Почему доходность трейдера уменьшается при увеличении размера его капитала?
В комментариях к прошлой заметке многим было непонятно, про какое такое ограничение ликвидности я говорю, которое не даёт зарабатывать внутридневным трейдерам больше определенного порога.
В начале статьи Вы пишите, что обычному инвестору под силу эксплуатировать только небольшие рыночные неэффективности, более масштабными занимаются ребята, нанятые большими деньгами.
Потом же вы пишите, что большие деньги тоже не могут заработать, потому что слишком большие :)
ЛЧИ - это классический пример "выжившего бомбардировщика".
Сотни участников генерируют разные стратегии. По теории вероятностей, чья-то стратегия на отрезке три месяца (столько вроде даётся для определения) неизбежно окажется очень успешной. Но сможет ли она оказаться такой и дальше, на отрезке хотя бы три года? Я таких примеров не знаю
и дальше, на отрезке хотя бы три года?
Автор статьи просто еще не дорос до того, что «2 месяца теста стратегии» - это ни о чем.