Финансы Andrey Frolov
2 065

Spotify, Xiaomi, Dropbox и другие: кто вышел на биржу в 2018 году

И как у них дела.

В закладки

Dropbox

  • Дата IPO: 23 марта 2018 года.
  • Оценка: $9,2 млрд.
  • Привлечённые средства на IPO: $756 млн.
  • Символ на бирже: DBX.

К моменту выхода на биржу у сервиса облачного хранения Dropbox было 500 млн зарегистрированных пользователей, из которых более 11 млн оплачивали дополнительные услуги. Основанная в 2007 году компания отмечала, что не тратит много денег на рекламу — почти все пользователи покупали подписку после оформления бесплатного аккаунта. При этом Dropbox была убыточной — в 2017 году компания потеряла $112 млн при выручке в $1,1 млрд.

Spotify

  • Дата IPO: 3 апреля 2018 года.
  • Оценка: $29,5 млрд.
  • Привлечённые средства на IPO: $9,245 млрд.
  • Символ на бирже: SPOT.

Вместо традиционного первичного публичного размещения акций Spotify провела прямой листинг. Это нетрадиционный способ проведения IPO — в ходе него компания регистрирует свои акции на бирже, и торговля начинается сразу же, цена на них устанавливается органически. В первый же день торгов компания продала акции чуть более чем на $9 млрд.

Xiaomi

  • Дата IPO — 9 июля 2018 года.
  • Оценка: $54 млрд.
  • Привлечённые средства на IPO: $4,72 млрд.
  • Символ на бирже: 1810 (Гонконгская биржа).

Производитель техники Xiaomi проводил IPO, чтобы направить ресурсы на рост бизнеса по продаже смартфонов, мировую экспансию и захват новых рынков техники, говорил основатель компании Лей Цзюнь. Несмотря на то, что изначально руководство Xiaomi рассчитывало на оценку почти в $100 млрд, сам выход на биржу Цзюнь считал значительным достижением для компании, которая конкурирует с Samsung, Apple и Huawei.

Цена акций и капитализация указаны в гонконгских долларах, к 20 декабря капитализация компании в американской валюте составляла около $43,8 млрд

Opera

  • Дата IPO: 27 июля 2018 года.
  • Оценка: $1,44 млрд.
  • Привлечённые средства на IPO: $115 млн.
  • Символ на бирже: OPRA.

В отличие от многих ИТ-компаний, разработчик браузера Opera вышел на биржу уже после того, как достиг чистой прибыли, отмечает Crunchbase. Продуктами компании для десктопов и мобильных устройств пользуются 322 млн человек в месяц.

Sonos

  • Дата IPO: 1 августа 2018 года.
  • Оценка: $1,47 млрд.
  • Привлечённые средства на IPO: $83 млн.
  • Символ на бирже: SONO.

Основанная в 2002 году Sonos выпускает аудиотехнику и конкурирует одновременно с Alphabet и Apple, продавая «умные» колонки. К моменту выхода на биржу компания обладала лояльной базой клиентов и была прибыльной, но планировала привлечь дополнительные средства для борьбы с крупными конкурентами.

Farfetch

  • Дата IPO: 21 сентября 2018 года.
  • Оценка: $5,8 млрд.
  • Привлечённые средства на IPO: $885 млн.
  • Символ на бирже: FTCH.

Лондонский ритейлер Farfetch позиционирует себя как ИТ-компанию — почти 90% выручки компании приносит её собственный маркетплейс. К моменту выхода на биржу проект был убыточным, в первом полугодии 2018 года компания отчиталась о $68,4 млн убытка при выручке в $267,5 млн.

SurveyMonkey

  • Дата IPO: 26 сентября 2018 года.
  • Оценка: $1,466 млрд.
  • Привлечённые средства на IPO: $180 млн.
  • Символ на бирже: SVMK.

Компания, специализирующаяся на сервисах для онлайн-опросов, работает с 1999 года, но вышла на биржу только в 2018 году. У SurveyMonkey более 600 тысяч платящих пользователей, по итогам 2017 года она отчиталась о снижении убытков до $24 млн при росте выручки до $218,8 млн.

UpWork

  • Дата IPO: 2 октября 2018 года.
  • Оценка: $1,5 млрд.
  • Привлечённые средства на IPO: $187 млн.
  • Символ на бирже: UPWK.

Маркетплейс для фрилансеров UpWork вышел на биржу недооценённым — торги должны были начаться с отметки в $15 за акцию, но курс сразу же вырос до $23. Несмотря на убыток в $7,2 млн за первое полугодие 2018 года при выручке в $107,4 млн, компания не нуждается в деньгах, говорил глава компании Стефан Касриел.

Почему падают почти все

2018 год в целом стал самым неудачным для инвесторов с начала 20 века, объясняет WSJ. Снижаются основные фондовые индексы США, Европы, Китая и Южной Кореи, из 70 классов активов упали в цене 90%, тогда как в 2017 году эта доля составляла 1%, подсчитали в Deutsche Bank.

