Как я запланировал себе «пенсию» в $1, 500 c 43 лет или Магия сложного процента в действии

Ранее я писал о том, что в США и в Канаде есть люди, которые способны благодаря экстремальному накоплению, инвестициям и минимализму в потреблении перестать работать ещё до 40 лет.

Можно по-разному относиться к такому подходу и образу жизни, но в этой публикации я расскажу про свой подход и адаптацию описанных в тех статьях принципов к российским реалиям в целом и к российскому налоговому законодательству в частности. Это актуально для меня, потому что мы с моей женой, сами того не подозревая, жили уже лет 5-6 похоже — от 1/3 до 1/2 от заработанного оставалось, а тратить на всякую брендовую фигню — не особо и хотелось. Да, путешествия были (они и остались), но даже с ними оставались свободные средства всегда. А вот идеи что с ними делать после выплаты второй по счету ипотеки за три года — не было. Снова покупать БЕТОН? Нет, спасибо. Почему так? Могу об этом написать отдельный текст.

И вот появилась идея - откладывать на "пенсию", используя практики "ранних пенсионеров".

Итак, для расчетов я использовал пенсионный калькулятор (если заинтересовал, то вам нужно сделать редактируемую копию: "Файл" - "Создать копию").

План звучит просто:

1. Не менять текущего уровня жизни

2. Откладывать столько, сколько откладывается. Успеваешь за планом - хорошо, не успеваешь - это не повод "затягивать пояс".

3. Все новые сбережения - в фондовый рынок, старые - тоже постепенно туда (за исключением "подушки безопасности", она остается на накопительном счете в банке и БЕТОНА - с ним пока не решил что делать).

4. Стараться соблюдать баланс распределения активов: 75% доллар / 25% рубль; 70% акции / 30% облигации (с возможностью сокращения облигаций и наращивания акций в случае если цена на акции выглядит крайне привлекательной).

5. Использовать максимум налоговых преференций, которые доступны в момент времени.

Остальное - детали, план - гибок (но за 1,5 года поменялись только небольшие детали).

В данном примере (вы его видите, когда открываете таблицу) наглядно показана ситуация для человека с крепким, хорошим, но далеко не феноменальным заработком в $2,000 в месяц. Итак, по пунктам, что же здесь внесено:

1. Расчет произведен в долларах - валюта с гораздо более предсказуемой инфляцией.

2. Человек начинает планировать с 30 лет, имея $83,000 сбережений.

3. Окончание накопительной фазы произойдет в 43 года.

4. Пенсионных выплат должно хватить до 100 лет.

5. Взят в меру агрессивный, но при этом вполне реальный для фондового рынка рост в 7,5% в год (средние дивиденды для S&P500 сейчас 2%, рост индекса на 40-летнем отрезке - примерно 9% в год).

6. После выхода на пенсию (43 года) предполагается переход на менее агрессивные, высокодивидендные инструменты, рост "охлаждается" до 6% в год.

7. Надеемся на то, что бешеные печатные станки не разгонят инфляцию сильнее, чем на 2% - многолетнее среднее значение для $.

8. Умножаем зарплату в примере ($2,000 в месяц) на 12 месяцев, вносим в соответствующее поле. Для соблюдения баланса планируем её повышение в среднем на размер инфляции.

9. На пенсионные сбережения откладываем достаточно много, а именно $800 в месяц или $9,600 в год в первый год и далее - с учетом инфляции всё больше и больше.

10. Предполагаем, что выплаты после 43 лет составят $1,200 в сегодняшних деньгах ($1,500 де факто в 2031 с инфляцией 2% в год).

12. На государство сильно не надеемся и забиваем сегодняшние 14,000 р в месяц ($220), с 65 лет, с индексацией (нет идей, как это правильнее рассчитать, но это некритично влияет на план)

13. Наследство никакое тут не учтено, вписывается в потенциальные активы 0.

Результат таков, что капитал при заданных условиях "проедаться" не будет, наступит всеобщий дзен и финансовая независимость.

Как анализировать график, и о чём он говорит?

На графике две линии – Серая и Синяя. Серая – это основная для нас, это модель, которую вы вбили вручную в нужные поля. Она может как устремиться бесконечно вверх, так и упасть вниз. Синяя – это автоматически построенная, без учета части вбитых параметров. Она всегда устремляется вниз.

В идеале, ваша Серая линия должна уйти вверх, а в графе «Лет выплат без дополнительных сбережений» - должно появиться « #NUM!». Это значит, что в какой-то момент капитал будет расти сильнее, чем вы с него планируете снимать, т.е. никогда не обнулится. Хорошим, но не идеальным будет и картина, когда Серая и Синяя линии сойдутся в одно или Серая будет выше Синей, т.е. вбитые вами параметры позволят вам прожить всю жизнь на пенсии, но с возрастом портфель будет проседать, т.к. вы будете забирать больше денег, чем дает рост рынка.

