Сезонность инвестиций
Еще один особый вид ликвидности, который мы должны учитывать в построении матрицы ликвидности, это сезонность инвестиций.
На рисунке приведена сезонность колебаний американского рынка акций за прошедшие 10 лет. Можно отметить циклы импульсов и коррекций внутри месяца, квартала и года. Также, заметны предновогодние ралли, сильная волатильность весной и осенью. Еще лучше прослеживается годовая инверсия. Можно отметить пулы ликвидности, которые формируют крупные инвесторы с определённой частотой, приблизительно равной одному месяцу. Т.е. фиксируется импульс и коррекция в течение месяца +/-. При этом, сдвиг на месяц +/- вперёд или назад, также является важнейшим инструментом работы современных нейросетей. На графике хорошо прослеживается квартальная цикличность, импульсы роста и коррекции в течение года. Точно можно только утверждать, что в этом году не будет так, как на этом графике и как было в прошлом году. Будет либо сдвиг, либо инверсия. Здесь работают инверсии человеческих рефлексов, выработанных за предыдущий год и психология, связанная с эмоциональными всплесками осенью/весной и под новый год. Образование пулов ликвидности внутри сезонов вместе с годовой инверсией являются важными блоками построения матрицы ликвидности. Все это совмещается с движениями между пулами пропорционально плечам и объединяется в общий цикл аккумуляции/дистрибуции в периодах автокаталитического процесса.