нас.

Оно окажется прозрачнее — то есть, более прогнозируемым и управляемым с точки зрения кредитора. Эти факторы открывают дорогу для длинных и сверхдлинных ипотечных программ. Если тенденции сохранятся, кредиты на 40 и даже 50 лет станут нормой.

Согласитесь, в кредите длиной в полжизни в обмен на возможность жить в скромной квартире весьма среднего качества есть что-то неправильное. Альтернатива, лежащая на поверхности — аренда. Снимать апартаменты в модном комплексе Build-To-Rent — вариант в духе «шеринговой экономики», в долгосрочной перспективе ведущий к проигрышу. В другой статье я объяснил, почему.

Разумным решением может стать долгосрочная родительская стратегия, цель которой — квартира в собственности ребенка, когда тот вырастет. Наилучший вариант — сочетание индивидуальной инициативы и государственных программ.

1. Нам нужны не ипотеки на 100 лет, как в Японии, а межпоколенческие трансферты. В России сильна солидарность поколений — важно, чтобы государство ее поддержало. Нулевой налог на наследство и дарение следует распространить на близких родственников. Если сегодня дедушка решит подарить квартиру внуку, налог на это действие нужно убрать.

2. Можно подумать о «семейном налоговом вычете при покупке квартиры с привлечением средств старшего поколения. Если родственники помогают с первоначальным взносом по ипотеке, им следует предоставить право на имущественный вычет, как если бы они сами покупали жилье. То же самое — с продажей имущества. Если родители или родственники продают нечто ценное с целью передать вырученные средства на покупку жилья молодому поколению, налог на доход с продажи нужно обнулить.

3. Следует запустить государственную информационную кампанию по повышению финансовой грамотности людей в части наследства и дарения. Права, процедуры, льготы, вычеты, налоговые последствия должны быть разложены по полочкам и доведены до широких целевых групп. В банках и МФЦ можно ввести субсидируемую государством услугу «семейного финансового советника», который мог бы помочь с составлением плана передачи имущества между поколениями.

4. Государство должно сделать так, чтобы нельзя было обесценивать старый фонд — ни сейчас, ни в перспективе. Понятно, что дома, построенные в прошлом веке, не оцифрованы и не соответствуют нормам ESG. Но таких зданий — абсолютное большинство. Их населяют собственники, рассчитывающие на свой актив. Здесь многое может дать опыт московской реновации с возведением на месте устаревших домов современного жилья эконом- и комфорт-класса*.

* У московских домов, построенных по программе реновации, есть основа для цифрового паспорта — это BIM-модель и электронный паспорт готового объекта (форма РВС) с архивом документации.

5. Не обойтись без индивидуального вклада. Если существует вероятность того, что ребенок (или внук) в 2050 году войдет в ипотеку, старшим нужно начинать инвестировать в его (ее) первоначальный взнос сейчас. Выше первоначальный взнос — больше свободы в выборе условий.

На формирование ПВ потребуются минимальные ежемесячные средства, сравнимые с коммунальными платежами за 1-комнатную квартиру.

Можно открыть «детский» целевой счет с автопополнением, ежемесячной капитализацией и самозапретом на расходные операции (сберегательный карантин). Если вносить на него раз в месяц 5 000 ₽ под 10% годовых, то через 25 лет на счету будет около 6 500 000 рублей. Из них внесенных денег — 1,5 миллиона, остальное составят начисленные проценты. Налог на процентный доход за все это время составит примерно 160 тысяч рублей.

Понятно, что 6 миллионов сейчас и через 25 лет — разные деньги. Но и доходы вырастут. Взносы можно увеличивать с ростом зарплаты и других доходов.

6. Дополнительный вариант для диверсификации — консервативные инвестиции. Индивидуальные инвестиционные счета (ИИС) открываются во всех ведущих банках. Никаких акций и криптовалют — только высоконадежные инструменты вроде облигаций федерального займа. Выделяя на эти цели 3000 рублей ежемесячно, к 2050 году можно накопить на ИИС порядка 3,5 миллионов рублей с учетом налоговых вычетов и брокерских комиссий.

Ежемесячные 5000 рублей, поступающие на накопительный счет, и 3000 рублей, направленные на ИИС позволят через 25 лет собрать почти 10 миллионов. Небольшие, но регулярные затраты дадут возможность без жертв и сверхусилий собрать существенный первоначальный взнос и сберечь наследнику годы продуктивной жизни.

7. Особое внимание следует уделить цифровому воспитанию. Ребенок должен понимать, как формируется цифровой след и на что он влияет. Взрослым придется объяснить детям, что каждый лайк, подписка и комментарий — вклад в их будущий рейтинг. Системы скоринга вряд ли будут учитывать детское поведение, но привычку следить и ухаживать за цифровым телом нужно прививать в детском возрасте наравне с чисткой зубов и мытьем рук с мылом.

В так называемых развитых странах и «шеринговых» экономиках молодые поколения обречены на аренду и рискуют в пожилом возрасте остаться с нулем на личном балансе. Сделать российских Альф поколением собственников в противовес этому мрачному тренду — в наших силах.

Закончу тем, с чего начал. Автор надеется, что у ваших детей или внуков не будет необходимости в кредитах. Пусть им хватит свободных денег для покупки квартиры или дома, если возникнет такая необходимость.

Сергей Малайкин,
писатель и предприниматель,
автор книги «Дом Для Альфы: жилая недвижимость-2050»

malaykin.ru

#ипотекабудущего