Рентабельность активов (ROA): формула по балансу, расчет показателя

Трое друзей открыли швейное производство. Каждый из владельцев вложил в бизнес равную долю. Но через два года они решили разделить активы и за каждым из совладельцев закрепить отдельное направление. Через год выручка была одинаковая, а вот прибыль была не у всех. Рассказываем, все по порядку.

Сначала общая фабрика шила платья, брюки, рубашки, костюмы, сорочки, нижнее белье: пижамы и халаты. Ваня забрал цех по пошиву платьев и брюк и назвал свою компанию ООО «Ромашка». Пете выделили цех по производству рубашек и костюмов. Его предприятие стало называться ООО «Мимоза». Васе достался цех по пошиву нижнего белья. Он назвал его ООО «Василек».

Через год друзья собрались вместе, чтобы оценить результаты работы и были очень удивлены. Каждый из них получал примерно одинаковую выручку, но вот у Васи периодически был убыток, а у Пети то пусто, то густо. Ваня тем временем стабильно получал прибыль.

Тогда друзья обратились в Финвед. Финансовый директор Марина собрала цифры и провела аналитику. Рассказываем, что обнаружилось на упрощенных цифрах с сохранением сути.

К нашему специалисту друзья пришли с отчетом о финансовых результатах и балансом. Финансист Марина сделала простой расчет на аудите и показала наглядные данные:

Вы тоже можете самостоятельно расчитываь основные показателя с помощью подготвленных автоматизированных шаблонов финансового учёта.

Команда Финвед подготовила базовые отчёты в удобной форме для всех желающих взять под контроль финансы бизнеса.

Тогда Марина сказала:

Марина положила перед собой отчеты для наглядности и подробно стала объяснять.

Именно для контроля таких ситуаций финансисты используют показатель рентабельности.

Рентабельность — это относительный показатель, который помогает оценить эффективность бизнеса. Их много разных: рентабельность продаж, собственного капитала, маржинальной и валовой прибыли. Но в данной ситуации, мы познакомимся с одним из них, с рентабельностью активов.

Рентабельность активов (ROA) — это коэффициент, который показывает, насколько эффективно компания использует свои ресурсы для получения прибыли. То есть именно он покажет на чем вы едете: на старом велосипеде или быстром байке.

Проще говоря, он помогает оценить, сколько денег зарабатывает компания с каждого рубля, вложенного в ее активы. Например, если у компании рентабельность активов 15%, это значит, на каждый вложенный рубль в имущество (здания, оборудование, технику) она получает 15 копеек прибыли.

ROA считают, чтобы узнать как компания использует свои ресурсы. Если ROA ниже нуля, значит бизнес работает в убыток — вы на старом трехколесном велосипеде или вообще пешком. Нулевой коэффициент расскажет, что в компании могут быть проблемы — может доедете, а может и нет. Чем выше показатель, тем лучше.

Рентабельность поможет понять, как улучшить работу компании и увеличить ее прибыльность, или как пересесть со старого велосипеда на быстрый байк.

Показатель рентабельности активов (ROA) нужен бизнесу в следующих случаях:

В целом показатель очень нужен инвесторам, так как они вкладывают свои материальные ресурсы и хотят знать эффективны ли вложения. Однако, небольшим предпринимателям расчёт ROA тоже полезен, причем рассматривать его значение нужно в сравнении с конкурентами и в динамике.

Рассчитать показатель ROA не сложно, понадобится простая формула (по балансу).

ROA иногда считают через прибыль до налогообложения, но для малого и среднего бизнеса это не очень информативно, так как налоги тоже считаются порой существенным расходом. Поэтому мы выбираем формулу через чистую прибыль.

Рентабельность активов формула:

где:

Чистая прибыль — это ключевой финансовый показатель, который определяет реальную прибыль предприятия после всех вычетов и расходов.

Стоимость активов — это балансовая стоимость всего имущества предприятия, включая основные средства, нематериальные активы, запасы, денежные средства и прочее.

Ваня за год продал продукции на 15 млн рублей. Это его общая выручка.

Но ему пришлось потратить 6,3 млн на зарплату работникам, покупку материалов, обслуживание оборудования и другие расходы.

Значит, его прибыль составила:

ЧП = 15 млн - 6,3 млн = 8,7 млн рублей.

Общая стоимость всего имущества предприятия, включая здания, оборудование и технику, по данным баланса равна 20 млн рублей.

Теперь можно посчитать, сколько денег Ваня зарабатывает на каждом рубле, вложенном в свой бизнес. Для этого делим прибыль на общую стоимость имущества и умножаем на 100%:

Рентабельность активов = 8,7 млн / 20 млн × 100% = 44

Это значит, что каждый вложенный рубль приносит ему 44 копеек чистой прибыли. Другими словами, его бизнес работает эффективно.

Ваня умело распоряжается своим имуществом и получает от него хороший доход. В компаниях «Мимоза» и «Василёк» показатель ниже - 25 и 19 соответственно.

Для повышения рентабельности активов можно пойти двумя путями:

Чтобы достичь максимального эффекта желательно проделать и то, и другое.

Рост прибыли. Для этого можно использовать следующие инструменты:

Чтобы улучшить структуру активов их оптимизируют. Можно продавать неиспользуемое имущество, сокращать дебиторской задолженности, обновлять основные фонды.

Именно этот шаг Марина предложила нашим героям. У них на балансе числились старые станки и пустые помещения, которые давно никто не использовал в производстве.

Старое оборудование продали, пустующие здания сдали в аренду и все трое, на крутых байках поехали за прибылью.

Команда финансистов Финвед поможет оценить рентабельность ваших активов, и полностью проанализировать цифры вашего бизнеса с помощью внедреня управленческого учёта.

1. Кейс: Увеличили прибыль с 550 тысяч до 5,6 млн на WB: работа с ассортиментом и издержками

2. Кейс: от -100 млн до +150 млн рублей за год в строительной фирме

3. Кейс: помогли сети пекарен стать одной из самых эффективных в городе

Диагностика бесплатная доступна прямо сейчас и в один клик 👉