Практическое руководство: как построить финансовую модель - сбор данных (часть 2 из 8)

В первой части нашего руководства мы обсудили, как определить цель и объем финансовой модели. Теперь перейдем к следующему важному этапу — сбору данных. Корректно собранные и структурированные данные являются основой для построения надежной и точной финансовой модели. В этой статье мы рассмотрим, какие данные необходимы для создания модели и как их правильно собирать.

Для построения финансовой модели требуются различные виды данных, которые можно условно разделить на три группы: исторические финансовые данные, операционные данные и внешние данные. Рассмотрим каждую из них подробнее.

Отчет о прибылях и убытках (P&L) — это основной документ, отражающий финансовые результаты деятельности компании за определенный период времени. Этот отчет включает в себя информацию о выручке, себестоимости продаж, операционных расходах, налогах и чистой прибыли. Исторические данные из отчетов о прибылях и убытках позволяют определить тенденции и сезонные колебания, а также выявить основные источники доходов и расходов.

Анализ исторических отчетов о прибылях и убытках вашей компании может показать тренды, например, в последние три года наблюдается рост выручки на 15% ежегодно, что станет основой для прогноза будущих доходов.

Балансовый отчет (Balance Sheet) — это документ, отражающий финансовое состояние компании на определенную дату. Он включает в себя информацию об активах, обязательствах и капитале компании. Анализ балансового отчета позволяет оценить ликвидность, платежеспособность и финансовую устойчивость компании.

Наш балансовый отчет может показать значительное увеличение текущих активов за последний год, что указывает на улучшение ликвидности компании и возможность инвестирования в новые проекты.

Отчет о движении денежных средств (Cash Flow Statement) отражает движение денежных средств в компании за определенный период времени. Он включает в себя информацию о денежных потоках от операционной, инвестиционной и финансовой деятельности. Этот отчет позволяет понять, как компания генерирует и использует денежные средства, что является критически важным для оценки ее финансового состояния и планирования будущих денежных потоков.

Например, если анализ отчета о движении денежных средств показал, что операционная деятельность вашей компании стабильно генерирует положительный денежный поток, что позволяет уверенно планировать будущие выплаты дивидендов.

Полная карта создания финансовой модели тут.

Операционные данные включают в себя информацию о продажах, производственных показателях, объемах производства и других ключевых операционных метриках. Объемы продаж являются одним из важнейших показателей, так как они напрямую влияют на выручку и, соответственно, на финансовые результаты компании. Исторические данные о продажах помогают определить сезонные и рыночные тенденции, а также спрогнозировать будущие объемы продаж.

Пример: анализ данных о продажах показал, что наибольший объем продаж приходится на четвертый квартал, что связано с сезонным повышением спроса на нашу продукцию в преддверии праздников.

Производственные показатели включают в себя данные о производственных мощностях, эффективности использования ресурсов, затратах на производство и качестве продукции. Эти данные позволяют оценить эффективность производственных процессов и выявить возможности для их оптимизации.

Анализ производственных показателей может показать, что увеличение автоматизации производственных линий позволит сократить затраты на производство на 10%.

Для построения точной финансовой модели необходимы не только внутренние данные компании, но и внешние данные о рынке, на котором она работает. Рыночные данные включают в себя информацию о конкурентной среде, рыночных долях, ценах на продукцию и услуги, а также о потребительских предпочтениях и тенденциях.

Анализ рыночных данных способен показать какую долю рынка занимает ваша компания с заданным объемом продаж, что позволяет выработать правильную стратегию удержания и увеличения рыночной доли.

Экономические прогнозы и макроэкономические показатели также играют важную роль в построении финансовой модели. Они включают в себя данные о ВВП, инфляции, процентных ставках, обменных курсах и других экономических индикаторах. Эти данные позволяют оценить влияние внешних факторов на деятельность компании и учесть возможные изменения в экономической среде.

Мы используем прогнозы роста ВВП и инфляции, предоставленные Банком России и Министерством экономического развития, а для международных рынков можно использовать Международным валютным фондом (IMF), для корректировки ваших прогнозов выручки и затрат.

Сбор данных — это один из ключевых этапов построения финансовой модели. Тщательно собранные и структурированные данные позволяют создать точную и надежную модель, которая станет основой для принятия обоснованных бизнес-решений. В следующей части нашего руководства рассмотрим структуру финансовой модели.

Для более детального изучения темы сбора и анализа данных рекомендую ознакомиться с ресурсами на сайте Harvard Business Review.

Подпишитесь на Telegram-канал, чтобы получать больше полезных советов для развития бизнеса