Эксперты отмечают неуверенность инвесторов в будущем после нескольких удачных лет. Она появляется на фоне ужесточения политики ФРС, которая ослабляет стимулирование экономики США, возможной торговой войны между Китаем и США, разногласий по вопросам развития отдельных стран в Европе и других факторов.

Возможно, неопределённость сохранится и в 2019 году, к тому же в технологическом секторе многие компании переоценены, говорил «Ведомостям» руководитель аналитического центра «Санкт-Петербургской биржи» Павел Пахомов.

Какие IPO пройдут в 2019 году

Uber и Lyft

Два крупнейших американских такси-сервиса в конце 2018 года практически одновременно подали заявки на IPO. Компании не раскрыли деталей о своём бизнесе, но рассчитывают выйти на биржу в начале 2019 года. При этом IPO Uber может стать одним из крупнейших за всё время — банки Goldman Sachs и Morgan Stanley, которые консультируют компанию, рассчитывают на её оценку в $120 млрд.

Palantir

Американская Palantir, которая выпускает программное обеспечение в том числе для спецслужб и Минобороны США, постоянно откладывает IPO, говорят источники WSJ. Пока компания планирует выйти на биржу в 2019 году, но сначала ей нужно разобраться с внутренними проблемами, среди которых завышенные траты на обслуживание сотрудников и плохая коммуникация с клиентами.

HeadHunter

Российский сервис для поиска работы HeadHunter рассчитывал в 2018 году выйти на биржу Nasdaq и привлечь $250 млн, однако, по данным «Коммерсанта», временно отказался от этой идеи из-за риска возможных санкций и непредсказуемых действий иностранных инвесторов в такой ситуации.

#итоги2018

{ "author_name": "Andrey Frolov", "author_type": "editor", "tags": ["\u0438\u0442\u043e\u0433\u04382018"], "comments": 2, "likes": 15, "favorites": 12, "is_advertisement": false, "subsite_label": "finance", "id": 54043, "is_wide": false, "is_ugc": false, "date": "Mon, 24 Dec 2018 17:30:54 +0300" }
{ "promo": {"title":"\u0411\u0435\u0441\u043f\u0438\u043b\u043e\u0442\u043d\u0438\u043a \u0432 \u0412\u0435\u0433\u0430\u0441\u0435","order_id":0,"state":80,"description":"\u0420\u0430\u0441\u0441\u043a\u0430\u0437 \u00ab\u042f\u043d\u0434\u0435\u043a\u0441.\u0422\u0430\u043a\u0441\u0438\u00bb \u043e CES","email":"kontsarenko@gmail.com","button_text_id":0,"link":"https:\/\/vc.ru\/yandex.taxi\/56184-bez-cheloveka-v-voditelskom-kresle-ne-kataetsya-nikto-a-my-nachali","app_store_link":null,"google_play_link":null,"color_id":1,"rejection_reason_text":null,"image":"{\"type\":\"image\",\"data\":{\"uuid\":\"fde0aad4-708e-e885-d18c-427be9d10fcd\",\"width\":488,\"height\":487,\"size\":70187,\"type\":\"jpg\",\"color\":\"1a1513\",\"external_service\":[]}}","total":15000,"with_payment":false,"dates":"[{\"year\":\"2019\",\"month\":\"01\",\"day\":\"24\",\"available\":\"true\",\"price\":\"15000\",\"discount\":\"0\",\"format\":\"backend\"}]","hits_count":4124,"scrolls_count":0,"clicks_count":16,"hits_limit":0,"scrolls_limit":0,"clicks_limit":0}, "link": "https://vc.ru/redirect?hash=1a74d55c23feefca512c69875bff37fcbe384ca617a5148499bcd799df76df7f&component=booster&id=113&type=daily&target=entry&url=aHR0cHM6Ly92Yy5ydS95YW5kZXgudGF4aS81NjE4NC1iZXotY2hlbG92ZWthLXYtdm9kaXRlbHNrb20ta3Jlc2xlLW5lLWthdGFldHN5YS1uaWt0by1hLW15LW5hY2hhbGk=", "buttonText": "Узнать", "location": "entry", "id": "113" }
{ "id": 54043, "author_id": 14066, "diff_limit": 1000, "urls": {"diff":"\/comments\/54043\/get","add":"\/comments\/54043\/add","edit":"\/comments\/edit","remove":"\/admin\/comments\/remove","pin":"\/admin\/comments\/pin","get4edit":"\/comments\/get4edit","complain":"\/comments\/complain","load_more":"\/comments\/loading\/54043"}, "attach_limit": 2, "max_comment_text_length": 5000, "subsite_id": 199119, "possessions": [] }

2 комментария 2 комм.