Плохим будет график, при котором Серая линия сильно ниже Синей, и на возрасте, на котором Серая линия упрётся в ноль, деньги закончатся. А значит, надо менять параметры – задавать больший процент откладываемых сбережений, или больший доход, или большее количество лет на инвестирование – меняйте параметры, смотрите как от этого меняется график!

Изменение в 1% роста рынка или добавление пары лет на откладывание средств могут кардинально перевернуть график. Пробуйте, считайте, анализируйте. Удивляйтесь магии сложного процента.

Предугадывая комментарии про неучтенные кризисы - на самом деле, в цифре в 7,5% в год учтены кризисы, подобные тем, что происходили в прошлом. Так, за последние 20 лет несмотря на два полноценных обвала и боковик длиною в 13 лет, S&P500 вырос на 143,2% (или 7,2% в год), за последние 15 лет с обвалом 2008 года - на 136,5% (9,1% в год).

Да, кризисы могут быть другими, могут быть сильнее, могут проходить дольше. Здесь можно вручную смоделировать кризис, вбив вручную разный процент роста на вкладке "СЕРАЯ ЛИНИЯ", в том числе и сильно отрицательный в некоторые годы.

Я это делать не берусь, потому что это вилами по воде писано - ни год, ни тем более процент просадки предугадать невозможно. Если вы слушаете человека, который точно знает, как оно будет в будущем - гоните шарлатана в шею. Гораздо важнее заботиться о непрерывности пополнений, повышении дохода от основной деятельности, грамотной диверсификации активов. Невероятно важен тайминг смены режима накопления на режим снятия (как-нибудь об этом расскажу).

Вторая Великая Депрессия сокрушит план? Окей, без проблем, у меня нет идеального рецепта, который защитит от апокалипсиса. Ни рубли на депозите, ни доллары под матрасом, ни сеть "однушек" в Мурино - не спасут в любом случае. Но прежде чем злорадствовать на этот счёт в комментариях - подумайте, а как ваш апокалиптичный сценарий кризиса скажется на вашем доходе, вашем бизнесе, ваших активах?.. Расскажите о своём плане "Б" на случай Второй Великой Депрессии.

В каждой истории про "ранних пенсионеров" есть место про подробный план налоговых ухищрений - кто-то весь свой НДФЛ возвращает, кто-то - большую его часть. Это важно - развитые страны с развитыми свободными рынками заинтересованы в том, чтобы обычные физики приходили на фондовый рынок, и ещё более заинтересованы в том, чтобы люди самостоятельно откладывали себе деньги на пенсию.

Так, в США есть счета 401(k), IRA, Roth IRA. В Канаде есть CPP, RRSP, TFSA, RESP. Все они завязаны на инвестиции, у каждого счета - своё предназначение.

В России есть ИИС типа А и типа Б. И есть понятие "инвестиционный вычет". Я использую ИИС типа А, и это - читерский счёт. При довольно легких условиях он позволяет вернуть 52,000 уплаченного НДФЛ каждый год, на протяжении n лет, пока не уберут этот чит. В семье из двух работающих соответственно чит удваивается. Я знаю людей, у которых есть три ИИС в семье - тёща/мама/кот тоже имеют з/п.

ИИС типа Б подходит тем, у кого нет з/п - ИП, самозанятым, просто безработным с наследством или нашедшим клад. Там тоже не самые плохие условия, и все инвестиции просто освобождаются от налогов (кроме дивидендов, а жаль).

Инвестиционный вычет - не менее читерская вещь. Его суть в том, если вы купили ценные бумаги на организованных торгах, по истечении трёх лет вы освобождаетесь от уплаты НДФЛ с разницы при продаже (тоже есть лимиты, читайте внимательно, прежде чем покупать на свои миллиарды). Акции Apple или Google, купленные на СПб бирже - подпадают под условия, и по ним тоже можно иметь инвестиционный вычет.

Есть еще некоторые тонкости: несмотря на то, что бумаги на ИИС недоступны для инвестиционного вычета, выход из этой ситуации тоже есть. Короче, в России сейчас, несмотря на страновые риски, инвестировать можно и нужно. Рассказать про свою инвест-стратегию и о том, как не только на налогах экономить, но и на иных костах?

Если инвестиции - это интересно, но нихрена не понятно, то советую для начала узнать 34 факта об инвестициях в России:

У меня есть Тelegram-канал про накопления на пенсию, инвестиции и персональные финансы, эта публикация - оттуда.

Следить за моим экспериментом можно там, но я уверен, мы подружимся с местной публикой, и я буду сюда писать :)

Следите за авантюрой длиной в 13 лет в онлайне и, возможно, станете свидетелем краха всей затеи из-за какого-нибудь «черного лебедя» :)

#пенсия #инвестиции #налоги #лайфхак