Популярные

По порядку

0

Интересно было бы проследить за hh

Ответить
0

Пирамида посыпалась

Ответить
0
{ "page_type": "article" }

Прямой эфир

[ { "id": 1, "label": "100%×150_Branding_desktop", "provider": "adfox", "adaptive": [ "desktop" ], "adfox_method": "createAdaptive", "auto_reload": true, "adfox": { "ownerId": 228129, "params": { "pp": "g", "ps": "bugf", "p2": "ezfl" } } }, { "id": 2, "label": "1200х400", "provider": "adfox", "adaptive": [ "phone" ], "auto_reload": true, "adfox": { "ownerId": 228129, "params": { "pp": "g", "ps": "bugf", "p2": "ezfn" } } }, { "id": 3, "label": "240х200 _ТГБ_desktop", "provider": "adfox", "adaptive": [ "desktop" ], "adfox": { "ownerId": 228129, "params": { "pp": "g", "ps": "bugf", "p2": "fizc" } } }, { "id": 4, "label": "240х200_mobile", "provider": "adfox", "adaptive": [ "phone" ], "adfox": { "ownerId": 228129, "params": { "pp": "g", "ps": "bugf", "p2": "flbq" } } }, { "id": 5, "label": "300x500_desktop", "provider": "adfox", "adaptive": [ "desktop" ], "adfox": { "ownerId": 228129, "params": { "pp": "g", "ps": "bugf", "p2": "ezfk" } } }, { "id": 6, "label": "1180х250_Interpool_баннер над комментариями_Desktop", "provider": "adfox", "adaptive": [ "desktop" ], "adfox": { "ownerId": 228129, "params": { "pp": "h", "ps": "bugf", "p2": "ffyh" } } }, { "id": 7, "label": "Article Footer 100%_desktop_mobile", "provider": "adfox", "adaptive": [ "desktop", "tablet", "phone" ], "adfox": { "ownerId": 228129, "params": { "pp": "g", "ps": "bugf", "p2": "fjxb" } } }, { "id": 8, "label": "Fullscreen Desktop", "provider": "adfox", "adaptive": [ "desktop", "tablet" ], "auto_reload": true, "adfox": { "ownerId": 228129, "params": { "pp": "g", "ps": "bugf", "p2": "fjoh" } } }, { "id": 9, "label": "Fullscreen Mobile", "provider": "adfox", "adaptive": [ "phone" ], "auto_reload": true, "adfox": { "ownerId": 228129, "params": { "pp": "g", "ps": "bugf", "p2": "fjog" } } }, { "id": 10, "disable": true, "label": "Native Partner Desktop", "provider": "adfox", "adaptive": [ "desktop", "tablet" ], "adfox": { "ownerId": 228129, "params": { "pp": "g", "ps": "clmf", "p2": "fmyb" } } }, { "id": 11, "disable": true, "label": "Native Partner Mobile", "provider": "adfox", "adaptive": [ "phone" ], "adfox": { "ownerId": 228129, "params": { "pp": "g", "ps": "clmf", "p2": "fmyc" } } }, { "id": 12, "label": "Кнопка в шапке", "provider": "adfox", "adaptive": [ "desktop" ], "adfox": { "ownerId": 228129, "params": { "p1": "bscsh", "p2": "fdhx" } } }, { "id": 13, "label": "DM InPage Video PartnerCode", "provider": "adfox", "adaptive": [ "desktop", "tablet", "phone" ], "adfox_method": "createAdaptive", "adfox": { "ownerId": 228129, "params": { "pp": "h", "ps": "bugf", "p2": "flvn" } } }, { "id": 14, "label": "Yandex context video banner", "provider": "yandex", "yandex": { "block_id": "VI-223676-0", "render_to": "inpage_VI-223676-0-1104503429", "adfox_url": "//ads.adfox.ru/228129/getCode?pp=h&ps=bugf&p2=fpjw&puid1=&puid2=&puid3=&puid4=&puid8=&puid9=&puid10=&puid21=&puid22=&puid31=&puid32=&puid33=&fmt=1&dl={REFERER}&pr=" } }, { "id": 15, "label": "Плашка на главной", "provider": "adfox", "adaptive": [ "desktop", "tablet", "phone" ], "adfox": { "ownerId": 228129, "params": { "p1": "byudx", "p2": "ftjf" } } }, { "id": 16, "label": "Кнопка в шапке мобайл", "provider": "adfox", "adaptive": [ "tablet", "phone" ], "adfox": { "ownerId": 228129, "params": { "p1": "byzqf", "p2": "ftwx" } } }, { "id": 17, "label": "Stratum Desktop", "provider": "adfox", "adaptive": [ "desktop" ], "auto_reload": true, "adfox": { "ownerId": 228129, "params": { "pp": "g", "ps": "bugf", "p2": "fzvb" } } }, { "id": 18, "label": "Stratum Mobile", "provider": "adfox", "adaptive": [ "tablet", "phone" ], "auto_reload": true, "adfox": { "ownerId": 228129, "params": { "pp": "g", "ps": "bugf", "p2": "fzvc" } } }, { "id": 19, "label": "Тизер на главной", "provider": "adfox", "adaptive": [ "desktop", "tablet", "phone" ], "auto_reload": true, "adfox": { "ownerId": 228129, "params": { "p1": "cbltd", "p2": "gazs" } } } ]
Команда калифорнийского проекта
оказалась нейронной сетью
Подписаться на push-уведомления
{ "page_type": "default" }